స్మాల్ క్యాప్ స్టాక్స్ మరియు ఎక్స్ఛేంజ్-ట్రేడెడ్ ఫండ్స్ (ఇటిఎఫ్) వారి పెద్ద క్యాప్ ప్రత్యర్ధుల కంటే ఎక్కువ వృద్ధి సామర్థ్యాన్ని కలిగి ఉంటాయి, అయినప్పటికీ అస్థిరతకు ఎక్కువ స్థలం ఉంది. ఇలా చెప్పుకుంటూ పోతే, 2019 మొదటి అర్ధభాగంలో ఆర్థిక పరిస్థితులు చిన్న పరిమితుల కోసం దృ performance మైన పనితీరును సూచిస్తాయి.
కీ టేకావేస్
- స్మాల్-క్యాప్ స్టాక్స్ వారి పెద్ద-క్యాప్ కౌంటర్ల కంటే ఎక్కువ వృద్ధి సామర్థ్యాన్ని కలిగి ఉంటాయి. అయితే, ఈ వృద్ధి ఎక్కువ రిస్క్ మరియు అస్థిరతతో వస్తుంది. స్మాల్ క్యాప్ స్టాక్స్‌లో పెట్టుబడులు పెట్టడం మార్కెట్ విభాగంలో విస్తృత స్థాయిని సంగ్రహించే ఇటిఎఫ్‌లను ఉపయోగించి సులభతరం అవుతుంది.
డొనాల్డ్ ట్రంప్ ఎన్నికకు ముందే చిన్న పరిమితుల వృద్ధి పరిస్థితులు ఏర్పడటం ప్రారంభించాయి, అయితే కొత్త పెట్టుబడి ఈ పెట్టుబడి తరగతి కోసం మెరుగైన ప్రకృతి దృశ్యానికి దోహదపడింది. ఆర్థిక పరిశ్రమలో మరింత అనుకూలమైన రెగ్యులేటరీ ఫ్రేమ్‌వర్క్ యొక్క అవకాశం, ఉదాహరణకు, చిన్న కంపెనీలకు వారు పెరగడానికి అవసరమైన మూలధనానికి ప్రాప్యత ఉంటుందని సూచిస్తుంది.
ఇంతలో, మార్కెట్ పన్ను సంస్కరణను మరియు కార్పొరేట్ పన్నులను తగ్గించడాన్ని చిన్న స్టాక్లకు సంభావ్య ఉత్ప్రేరకంగా చూస్తుంది. పన్ను సంస్కరణ ఈ ఆస్తి తరగతికి ప్రత్యేకించి ప్రయోజనకరంగా ఉంటుంది, ఎందుకంటే చిన్న కంపెనీలు తమ ఆదాయంలో ఎక్కువ భాగం దేశీయ అమ్మకాలపై ఆధారపడతాయి, అయితే పెద్ద బహుళజాతి కంపెనీలు విదేశాలలో గణనీయమైన ఆదాయాన్ని పొందుతాయి. గోల్డ్‌మన్ సాచ్స్ చేసిన అధ్యయనం పన్ను సంస్కరణల అమలు నుండి ఎక్కువ ప్రయోజనం పొందే స్టాక్‌ల వర్గాలలో ఒకటిగా స్మాల్ క్యాప్‌లను హైలైట్ చేసింది.
నిర్వహణలో పనితీరు మరియు ఆస్తుల ఆధారంగా నిధులను ఎంపిక చేశారు. సంవత్సరం నుండి తేదీ (YTD) పనితీరు గణాంకాలు జనవరి 1, 2018 నుండి మే 4, 2019 వరకు ప్రతిబింబిస్తాయి. 2019 మే 4 నాటికి గణాంకాలు ప్రస్తుతము.
1. ఐషేర్స్ రస్సెల్ 2000 గ్రోత్ ఇటిఎఫ్ (IWO)
- జారీచేసేవారు: బ్లాక్‌రాక్, ఇంక్. (బిఎల్‌కె) సగటు వాల్యూమ్: 1.3 మిలియన్ షేర్లు నెట్ ఆస్తులు: 3 9.3 బిలియన్ల దిగుబడి: 0.62% వైటిడి రాబడి: 20% ఖర్చు నిష్పత్తి (నికర): 0.24%
ఈ స్మాల్ క్యాప్ ఫండ్ జనాదరణ పొందిన రస్సెల్ 2000 ఇండెక్స్‌ను ట్రాక్ చేస్తుంది, ఇది మార్కెట్ క్యాపిటలైజేషన్ పరంగా 1, 001 మరియు 3, 000 మధ్య ర్యాంక్ ఉన్న యుఎస్ స్టాక్‌లను ఎంచుకుంటుంది. IWO యొక్క పోర్ట్‌ఫోలియోలో ప్రస్తుతం 1, 166 హోల్డింగ్‌లు ఉన్నాయి. ఇటిఎఫ్ తన సూచికను సరిపోల్చడంలో గొప్ప పని చేస్తుంది మరియు సందర్భోచితంగా దాన్ని అధిగమిస్తుంది. స్ప్రెడ్‌లు చాలా గట్టిగా ఉంటాయి మరియు ఈ సూచికను ట్రాక్ చేసే ఇతర నిధులతో పోలిస్తే ద్రవ్యత అద్భుతమైనది.
