మైనర్లకు యూనిఫాం బహుమతులు చట్టం (యుజిఎంఎ) అంటే ఏమిటి?
1956 లో అభివృద్ధి చేయబడిన మరియు 1966 లో సవరించబడిన యూనిఫాం గిఫ్ట్స్ టు మైనర్ యాక్ట్ (యుజిఎంఎ), తక్కువ వయస్సు గల లబ్ధిదారులకు-సాంప్రదాయకంగా, తల్లిదండ్రులు మరియు వారి పిల్లలకు వరుసగా ఆస్తులను ఇవ్వడానికి లేదా బదిలీ చేయడానికి వ్యక్తులను అనుమతిస్తుంది. ఈ మొత్తం బహుమతి పన్ను లేకుండా, కొంత మొత్తం వరకు ఉచితం. ఆస్తులను సాధారణంగా మైనర్ల తరపున యుజిఎంఎ ఖాతాల్లో ఉంచుతారు, ప్రత్యేక ట్రస్ట్ ఫండ్‌ను ఏర్పాటు చేయడానికి న్యాయవాది అవసరాన్ని తొలగిస్తుంది.
UGMA నిధులు కూడా ప్రత్యేక పన్ను చికిత్సకు లోబడి ఉంటాయి.
మైనర్లకు యూనిఫాం బహుమతులు చట్టం (యుజిఎంఎ) ఎలా పనిచేస్తుంది
UGMA ఖాతా లబ్ధిదారుడి కోసం ఆస్తులను కలిగి ఉండటానికి మరియు రక్షించడానికి రూపొందించబడిన ఒక రకమైన కస్టోడియల్ ఖాతాగా పనిచేస్తుంది. దాత అతన్ని / ఆమెను, మరొక వ్యక్తిని లేదా ఆర్థిక సంస్థను సంరక్షకుని పాత్రలో నియమించవచ్చు. లబ్ధిదారుడి యొక్క ఉత్తమ ప్రయోజనంతో ఖాతాను నిర్వహించడానికి విశ్వసనీయ విధిని కలిగి ఉన్న సంరక్షకుడు-మైనర్ తరపున స్టాక్స్, బాండ్లు, మ్యూచువల్ ఫండ్స్ మరియు ఇతర సెక్యూరిటీలను కొనుగోలు చేయడానికి నిధులను ఉపయోగించవచ్చు. UGMA లు సాధారణంగా ఈ రకమైన బహిరంగంగా వర్తకం చేసే ఆర్థిక ఆస్తులకు పరిమితం చేయబడతాయి; వారు ఉత్పన్నాలు వంటి ula హాజనిత సాధనాలలో పెట్టుబడి పెట్టలేరు లేదా మార్జిన్‌లో కొనలేరు.
UGMA ఖాతాలను బ్యాంక్ లేదా బ్రోకరేజ్ సంస్థల ద్వారా తెరవవచ్చు. స్నేహితులు మరియు కుటుంబ సభ్యులు ఖాతాలకు రచనలు చేయవచ్చు, అవి ఎటువంటి సహకార పరిమితులు లేదా ఆదాయ పరిమితులను కలిగి ఉండవు. ఈ డిపాజిట్లు మార్చలేనివి, అయినప్పటికీ-అవి మైనర్ మరియు ఆమె ఖాతాకు శాశ్వత బదిలీలుగా మారతాయి.
సాధారణంగా, UGMA ఆస్తులు పిల్లల విద్యకు నిధులు సమకూర్చడానికి ఉపయోగించబడతాయి, కాని దాత మైనర్కు ప్రయోజనం చేకూర్చే ఏవైనా ఖర్చుల కోసం ఉపసంహరణలు చేయవచ్చు. ఉపసంహరణ జరిమానాలు లేవు. ఏదేమైనా, UGMA ఆస్తులు సాంకేతికంగా మైనర్ యాజమాన్యంలో ఉన్నందున, అతను కళాశాల కోసం సమాఖ్య ఆర్థిక సహాయం కోసం దరఖాస్తు చేస్తే అవి ఆస్తులుగా లెక్కించబడతాయి, బహుశా అతని అర్హతను తగ్గిస్తుంది.
వారు తమ రాష్ట్రంలో మెజారిటీ వయస్సును చేరుకున్న తర్వాత, మైనర్లకు వారి UGMA ఖాతాకు పూర్తి ప్రాప్యత లభిస్తుంది. ఆ సమయంలో, వారు తమకు నచ్చిన విధంగా నిధులను ఉపయోగించవచ్చు.
UGMA పన్ను చిక్కులు
UGMA ఖాతాలకు విరాళాలు పన్ను తర్వాత డాలర్లతో చేయబడతాయి-దాత వాటిని తయారు చేయడానికి ఆదాయపు పన్ను మినహాయింపును పొందరు. ఏదేమైనా, వ్యక్తికి $ 15, 000 వరకు (వివాహిత జంటకు $ 30, 000) బహుమతి పన్ను లేకుండా ఇవ్వవచ్చు.
