ప్రపంచంలోని ప్రముఖ పెట్టుబడి బ్యాంకులు మరియు ఆర్థిక సేవల సంస్థలలో ఒకటైన గోల్డ్మన్ సాచ్స్ దాని నాలుగు ప్రాధమిక ఆపరేటింగ్ విభాగాల ద్వారా డబ్బును ఉత్పత్తి చేస్తుంది: ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకింగ్, సంస్థాగత క్లయింట్ సేవలు, పెట్టుబడి మరియు రుణాలు మరియు పెట్టుబడి నిర్వహణ. 2007-08 బ్యాంకింగ్ సంక్షోభ సమయంలో ప్రజల అపఖ్యాతిని సంపాదించిన ఆర్థిక సంస్థలలో, కొంతమంది గోల్డ్మన్ సాచ్స్ (జిఎస్) లాగా వారి కాళ్ళపైకి వచ్చారు. ఫెడరల్ రిజర్వ్ యొక్క స్వల్పకాలిక క్రెడిట్ మర్యాద యొక్క అపారమైన మొత్తానికి లక్ష్యంగా చేసుకుంటూ, సబ్‌ప్రైమ్ తనఖా అపజయం ఏకకాలంలో వాల్ స్ట్రీట్ సంస్థకు లాభం మరియు ఆటంకం కలిగించింది. గోల్డ్మన్ సాచ్స్ నికర రుణగ్రహీత మరియు అధిక ఫైనాన్స్ గురించి దౌర్భాగ్యమైన ప్రతిదీ యొక్క చిహ్నంగా మారారు. ఈ రోజు, సంస్థ తక్కువ, కానీ పెద్ద, పెట్టుబడి నిర్వహణ మరియు బ్యాంకింగ్ కంపెనీల ప్రకృతి దృశ్యం పైన కూర్చుంది, ప్రతి ఒక్కరూ బిలియన్ల ద్వారా డబ్బు సంపాదించడంలో ప్రవీణులు. ఇది ప్రోషేర్స్ అల్ట్రాప్రో షార్ట్ ఎస్ & పి 500 ఇటిఎఫ్‌లో భాగంగా.
జూలై 17, 2018 న, గోల్డ్మన్ సాచ్స్ డేవిడ్ సోలమన్ ను కొత్త చీఫ్ ఎగ్జిక్యూటివ్ ఆఫీసర్ (సిఇఒ) గా నియమించారు, 2006 నుండి కంపెనీని నడుపుతున్న లాయిడ్ బ్లాంక్ఫీన్ తరువాత. ప్రముఖ పెట్టుబడి బ్యాంకర్ ఆ సంవత్సరం అక్టోబర్ 1 న బాధ్యతలు స్వీకరించారు.
దాని 2018 వార్షిక నివేదిక ప్రకారం, గోల్డ్మన్ సాచ్స్ 2018 సంవత్సరానికి 13.6% ROE మరియు 14.1% ROTE తో నికర ఆదాయంలో. 36.6 బిలియన్లకు పైగా సంపాదించింది. ఈ రచన ప్రకారం, సంస్థ మార్కెట్ క్యాపిటలైజేషన్ $ 74.8 బిలియన్లు.
గోల్డ్మన్ సాచ్స్ బిజినెస్ మోడల్
గోల్డ్మన్ సాచ్స్, 30 కి పైగా దేశాలలో, దాని కార్యకలాపాలను నాలుగు రంగాలుగా విభజిస్తుంది: ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకింగ్, సంస్థాగత క్లయింట్ సేవలు, పెట్టుబడి మరియు రుణాలు మరియు పెట్టుబడి నిర్వహణ.
