న్యూయార్క్ మెల్లన్ బ్యాంక్ ఎలా డబ్బు సంపాదిస్తుంది: పెట్టుబడి సేవలు మరియు నిర్వహణ

2007 లో స్థాపించబడిన, బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ (బికె) అమెరికా యొక్క అత్యంత గౌరవనీయమైన రెండు బ్యాంకుల విలీనానికి పరాకాష్ట. బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ 1784 లో, మెల్లన్ ఫైనాన్షియల్ 1869 లో స్థాపించబడింది. మునుపటిది ప్రధానంగా స్వల్పకాలిక వ్యాపార రుణదాత, తరువాతి సంపద నిర్వహణ సంస్థ. ఫలిత సంస్థ డిసెంబర్ 31, 2018 నాటికి మొత్తం.1 33.1 ట్రిలియన్ల కస్టడీలో ఉంది. నిర్వహణలో 7 1.7 ట్రిలియన్లతో, బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ ప్రపంచంలోనే అతిపెద్ద ఆస్తి నిర్వాహకులలో ఒకరు. సంస్థ ప్రధానంగా పెట్టుబడి సేవల ద్వారా ఆదాయాన్ని సంపాదిస్తుంది, వీటిలో ఆస్తి మరియు జారీచేసే సర్వీసింగ్, ట్రెజరీ సేవలు, క్లియరెన్స్ మరియు అనుషంగిక నిర్వహణ మరియు ఆస్తి మరియు సంపద నిర్వహణ.

బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ యొక్క ప్రస్తుత రూపంలో సంక్షిప్త ఉనికిలో, ఆదాయాలు అసాధారణంగా స్థిరంగా ఉన్నాయి. గత ఐదేళ్లలో, రివర్స్ కాలక్రమానుసారం, సంస్థ 16.4 బిలియన్ డాలర్లు (2018), 15.5 బిలియన్ డాలర్లు, 15.2 బిలియన్ డాలర్లు, 15.2 బిలియన్ డాలర్లు మరియు 15.7 బిలియన్ డాలర్ల ఆదాయాన్ని ఆర్జించింది. బ్యాంక్ యొక్క ఇటీవలి వార్షిక నివేదిక ప్రకారం, 2018 సంవత్సరానికి నికర ఆదాయం 3 4.3 బిలియన్లకు దగ్గరగా ఉంది. డిసెంబర్ 31, 2018 నాటికి, సాధారణ ఈక్విటీపై రాబడి 10.8% మరియు పన్ను-పూర్వ ఆపరేటింగ్ మార్జిన్ 32%.

ఫాస్ట్ ఫాక్ట్

BNY మెల్లన్ 1784 లో అలెగ్జాండర్ హామిల్టన్ చేత స్థాపించబడింది (బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ గా) మరియు తరువాత న్యూయార్క్ స్టాక్ ఎక్స్ఛేంజ్లో జాబితా చేయబడిన మొదటి సంస్థగా అవతరించింది.

బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ బిజినెస్ మోడల్

దాని పూర్వీకుల చరిత్రకు నిజం, బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ రెండు విభిన్న రిపోర్టింగ్ విభాగాలను కలిగి ఉంది: పెట్టుబడి నిర్వహణ మరియు పెట్టుబడి సేవలు. ఇది గందరగోళంగా ఉంటుంది; మునుపటిది ది బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ అనే ఒక అనుబంధ సంస్థ క్రిందకు వస్తుంది. ఇంతలో, సంస్థ యొక్క సంపద నిర్వహణ వ్యాపారం BNY మెల్లన్ అనే అనుబంధ సంస్థ పరిధిలోకి వస్తుంది.

చిన్న అనుబంధ సంస్థలు, వాటిలో ఎక్కువ భాగం ట్రస్టులపై దృష్టి సారించాయి, వీటిలో బిఎన్‌వై మెల్లన్ ఇన్వెస్ట్‌మెంట్ సర్వీసింగ్ ట్రస్ట్ కంపెనీ, ఇల్లినాయిస్కు చెందిన బిఎన్‌వై మెల్లన్ ట్రస్ట్ కంపెనీ, బిఎన్‌వై మెల్లన్ ట్రస్ట్ ఆఫ్ డెలావేర్ మరియు ది బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ ట్రస్ట్ కంపెనీ ఉన్నాయి.

బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ నిర్వహణ తన అనుబంధ సంస్థలకు పేరు పెట్టేటప్పుడు అతిగా సృజనాత్మకంగా ఉందని ఎవ్వరూ ఆరోపించలేదు. వీటిలో సంస్థ యొక్క ప్రధాన యూరోపియన్ ఆపరేషన్, ది బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ SA / NV ఉన్నాయి. ఈ సంస్థ మొత్తం డజన్ల కొద్దీ అనుబంధ సంస్థలను కలిగి ఉంది, వాటిలో ఎక్కువ భాగం యునైటెడ్ స్టేట్స్ లేదా బ్రిటిష్ దీవులలో ఉన్నాయి. (అవుట్‌లెర్స్ బెల్జియం మరియు లక్సెంబర్గ్‌లో ఉన్నాయి.) అందరికీ చెప్పాలంటే, బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ సుమారు మూడు డజన్ల దేశాలలో పనిచేస్తుంది.

కీ టేకావేస్

• బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ పెట్టుబడి సేవలతో పాటు సంపద మరియు ఆస్తి నిర్వహణ ద్వారా ఆదాయాన్ని పొందుతుంది. 2018 చివరి నాటికి బ్యాంక్ 33.1 ట్రిలియన్ డాలర్ల ఆస్తులను అదుపులో కలిగి ఉంది. బిఎన్‌వై మెల్లన్ ప్రపంచంలోని 35 దేశాలలో పనిచేస్తుంది.

బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్స్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ సర్వీసెస్ బిజినెస్

బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ యొక్క రెండు ప్రధాన వ్యాపారాలలో, ఇన్వెస్ట్మెంట్ సర్వీసెస్ అతిపెద్దది, ఇది సంస్థ యొక్క ఆసక్తిలేని ఖర్చులో 71.9%. ఈ విభాగం ఆర్థిక సంస్థలు, కార్పొరేషన్లు, ఎండోమెంట్‌లు మరియు పబ్లిక్ ఏజెన్సీలకు అనేక రకాల వ్యాపార మరియు సాంకేతిక సేవలను అందిస్తుంది. ఇన్వెస్ట్మెంట్ సర్వీసెస్ విభాగంలో, బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్లో వివిధ రకాల వ్యాపారాలు ఉన్నాయి, వీటిలో అసెట్ సర్వీసింగ్, పెర్షింగ్ (క్లియరింగ్, కస్టడీ మరియు ఇతర వ్యాపార సేవలను అందించడం), ఇష్యూయర్ సర్వీసెస్, ట్రెజరీ సర్వీసెస్ మరియు క్లియరెన్స్ అండ్ కొలాటరల్ మేనేజ్‌మెంట్ ఉన్నాయి.

2018 లో, బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ యొక్క ఇన్వెస్ట్మెంట్ సర్వీసెస్ విభాగం సుమారు 3 12.3 బిలియన్ల ఆదాయాన్ని ఆర్జించింది.

ఫాస్ట్ ఫాక్ట్

బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మరియు మెల్లన్ ఫైనాన్షియల్ కార్పొరేషన్ 2007 జూలైలో విలీనం అయ్యాయి, దీని ఫలితంగా బ్యాంక్ ప్రస్తుత రూపం మరియు పేరు వచ్చింది.

బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్స్ ఇన్వెస్ట్‌మెంట్ మేనేజ్‌మెంట్ బిజినెస్

బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ వాస్తవానికి చాలా మంది ప్రజల అవగాహనకు మించిన ప్రత్యేకమైన సంపద ప్రావిన్స్‌లో వ్యవహరిస్తుండగా, అది సంస్థ యొక్క ప్రత్యేకత కాదు. బదులుగా, లక్షలాది మంది మధ్యతరగతి ప్రజలు తమ పదవీ విరమణ ప్రణాళికలను ద్రావకం మరియు వారి స్టాక్ పెట్టుబడులు ఆశాజనకంగా ఉంచడానికి బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ యొక్క పెట్టుబడి సేవల నైపుణ్యం మీద ఆధారపడతారు.

పెట్టుబడి నిర్వహణ కార్యకలాపాల ద్వారా లెక్కించబడిన మొత్తం ఆదాయంలో billion 4 బిలియన్లు కొట్టిపారేయడానికి ఏమీ లేదు. ఈ విభాగంలో ఎస్టేట్ ప్లానింగ్ మరియు చాలా ధనవంతుల కోసం ప్రైవేట్ బ్యాంకింగ్ ఉన్నాయి. పెట్టుబడి సేవలతో పోలిస్తే ఇది మళ్ళీ చిన్నది, బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ పెద్ద మూలధన నిల్వల నిర్వాహకులకు విక్రయిస్తుంది. ఆ పెట్టుబడి సేవల యొక్క పరోక్ష లబ్ధిదారులు-సాధారణ ఉద్యోగులు మరియు పదవీ విరమణ చేసినవారు-బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ యొక్క అదృష్టంపై సంస్థ యొక్క తక్కువ సంపన్న ఖాతాదారుల కంటే చాలా ఎక్కువ ప్రభావాన్ని చూపుతారు.

