చికాగో బోర్డ్ ఆప్షన్స్ ఎక్స్ఛేంజ్ (సిబిఓఇ) అస్థిరత సూచిక (విఐఎక్స్) ను విస్తృతంగా ట్రాక్ చేసే ఎక్స్ఛేంజ్-ట్రేడెడ్ ఫండ్స్ (ఇటిఎఫ్) ను ఉపయోగించడం ద్వారా వ్యాపారులు గత ఏడాది ఫిబ్రవరి మరియు డిసెంబర్‌లలో కనిపించిన అడవి ధరల వంటి ఈక్విటీ మార్కెట్లో అస్థిరత పెరుగుదలను ఉపయోగించుకోవచ్చు. చాలా మంది వ్యాపారులు "ఫియర్ గేజ్" గా పిలువబడే VIX, స్టాక్ మార్కెట్ 30 రోజుల ముందుకు కనిపించే అస్థిరతను ఆశిస్తుంది.
VIX సాధారణంగా S & P 500 సూచికకు విలోమ సంబంధాన్ని కలిగి ఉన్నందున, అస్థిరతకు అనుసంధానించబడిన ETF లను మార్కెట్ను తగ్గించాలనుకునే వారు కూడా ఉపయోగించవచ్చు. CBOE వివరించిన డేటాలో, VIX 80% సమయం S & P 500 యొక్క వ్యతిరేక దిశలో కదులుతుంది.
VIX బుధవారం నిరాడంబరంగా పుంజుకోవడానికి ముందు వరుసగా 13 ట్రేడింగ్ సెషన్లకు ఓపెన్-టు-క్లోజ్ పడిపోయింది. ఇటీవలి బ్లూమ్‌బెర్గ్ కథనం ప్రకారం, కనీసం 10 వరుస సెషన్ల కోసం VIX పడిపోయిన తర్వాత సగటు ఒక వారం ఫార్వర్డ్ ఎస్ & పి 500 రిటర్న్ ప్రతికూలంగా ఉందని బెస్పోక్ ఇన్వెస్ట్‌మెంట్ గ్రూప్ విశ్లేషకులు గుర్తించారు.
స్టాక్ ధరల తగ్గుదలతో స్వల్పకాలిక పెరిగిన అస్థిరతను తిరిగి చూసే మార్కెట్ పాల్గొనేవారు ఈ మూడు VIX ETF లను వారి వాచ్‌లిస్ట్‌లో చేర్చాలి. మూడు నిధులు కీలకమైన సాంకేతిక మద్దతుతో కూర్చొని ఉండటంతో, జనవరి బౌన్స్ కొనసాగింపుకు వ్యతిరేకంగా పందెం వేయడానికి ఇప్పుడు అవకాశవాద సమయం కావచ్చు.
ఐపాత్ ఎస్ & పి 500 VIX ST ఫ్యూచర్స్ ETN (VXX)
2009 లో సృష్టించబడిన, ఐపాత్ ఎస్ & పి 500 విఎక్స్ ఎస్టి ఫ్యూచర్స్ ఇటిఎన్ (విఎక్స్ఎక్స్) ఎస్ & పి 500 విఎక్స్ స్వల్పకాలిక ఫ్యూచర్స్ ఇండెక్స్ను ట్రాక్ చేయడానికి ప్రయత్నిస్తుంది. అంతర్లీన సూచిక CBOE అస్థిరత సూచికకు సగటు ఒక నెల పరిపక్వతతో బహిర్గతం చేస్తుంది. VXX 0.02% స్ప్రెడ్ మరియు సగటు రోజువారీ డాలర్ వాల్యూమ్ 7 1.7 బిలియన్లకు పైగా ఉంది, ఇది రోజు వ్యాపారులు మరియు స్వింగ్ వ్యాపారులు రెండింటికీ అనువైన సాధనంగా మారుతుంది. జనవరి 18, 2019 నాటికి, 0.89% నిర్వహణ రుసుమును వసూలు చేసే మరియు 888.45 మిలియన్ డాలర్ల నికర ఆస్తులను కలిగి ఉన్న ఈ ఫండ్ కొత్త సంవత్సరంలో అస్థిరత తగ్గినందున ఇప్పటి వరకు దాదాపు 20% పడిపోయింది. ఈ ఇటిఎన్‌ను జనవరి 30, 2019 న పిలుస్తామని వ్యాపారులు గమనించాలి.
నాల్గవ త్రైమాసికంలో 83% పెరిగే ముందు VXX ఏప్రిల్ మరియు సెప్టెంబర్ మధ్య క్రమంగా తక్కువగా ఉంది. ETN ఇటీవలే $ 38 స్థాయికి తిరిగి వచ్చింది, ఇక్కడ విస్తృత సుష్ట త్రిభుజం నమూనా యొక్క ఎగువ ధోరణి నుండి మద్దతు లభిస్తుంది. ఎక్కువసేపు వెళ్లాలని నిర్ణయించుకునే వ్యాపారులు డిసెంబర్ గరిష్ట స్థాయికి తిరిగి వెళ్ళేటప్పుడు లాభాలను బుక్ చేసుకోవడం మరియు 200 రోజుల సింపుల్ కదిలే సగటు (SMA) కన్నా తక్కువ స్టాప్-లాస్ ఆర్డర్‌ను ఉంచడం వంటివి పరిగణించాలి.