IWO యొక్క మొదటి మూడు రంగాలు - సాంకేతికత, ఆరోగ్య సంరక్షణ మరియు పరిశ్రమలు - దాని హోల్డింగ్లలో 60% పైగా ఉన్నాయి. మిక్స్‌లో మీరు కొన్ని మైక్రో క్యాప్‌లను కూడా కనుగొంటారు, ఇది ఈ కేటగిరీలోని ఇతర ఫండ్‌లతో పోలిస్తే ఇటిఎఫ్ యొక్క సగటు మార్కెట్ క్యాప్‌ను క్రిందికి వదులుతుంది. ఒకటి, మూడు మరియు ఐదేళ్ల వార్షిక రాబడి వరుసగా 30.51%, 16.45% మరియు 14.34%.
2. ఐషేర్స్ కోర్ ఎస్ & పి స్మాల్ క్యాప్ ఇటిఎఫ్ (ఐజెఆర్)
- జారీచేసేవారు: బ్లాక్‌రాక్ సగటు వాల్యూమ్: 3.3 మిలియన్ షేర్లు నెట్ ఆస్తులు: billion 45 బిలియన్ల ఫీల్డ్: 1.37% YTD రాబడి: 14% ఖర్చు నిష్పత్తి (నికర): 0.07%
ఈ బాగా స్థిరపడిన ఫండ్ స్మాల్ క్యాప్ స్థలంలో అతిపెద్ద మరియు అత్యంత ప్రాచుర్యం పొందింది. ఇది యుఎస్ సెక్యూరిటీ మార్కెట్లో 3% ప్రాతినిధ్యం వహిస్తున్న ఎస్ & పి స్మాల్ క్యాప్ 600 ను ట్రాక్ చేస్తుంది. చాలా గట్టి స్ప్రెడ్‌లు మరియు లోతైన లిక్విడిటీ (సగటు రోజువారీ వాల్యూమ్‌లో 3, 383, 806 షేర్లు) ఈ ఫండ్‌ను ప్రతి రకమైన పెట్టుబడిదారులకు ఆకర్షణీయంగా చేస్తాయి మరియు వాన్గార్డ్ స్మాల్ క్యాప్ 600 ఇటిఎఫ్ (VIOO) మరియు ఎస్‌పిడిఆర్ ఎస్ & పి 600 స్మాల్ క్యాప్ ఇటిఎఫ్‌లతో పోలిస్తే దాని హోల్డింగ్ ఖర్చులు తక్కువగా ఉంటాయి. (SLY), ఇది ఒకే సూచికను ట్రాక్ చేస్తుంది.
IJR యొక్క మొదటి మూడు రంగాలు ఆర్థిక, పారిశ్రామిక మరియు సాంకేతిక పరిజ్ఞానం, ఇవి ఫండ్ యొక్క పోర్ట్‌ఫోలియోలో 50% పైగా ఉన్నాయి. ఒకటి, మూడు- మరియు ఐదేళ్ల వార్షిక రాబడి వరుసగా 32.40%, 19.27% మరియు 15.39%.
3. వాన్గార్డ్ స్మాల్ క్యాప్ ఇటిఎఫ్ (విబి)
- జారీచేసేవారు: వాన్గార్డ్ సగటు వాల్యూమ్: 1.2 మిలియన్ షేర్లు నెట్ ఆస్తులు: $ 97.63 బిలియన్ల ఫీల్డ్: 1.19% YTD రాబడి: 20% ఖర్చు నిష్పత్తి (నికర): 0.05%
ఈ ఫండ్ CRSP US స్మాల్ క్యాప్ ఇండెక్స్‌ను ట్రాక్ చేస్తుంది, ఇది బహిరంగంగా వర్తకం చేయబడిన స్టాక్లలో సుమారు 2% నుండి 15% వరకు ఉంటుంది. సగటు రోజువారీ వాల్యూమ్‌లు million 100 మిలియన్లకు, తక్కువ హోల్డింగ్ ఖర్చులు మరియు గట్టి స్ప్రెడ్‌లతో, VB ప్రతి తరగతి పెట్టుబడిదారులకు స్మాల్ క్యాప్ మార్కెట్‌కు ఘనమైన బహిర్గతం అందిస్తుంది.
ఈ ఫండ్ పరిశ్రమలు మరియు సాంకేతిక పరిజ్ఞానం వైపు వంగి ఉంటుంది, వీటిలో ప్రతి ఒక్కటి ఇటిఎఫ్ యొక్క హోల్డింగ్లలో సుమారు 16% ఉంటుంది. ఒకటి, మూడు మరియు ఐదేళ్ల వార్షిక రాబడి వరుసగా 23.71%, 15.15% మరియు 13.08%.
