పెట్టుబడి బ్యాంకులు వర్సెస్ వ్యాపారి బ్యాంకులు: వ్యత్యాసాన్ని అర్థం చేసుకోవడం

పెట్టుబడి బ్యాంకులు వర్సెస్ మర్చంట్ బ్యాంకులు: ఒక అవలోకనం

ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకులు మరియు మర్చంట్ బ్యాంకులు ఒకదానికొకటి భిన్నమైన సేవలను చేసే వివిధ రకాల ఆర్థిక సంస్థలు. కానీ ఈ రెండు సంస్థల విధులను సిద్ధాంతపరంగా వేరుచేసే చక్కటి గీత అస్పష్టంగా ఉంటుంది, ఎందుకంటే కార్యకలాపాలు తరచుగా ఒకరి భూభాగాల్లోకి రక్తం కారుతాయి.

ఇవన్నీ అర్థం చేసుకోవడానికి, ప్రతి సంస్థ యొక్క నిజమైన విధుల విచ్ఛిన్నం క్రింది విస్తృత బాధ్యతలు మరియు లక్షణాలను కలిగి ఉంటుంది.

పెట్టుబడి బ్యాంకులు

పెట్టుబడి బ్యాంకుల కార్యకలాపాలు సాధారణంగా ఒక సంస్థ నుండి మరొక సంస్థకు మారుతూ ఉంటాయి. చిన్న బోటిక్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకింగ్ సంస్థలు తమ దృష్టిని నైపుణ్యం యొక్క చిన్న ప్రాంతానికి తగ్గించవచ్చు.

రుణాలు లేదా ఈక్విటీలను నమోదు చేయడం మరియు జారీ చేయడం ద్వారా వ్యాపారాలు, ప్రభుత్వాలు మరియు మునిసిపాలిటీలకు నిధులు సేకరించడం మరియు ప్రారంభ పబ్లిక్ ఆఫరింగ్స్ (ఐపిఓ) ద్వారా బహిరంగ మార్కెట్లో ఈ పెట్టుబడులను అమ్మడం స్వచ్ఛమైన పెట్టుబడి బ్యాంకుల బాధ్యత. పెట్టుబడి బ్యాంకులు సాంప్రదాయకంగా ఈ సెక్యూరిటీలను పెద్ద బ్లాకులలో అండర్రైట్ చేసి విక్రయిస్తాయి.

వాటా అమ్మకాల ద్వారా కంపెనీల విలీనాలు మరియు సముపార్జనలను కూడా ఇవి సులభతరం చేస్తాయి మరియు సంస్థలకు పరిశోధన మరియు ఆర్థిక సలహాలను అందిస్తాయి. పెట్టుబడి బ్యాంకులు ఫీజు ఆధారితవి కావచ్చు ఎందుకంటే అవి బ్యాంకింగ్ మరియు సలహా సేవలను అందిస్తాయి. వారు తమ ఖాతాదారుల నుండి వడ్డీ మరియు ఇతర లీజుల నుండి ఆదాయాన్ని సంపాదించవచ్చు కాబట్టి అవి ఫండ్ ఆధారితవి కావచ్చు.

నేటి ఆర్థిక ప్రపంచంలో పెట్టుబడి బ్యాంకుల ఉదాహరణలు బార్క్లేస్ (బిసిఎస్), యుబిఎస్ (యుబిఎస్) మరియు క్రెడిట్ సూయిస్ (సిఎస్).

వ్యాపారి బ్యాంకులు

పెట్టుబడి బ్యాంకుల మాదిరిగానే, సమర్పణల యొక్క ఖచ్చితమైన జాబితా సందేహాస్పద వ్యాపారి బ్యాంకుపై ఆధారపడి ఉంటుంది. ఆసక్తికరంగా, "వ్యాపారి బ్యాంక్" అనే పదం పెట్టుబడి బ్యాంకులను వివరించడానికి ఉపయోగించే బ్రిటిష్ పదం.

సాంప్రదాయ వ్యాపారి బ్యాంకులు ప్రధానంగా అంతర్జాతీయ ఫైనాన్సింగ్ మరియు పూచీకత్తు కార్యకలాపాలను నిర్వహిస్తాయి. వీటిలో విదేశీ కార్పొరేట్ పెట్టుబడులు, విదేశీ రియల్ ఎస్టేట్ పెట్టుబడి, ట్రేడ్ ఫైనాన్స్ మరియు అంతర్జాతీయ లావాదేవీల సదుపాయం ఉండవచ్చు.