ప్రో షేర్స్ అల్ట్రా VIX స్వల్పకాలిక ఫ్యూచర్స్ ETF (UVXY)
ప్రోషేర్స్ అల్ట్రా VIX షార్ట్-టర్మ్ ఫ్యూచర్స్ ఇటిఎఫ్ (యువిఎక్స్వై), assets 206.16 మిలియన్ల ఆస్తులతో నిర్వహణలో ఉంది (AUM) మరియు 2011 లో ప్రారంభించబడింది, S & P 500 VIX స్వల్పకాలిక ఫ్యూచర్స్ ఇండెక్స్‌కు రోజువారీ బహిర్గతం ఒకటిన్నర రెట్లు అందించాలని లక్ష్యంగా పెట్టుకుంది. ఇది మొదటి మరియు రెండవ-నెల VIX ఫ్యూచర్స్ స్థానాలను కలిగి ఉంటుంది, ఇది ఒక నెల సగటు పరిపక్వతతో ఉంటుంది. గట్టి స్ప్రెడ్ మరియు లోతైన లిక్విడిటీ ఇటిఎఫ్‌ను వ్యాపారులకు అనువైనవిగా చేస్తాయి, అయినప్పటికీ దాని ఖరీదైన 1.90% వ్యయ నిష్పత్తి దీర్ఘకాలిక హోల్డులకు లాభాలను తగ్గిస్తుంది. జనవరి 18, 2019 నాటికి యువిఎక్స్వై 28.72% తగ్గింది.
డిసెంబరులో చార్టులో బుల్లిష్ "గోల్డెన్ క్రాస్" సిగ్నల్ కనిపించిన తరువాత ETF తాత్కాలికంగా అధికంగా కొనసాగింది. అయితే, ఆ సమయం నుండి, ఫండ్ అధిక సంభావ్యత కలిగిన వాణిజ్య ప్రాంతానికి తిరిగి లాగబడింది. ధర 2018 ఏప్రిల్ ప్రారంభంలో మరియు 200 రోజుల SMA $ 59 వద్ద విస్తరించి ఉన్న డౌన్‌ట్రెండ్ లైన్ నుండి మద్దతు సంగమం కనుగొంటుంది. అనేక స్వింగ్ అల్పాలను అనుసంధానించే స్వల్పకాలిక అప్‌ట్రెండ్ లైన్ మరింత మద్దతును జోడిస్తుంది, దీని నుండి తలక్రిందులుగా తిరగబడవచ్చు. ప్రస్తుత ధరలకు కొనుగోలు చేసేవారు take 90 దగ్గర టేక్-ప్రాఫిట్ ఆర్డర్‌ను సెట్ చేయాలి, ఇక్కడ ఫండ్ డిసెంబర్ నుండి అధిక ప్రతిఘటనను ఎదుర్కొంటుంది. వాణిజ్య మూలధనాన్ని రక్షించడానికి డిసెంబర్ 4 విస్తృత రోజు క్రింద ఒక స్టాప్ ఉంచడం గురించి ఆలోచించండి.
వెలాసిటీ షేర్స్ డైలీ 2x VIX స్వల్పకాలిక ETN (TVIX)
2010 లో ఏర్పడిన, వెలాసిటీ షేర్స్ డైలీ 2x VIX స్వల్పకాలిక ETN (TVIX) S & P 500 VIX స్వల్పకాలిక ఫ్యూచర్స్ సూచిక యొక్క రోజువారీ పనితీరును రెండు రెట్లు ప్రతిబింబించడానికి ప్రయత్నిస్తుంది - UVXY కోసం ఉపయోగించే అదే బెంచ్ మార్క్. ప్రతిరోజూ 14 మిలియన్లకు పైగా షేర్లు చేతులు మారుతాయి, ఇది అస్థిరత ఈక్విటీ మార్కెట్లకు తిరిగి వస్తుందని మరింత పరపతి పందెం కోరుకునే వ్యాపారులకు తగినంత ద్రవ్యతను అందిస్తుంది. ఫండ్ జారీచేసే క్రెడిట్ సూయిస్ గ్రూప్ ఎజి (సిఎస్) తన స్థానాన్ని సమర్థవంతంగా పరిమితం చేయలేకపోతే టివిఐఎక్స్‌లో వర్తకాన్ని నిలిపివేయవచ్చని వ్యాపారులు తెలుసుకోవాలి. జనవరి 18, 2019 నాటికి, 1.65% వ్యయ నిష్పత్తి మరియు AUM $ 475.68 మిలియన్లతో ETN -35.92% YTD ని తిరిగి ఇచ్చింది.
TVIX యొక్క చార్ట్ పైన పేర్కొన్న నిధులకు సమానమైన ధర చర్యను చూపుతుంది. TVIX వాటా ధర 200-రోజుల SMA కన్నా తక్కువగా వర్తకం చేస్తున్నప్పటికీ, ఇది trend 45 స్థాయిలో బహుళ ధోరణుల నుండి గణనీయమైన మద్దతును కనుగొంటుంది. కన్జర్వేటివ్ వ్యాపారులు వాణిజ్యాన్ని అమలు చేయడానికి ముందు ముద్రించడానికి సుత్తి లేదా కుట్లు రేఖ వంటి బుల్లిష్ రివర్సల్ క్యాండిల్ స్టిక్ నమూనా కోసం వేచి ఉండాలని నిర్ణయించుకోవచ్చు. $ 10 స్టాప్ మరియు $ 35 లాభ లక్ష్యాన్ని ఉపయోగించడాన్ని పరిగణించండి, ఇది అనుకూలమైన 1: 3.5 రిస్క్ / రివార్డ్ రేషియో ($ 10: $ 35) ను అందిస్తుంది.
StockCharts.com