సంస్థ యొక్క పెట్టుబడి నిర్వహణ కార్యకలాపాలలో మిగిలినవి గ్లోబల్ ఈక్విటీలు, కరెన్సీ నిర్వహణ మరియు స్థిర ఆదాయ వ్యూహాలు. బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ యొక్క పెట్టుబడి నిర్వహణ అల్సెంట్రా, సిగులర్ గఫ్ వంటి అనేక (సాపేక్షంగా) చిన్న మరియు స్వతంత్రంగా మార్కెట్ చేయబడిన అనుబంధ సంస్థల ద్వారా నిర్వహించబడుతుంది, వీటిలో ఎక్కువ భాగం బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ (లేదా దాని పూర్వీకులలో ఒకరు) కొనుగోలు చేసింది ఇంట్లో సృష్టించడం కంటే. సంస్థ యొక్క సముపార్జన తగ్గలేదు; ఇది క్రమానుగతంగా చిన్న "బోటిక్" గృహాలను కొనుగోలు చేస్తూనే ఉంది.

2018 చివరి నాటికి, ఇన్వెస్ట్మెంట్ మేనేజ్మెంట్ డివిజన్, ఇన్వెస్ట్మెంట్ మేనేజ్మెంట్ మరియు వెల్త్ మేనేజ్మెంట్ లైన్ రెండింటినీ కలిగి ఉంది, 1.7 ట్రిలియన్ డాలర్ల నిర్వహణలో ఆస్తులను కలిగి ఉంది, బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ 7 వ అతిపెద్ద గ్లోబల్ అసెట్ మేనేజర్గా నిలిచింది.

భవిష్యత్తు ప్రణాళికలు

దాని 2018 వార్షిక నివేదిక ప్రకారం, బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ దాని అభివృద్ధి యొక్క ఏ అంశాలు బాహ్య కారకాల వల్ల మరియు సేంద్రీయ పెరుగుదల కారణంగా ఉన్నాయో నిర్ణయించడంపై దృష్టి సారించింది. ఆదర్శవంతంగా, పెరుగుతున్న వడ్డీ రేట్లు లేదా బలమైన ఆర్థిక మార్కెట్ల సహాయం లేకుండా కూడా సంస్థ తన వివిధ కార్యకలాపాలు వృద్ధి చెందాలని కోరుకుంటుంది. ముందుకు సాగే సామర్థ్యాన్ని మెరుగుపర్చడానికి బ్యాంక్ ప్రాధాన్యతనిచ్చింది మరియు రేట్లు క్లియర్ చేయడం మరియు పరిష్కరించడం, అలాగే వాల్యూమ్‌లకు సంబంధించి ఇప్పటికే పురోగతి సాధించింది. బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ సాంకేతిక పరిణామాలలో ఎక్కువ డబ్బును పోయడం కొనసాగించే అవకాశం ఉంది; 2018 నాటికి బ్యాంక్ సాంకేతిక పరిజ్ఞానం కోసం సుమారు 75 2.75 బిలియన్లు ఖర్చు చేసింది, 2019 కోసం billion 3 బిలియన్ల సాంకేతిక వ్యయం అంచనా వేసింది. ఈ పెట్టుబడి ప్రస్తుత మౌలిక సదుపాయాలను మెరుగుపరచడమే కాక, కొత్త సామర్థ్యాలను కూడా అభివృద్ధి చేస్తుంది.

కీ సవాళ్లు

రిస్క్ పెట్టుబడిలో స్వాభావికమైన భాగం మరియు బ్యాంక్ ఆఫ్ న్యూయార్క్ మెల్లన్ దాని స్వంత ప్రమాద కారకాలను, అలాగే దాని ఖాతాదారులని తగినంతగా నిర్వహించాలి. పెట్టుబడుల యొక్క ప్రాథమిక అనూహ్యతకి మించి, BNY మెల్లన్ ఎదుర్కొంటున్న ఇతర సవాళ్లు కూడా ఉన్నాయి. వీటిలో ప్రపంచవ్యాప్తంగా ఉన్న అదేవిధంగా సన్నద్ధమైన ఆర్థిక సంస్థల యొక్క చిన్న కానీ శక్తివంతమైన సమూహం నుండి పోటీ ఉంటుంది, వీటిలో ప్రతి ఒక్కటి ఒకే క్లయింట్లు మరియు ఆస్తి పూల్ కోసం పోటీ పడుతున్నాయి. బ్యాంక్ యొక్క రోజువారీ లావాదేవీల యొక్క అధిక పరిమాణాన్ని బట్టి, వ్యవస్థలో లేదా సమాచారంలో విచ్ఛిన్నం వలన సంభవించే కార్యాచరణ ప్రమాదానికి ఇది అవకాశం ఉంది. స్థిరమైన ప్రభుత్వ మరియు నియంత్రణ సవాళ్లు కూడా కంపెనీకి అనుగుణంగా ఉండాలి.