కీ టేకావేస్
- గోల్డ్మన్ సాచ్స్ తన కార్యకలాపాలను నాలుగు ప్రాధమిక విభాగాలుగా విభజిస్తుంది: ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకింగ్, సంస్థాగత క్లయింట్ సేవలు, పెట్టుబడి మరియు రుణాలు, మరియు పెట్టుబడి నిర్వహణ గోల్డ్మన్ 2018 కొరకు. 36.6 బిలియన్ల కంటే ఎక్కువ ఆదాయాన్ని ఆర్జించారు. 2008 సంక్షోభం ఫలితంగా అనేక ఆర్థిక సంస్థలు కోలుకోలేని విధంగా దెబ్బతిన్నప్పటికీ, గోల్డ్మన్ సాచ్స్ ప్రపంచ నాయకుడిగా తన స్థానాన్ని కొనసాగించారు
గోల్డ్మన్ సాచ్స్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకింగ్ వ్యాపారం
ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకింగ్ అనేది గోల్డ్మన్ సాచ్స్ సమాన భాగాలను ప్రసిద్ధ మరియు అపఖ్యాతి పాలైన సేవ. ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకింగ్ విభాగంలో అన్ని రకాల కంపెనీలకు ఆర్థిక సలహా, ఈక్విటీ పూచీకత్తు మరియు రుణ పూచీకత్తు వంటి సేవలు ఉన్నాయి. ఇటీవలి సంవత్సరాలలో, గోల్డ్మన్ సాచ్స్ యొక్క ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకింగ్ ఆర్మ్ సోషల్ మీడియా దిగ్గజం స్నాప్ (ఎస్ఎన్ఎపి), రియల్ ఎస్టేట్ లిస్టింగ్ వెబ్‌సైట్ రెడ్‌ఫిన్, ఫ్యాషన్ సబ్‌స్క్రిప్షన్ రిటైలర్ స్టిచ్ ఫిక్స్ (ఎస్‌ఎఫ్‌ఎక్స్), భోజన డెలివరీ సర్వీస్ బ్లూ ఆప్రాన్ (ఎపిఆర్‌ఎన్) వంటి వైవిధ్యమైన సంస్థలకు ప్రారంభ పబ్లిక్ ఆఫర్‌లను నిర్వహించింది.), మరియు ఆన్‌లైన్ ఆటో మార్కెట్ కార్గురస్ (CARG). 2018 లో, సంస్థ 1, 000 కి పైగా కొత్త కంపెనీలకు కవరేజీని జోడించాలని లక్ష్యంగా పెట్టుకుంది.
ఇటీవలి జ్ఞాపకార్థం గోల్డ్మన్ సాచ్స్ యొక్క అతిపెద్ద ఐపిఓలలో ఒకటి 2013 లో న్యూస్ అవుట్‌లెట్ ట్విట్టర్ ఇంక్. (టిడబ్ల్యుటిఆర్) కోసం, ఇది సంస్థకు million 23 మిలియన్లు సంపాదించింది. అది చిన్నదిగా అనిపిస్తే, అది. అది చాలా చిన్నదిగా అనిపిస్తే, అది కాదు. ఐపిఓలో ట్విట్టర్ సేకరించిన డబ్బులో గోల్డ్మన్ సాచ్స్ మరియు దాని భాగస్వాములు చాలా తక్కువ మొత్తంలో 3.25% తీసుకున్నారు, అయితే సంస్థ యొక్క ఉద్దేశ్యం భవిష్యత్ వ్యాపారాన్ని ఆకర్షించాలనే ఆశతో డిస్కౌంట్ కోసం బహిరంగంగా-బాలిహూడ్ సంస్థ యొక్క ప్రారంభ అమ్మకాన్ని నిర్వహించడం. ఇది పనిచేసినట్లుంది. ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకింగ్ గత సంవత్సరం గోల్డ్మన్ సాచ్స్ కోసం 86 7.86 బిలియన్లను సంపాదించింది, ఇది 2017 కన్నా 7% ఎక్కువ.
గోల్డ్మన్ సాచ్స్ ఇన్స్టిట్యూషనల్ క్లయింట్ సర్వీసెస్ బిజినెస్
రాబడి మరియు లాభం రెండింటి ద్వారా కొలుస్తారు, ఆ రంగాలలో అతిపెద్దది సంస్థాగత క్లయింట్ సేవలు, ఇవి సంస్థాగత ఖాతాదారులకు సేవలు అందిస్తాయి (సంస్థాగత స్వభావం యొక్క క్లయింట్ సేవలు కాదు). ఇది గోల్డ్మన్ సాచ్స్ యొక్క మార్కెట్ తయారీ కార్యకలాపాలను నిర్వచించే కార్పొరేట్ మార్గం. గోల్డ్మన్ సాచ్స్ కొన్ని స్టాక్‌లలో (అలాగే ఎంపికలు, ఫ్యూచర్స్ మరియు ఇతర ఉత్పన్నాలు) పెద్ద స్థానాలను తీసుకుంటాడు, అది దానిని అమ్మవచ్చు-తద్వారా సెక్యూరిటీలలో మార్కెట్‌కు హామీ ఇవ్వడం లేదా కనీసం సౌకర్యాలు ఇవ్వడం. సంస్థాగత క్లయింట్ సేవలు 2018 లో గోల్డ్మన్ సాచ్స్‌కు 48 13.48 బిలియన్లు సంపాదించాయి, ఇది సంస్థ ఆదాయంలో 37%. సంస్థాగత క్లయింట్ సేవల ఆదాయాలు 2017 నుండి 13% కంటే ఎక్కువ.