సమాఖ్య పన్ను ప్రయోజనాల కోసం, మైనర్ లేదా లబ్ధిదారుని UGMA ఖాతాలోని అన్ని ఆస్తుల యజమానిగా మరియు వారు సంపాదించే ఆదాయంగా భావిస్తారు. కానీ ఈ ఖాతాల ఆదాయానికి పిల్లలకి లేదా తల్లిదండ్రులకు పన్ను విధించవచ్చు. రిపోర్టింగ్ అవసరాలు ఖాతా ఉత్పత్తి చేసే ఆదాయం మరియు లబ్ధిదారుడి వయస్సుపై ఆధారపడి ఉంటాయి.
కొన్ని పరిస్థితులలో, తల్లిదండ్రులు తమ పిల్లల UGMA ఖాతాలను వారి స్వంత పన్ను రిటర్నులపై నివేదించడానికి ఎన్నుకోవచ్చు, తద్వారా “కిడ్డీ టాక్స్” లేదా పిల్లల పెట్టుబడిపై పన్ను మరియు ఇతర తెలియని ఆదాయంపై ప్రయోజనం పొందవచ్చు.
దీని అర్థం, UGMA ఆదాయాలతో సహా పిల్లల కనిపెట్టబడని ఆదాయం 2019 లో 100 2, 100 కంటే తక్కువగా ఉంటే మరియు అతను లేదా ఆమె సంబంధిత పన్ను సంవత్సరం చివరిలో 19 (లేదా 24 పూర్తి సమయం విద్యార్థి అయితే) కంటే పెద్దవారు కానట్లయితే, తల్లిదండ్రులు ఎన్నుకోవచ్చు వారి పిల్లల ఆదాయాన్ని వారి స్వంత పన్ను రిటర్నుపై నివేదించడానికి. ఈ సందర్భంలో, పిల్లల కనుగొనని ఆదాయంలో మొదటి $ 1, 050 పన్ను రహితంగా ఉంటుంది. తదుపరి $ 1, 050 పిల్లల పన్ను రేటుపై పన్ను విధించబడుతుంది. 100 2, 100 మించి ఏదైనా తల్లిదండ్రుల పన్ను రేటుపై పన్ను విధించబడుతుంది.
అటువంటి ఎన్నికలు చేయకపోతే లేదా పన్ను సంవత్సరం చివరిలో పిల్లల తెలియని ఆదాయం 100 2, 100 మించి ఉంటే, మైనర్ "కిడ్డీ టాక్స్" నిబంధనలకు లోబడి పన్ను రిటర్న్ దాఖలు చేయాల్సి ఉంటుంది.
పన్ను ప్రయోజనాల కోసం, UGMA దాత యొక్క జీవితకాల బహుమతి పరిమితులను ప్రభావితం చేస్తుంది. కస్టోడియల్ ఆస్తి మైనర్కు బదిలీ చేయబడటానికి ముందు ఒక దాత మరణిస్తే, మొత్తం కస్టోడియల్ ఆస్తి దాత యొక్క పన్ను పరిధిలోకి వచ్చే ఎస్టేట్‌లో చేర్చబడుతుంది.
UGMA వెర్సస్ UTMA
UGMA మరియు మైనర్లకు యూనిఫాం ట్రాన్స్ఫర్స్ యాక్ట్ (UTMA) సాధారణంగా పరస్పరం మార్చుకుంటారు, కాని రెండింటికి కొన్ని వ్యత్యాసాలు ఉంటాయి. 1986 నుండి ప్రారంభమైన క్రొత్త UTMA క్రింద ఏర్పాటు చేయబడిన కస్టోడియల్ ఖాతాలు, రియల్ ఎస్టేట్, కళాకృతులు మరియు మేధో సంపత్తితో సహా ఎలాంటి స్పష్టమైన లేదా అసంపూర్తిగా ఉన్న ఆస్తిని కలిగి ఉంటాయి. దీనికి విరుద్ధంగా, UGMA ఖాతాలు నగదు, స్టాక్స్, బాండ్లు మరియు భీమా ఉత్పత్తులు (పాలసీలు, యాన్యుటీలు) వంటి ఆర్థిక ఆస్తులకు పరిమితం.
అన్ని రాష్ట్రాలు UGMA ఖాతాలను అనుమతిస్తాయి. వెర్మోంట్ మరియు దక్షిణ కెరొలిన ప్రస్తుతం UTMA ఖాతాలను అనుమతించవు (మార్చి 2019 నాటికి).
కీ టేకావేస్
- మైనర్లకు యూనిఫాం బహుమతులు చట్టం (యుజిఎంఎ) ఒక అధికారిక ట్రస్ట్ యొక్క సమయం తీసుకునే మరియు ఖరీదైన స్థాపన లేకుండా మైనర్కు ఆర్థిక ఆస్తులను బదిలీ చేయడానికి ఒక మార్గాన్ని అందిస్తుంది. మైనర్ లబ్ధిదారుడి వయస్సు వచ్చేవరకు UGMA ఖాతాను వయోజన సంరక్షకుడు నిర్వహిస్తాడు, ఆ సమయంలో అతను ఖాతాపై నియంత్రణను తీసుకుంటాడు. UGMA ఖాతా-సృష్టించిన ఆదాయాలు పన్ను-ఆశ్రయం పొందవు, కాని వాటికి మైనర్ యొక్క తక్కువ "కిడ్డీ టాక్స్" రేటుపై, కొంత మొత్తం వరకు పన్ను విధించబడుతుంది.