గోల్డ్మన్ సాచ్స్ ఇన్వెస్టింగ్ అండ్ లెండింగ్ బిజినెస్
పెట్టుబడి మరియు రుణాలు ఇవ్వడం అంటే గోల్డ్మన్ సాచ్స్ దాని ప్రయత్నాలలో అత్యధిక రాబడిని పొందుతుంది. పెట్టుబడి బ్యాంకు, అన్నింటికంటే, ఒక బ్యాంకు. గోల్డ్మన్ సాచ్స్ తన కార్పొరేట్ ఖాతాదారులకు డబ్బు ఇస్తుంది మరియు సంపన్న వ్యక్తులకు సురక్షితమైన రుణాలను అందించే ఒక విభాగం కూడా ఉంది. రుణాలు పుట్టుకొచ్చేలా ఆలోచించండి, కానీ నక్షత్ర క్రెడిట్‌తో రుణగ్రహీతల కొలను కోసం మరియు ప్రతి శాతం రుణాన్ని తిరిగి చెల్లించాల్సిన అవసరం ఉంది. గోల్డ్మన్ సాచ్స్‌గా రుణాలు ఇవ్వడం పొరుగున ఉన్న సొరచేప ఎలా చేస్తుందో దాని కంటే ఎక్కువ పారితోషికం ఇవ్వడానికి ఒక కారణం ఉంది. మాజీ కార్యకలాపాలు చాలా గజిబిజిగా ఉన్నాయి.
గోల్డ్మన్ సాచ్స్ యొక్క సొంత పెట్టుబడులలో రియల్ ఎస్టేట్ హోల్డింగ్స్, డెట్ మరియు సాధారణ ప్రజలు కొనుగోలు చేసే అదే స్టాక్స్ ఉన్నాయి, కానీ చాలా ఎక్కువ స్థాయిలో. పెట్టుబడి మరియు రుణాలు సంస్థ 2018 లో 25 8.25 బిలియన్లను సంపాదించింది, ఇది 2017 తో పోలిస్తే 14% ఎక్కువ.
గోల్డ్మన్ సాచ్స్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ మేనేజ్మెంట్ బిజినెస్
ఏదైనా విజయవంతమైన పెట్టుబడి బ్యాంకుకు అవసరమైన భాగం అయిన పెట్టుబడి నిర్వహణ గురించి మాట్లాడే చివరి రంగం. పెట్టుబడి నిర్వహణ అంటే ఒక గొప్ప క్లయింట్ లేదా పెద్ద ఫౌండేషన్ లేదా సంస్థ యొక్క ప్రతినిధి గోల్డ్మన్ సాచ్స్ ప్రొఫెషనల్‌తో కూర్చుని, “నా గూడు గుడ్డు పెంచుకోండి”, “నన్ను టాక్స్‌మ్యాన్ కంటే ఒక అడుగు ముందు ఉంచండి” లేదా “మనం ఎలా పొందగలం నా మాజీ భర్త చేతులు నా డబ్బు నుండి తీసివేయబడతాయా? ”పెట్టుబడి నిర్వహణ సాంకేతికంగా అభివృద్ధి చెందినదిగా అనిపించదు-అది కాదు - కానీ దీనికి శ్రమతో కూడిన విషయం గురించి ప్రత్యేక జ్ఞానం అవసరం. ఖాతాదారుల యొక్క భారీ పెట్టుబడులను నిర్వహించడానికి కొన్ని సంస్థలు మేధోపరమైన శక్తిని కలిగి ఉన్నాయి. కానీ గోల్డ్మన్ సాచ్స్ చేసేది ఒకటి.
ఈ విభాగంలో ఎక్కువ ఆదాయం ప్రోత్సాహక రుసుము నుండి వస్తుంది, పెట్టుబడులను నాశనం చేయకుండా లేదా బలహీనపరచలేని వారి సామర్థ్యం కోసం వాటాదారులు ఫండ్ నిర్వాహకులకు చెల్లిస్తారు. సంస్థాగత క్లయింట్ సేవలు మినహా ప్రతి విభాగానికి సంబంధించిన సంఖ్యలతో పోల్చితే పెట్టుబడి నిర్వహణ గత సంవత్సరం గోల్డ్మన్ సాచ్స్‌కు 7.02 బిలియన్ డాలర్ల ఆదాయాన్ని ఆర్జించింది.
భవిష్యత్తు ప్రణాళికలు
దాని ఇటీవలి వార్షిక నివేదిక ప్రకారం, గోల్డ్మన్ సాచ్స్ యొక్క భవిష్యత్తు ప్రణాళికలలో ఇప్పటికే ఉన్న క్లయింట్ సంబంధాలను మరింతగా పెంచుకోవడం ద్వారా ప్రస్తుత వ్యాపారాన్ని బలోపేతం చేయడం మరియు తిరిగి వచ్చే మరియు కొత్త భాగస్వాములకు మెరుగైన సేవలందించడానికి కొత్త వ్యాపార సామర్థ్యాలను అందించడం ఉన్నాయి. సంస్థ ప్రత్యేకంగా దాని ఫీజు-ఆధారిత మరియు పునరావృతమయ్యే ఆదాయ మార్గాలను పెంచాలని లక్ష్యంగా పెట్టుకుంది, అదే సమయంలో సంస్థ అంతటా విస్తృత నిర్వహణ సామర్థ్యాన్ని సాధించింది.
పూర్తి మార్పు
2018 చివరలో సీఈఓ పరివర్తనతో ప్రారంభించి, గోల్డ్మన్ తన నాలుగు ప్రాధమిక విభాగాలలో ప్రతి దాని యొక్క ప్రధాన సమీక్ష మరియు సంభావ్య సమగ్రతను చేపట్టింది. పెరుగుతున్న క్లయింట్ స్థావరానికి తగినట్లుగా, దాని ప్రాథమిక వ్యాపార వ్యూహాన్ని మార్చకుండా, సంస్థ తన సమర్పణలను సవరించడం మరియు మెరుగుపరచడం కొనసాగిస్తుందని ఆశిస్తారు.
కీ సవాళ్లు
2008 ఆర్థిక సంక్షోభం కొన్ని పెద్ద ఆర్థిక సంస్థలను (ఉదా. లెమాన్ బ్రదర్స్) వ్యాపారం నుండి తప్పించింది. అమెరికన్ ఇంటర్నేషనల్ గ్రూప్, ఇంక్. (ఎఐజి) మరియు బ్యాంక్ ఆఫ్ అమెరికా కార్ప్ (బిఎసి) వంటివి అమెరికన్ పన్ను చెల్లింపుదారుడి నుండి బలవంతంగా మద్దతు ఇవ్వడం వల్ల మాత్రమే బయటపడ్డాయి. గోల్డ్మన్ సాచ్స్ ఎక్కడో మధ్యలో పడతాడు. ఇది సమస్యాత్మక ఆస్తి ఉపశమన కార్యక్రమం ద్వారా billion 10 బిలియన్లను పొందింది మరియు ఇతర TARP లబ్ధిదారుల ద్వారా పరోక్షంగా కంటే ఎక్కువ. 10 సంవత్సరాల తరువాత, గోల్డ్మన్ సాచ్స్ ఒక చారిత్రక ఫుట్‌నోట్‌కు బదులుగా ఒక బలమైన సంస్థ. ఏదేమైనా, సంస్థ ఇప్పటికీ ఇతర ప్రముఖ పెట్టుబడి బ్యాంకులు మరియు ప్రధాన ఆర్థిక సంస్థల కేడర్ నుండి గట్టి పోటీని ఎదుర్కొంటుంది. ఇంకా, పెట్టుబడి బ్యాంకులను నియంత్రించే నియంత్రణ చర్యలు కఠినమైనవి మరియు భవిష్యత్తులో ఎల్లప్పుడూ మరింతగా మారే అవకాశం ఉంది. భవిష్యత్తును ఎవరూ can హించలేనప్పటికీ, గోల్డ్మన్ సాచ్స్ యొక్క స్వల్పకాలిక దృక్పథం నిరంతర లాభదాయకత లేదా నిరంతర ప్రభుత్వ హ్యాండ్‌అవుట్‌లను కలిగి ఉంటుంది, వీటిలో రెండింటినీ వివేకవంతమైన పెట్టుబడిదారుడు పందెం వేయవలసిన అవసరం లేదు.