క్రెడిట్ లేఖలు జారీ చేయడం, అంతర్జాతీయంగా నిధులను బదిలీ చేయడం మరియు ట్రేడ్స్ మరియు ట్రేడింగ్ టెక్నాలజీపై సంప్రదింపులలో మర్చంట్ బ్యాంకులు పాల్గొనవచ్చు. ఈ బ్యాంకులు ఫీజుల నుండి డబ్బు సంపాదిస్తాయి ఎందుకంటే వారు తమ ఖాతాదారులకు సలహా మరియు ఇతర సంబంధిత సేవలను అందిస్తారు.

నేటి ప్రముఖ వ్యాపారి బ్యాంకులలో జెపి మోర్గాన్ (జెపిఎం), గోల్డ్మన్ సాచ్స్ (జిఎస్) మరియు సిటీ గ్రూప్ (సి) ఉన్నాయి.

కీ తేడాలు

రెండు రకాల బ్యాంకులు ఆర్థిక రంగంలో పనిచేస్తుండగా, మొత్తం మీద కొన్ని ముఖ్యమైన వ్యత్యాసాలు ఉన్నాయి. సాధారణ నియమం ప్రకారం, పెట్టుబడి బ్యాంకులు ఐపిఓలు మరియు పెద్ద ప్రభుత్వ మరియు ప్రైవేట్ వాటా సమర్పణలపై దృష్టి పెడతాయి. మర్చంట్ బ్యాంకులు సృజనాత్మక ఈక్విటీ ఫైనాన్సింగ్, బ్రిడ్జ్ ఫైనాన్సింగ్, మెజ్జనైన్ ఫైనాన్సింగ్ మరియు అధికంగా వివరించిన అనేక కార్పొరేట్ క్రెడిట్ ఉత్పత్తులను అందించడం ద్వారా చిన్న తరహా కంపెనీలపై దృష్టి సారించాయి.

పెట్టుబడి బ్యాంకులు పెద్ద కంపెనీలపై దృష్టి కేంద్రీకరించినప్పటికీ, వ్యాపారి బ్యాంకులు తమ సేవలను వెంచర్ క్యాపిటల్ సంస్థలకు సరిగా పనిచేయడానికి చాలా పెద్దవిగా ఉన్నాయి, కాని పెద్ద మార్పిడిలో బలవంతపు పబ్లిక్ షేర్ ఆఫర్ చేయడానికి ఇప్పటికీ చాలా చిన్నవి.

వెంచర్ క్యాపిటల్ మరియు పబ్లిక్ ఆఫరింగ్ మధ్య అంతరాన్ని తగ్గించడానికి, పెద్ద వ్యాపారి బ్యాంకులు ఇతర ఆర్థిక సంస్థలతో ప్రైవేటుగా ఈక్విటీని ఉంచడానికి మొగ్గు చూపుతాయి మరియు ఈ ప్రక్రియలో, బలమైన బ్యాలెన్స్ స్టేట్మెంట్స్, సాలిడ్ ఫండమెంటల్స్‌ను ప్రదర్శిస్తాయని వారు నమ్ముతున్న సంస్థలలో యాజమాన్యం యొక్క పెద్ద భాగాలను తరచుగా తీసుకుంటారు., మరియు బలమైన వృద్ధి సామర్థ్యం.

వ్యాపారులు తమ ఖాతాదారులకు ట్రేడ్ ఫైనాన్సింగ్ ఉత్పత్తులను అందిస్తుండగా, ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకులు చాలా అరుదుగా అలా చేస్తాయి ఎందుకంటే చాలా ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకింగ్ క్లయింట్లు ట్రేడ్ ఫైనాన్సింగ్ అవసరాన్ని మరియు దానితో అనుసంధానించబడిన వివిధ క్రెడిట్ ఉత్పత్తులను మించిపోయాయి.

ప్రత్యేక పరిశీలనలు

పెట్టుబడి బ్యాంకులు ప్రధానంగా ప్రధాన మ్యూచువల్ ఫండ్ హౌస్‌ల వంటి పెద్ద సంస్థలకు సేవలు అందిస్తుండగా, వారు ప్రైవేట్ పెట్టుబడిదారులకు వారి ప్రైవేట్ వెల్త్ మేనేజ్‌మెంట్ మరియు ప్రైవేట్ క్లయింట్ సర్వీసెస్ విభాగాల ద్వారా కన్సల్టింగ్ సేవలను కూడా అందించగలరు. అందించిన పరిశోధనలో వివిధ స్టాక్ పెట్టుబడులపై “కొనుగోలు” మరియు “అమ్మకం” రేటింగ్‌లు ఉంటాయి.

మర్చంట్ బ్యాంకులు చిన్న నుండి మధ్య తరహా సంస్థలకు మరియు ప్రపంచవ్యాప్తంగా వ్యాపారాలు కలిగి ఉన్న అధిక-నికర-విలువైన వ్యక్తులకు సేవలను అందిస్తాయి. అయినప్పటికీ, వారు సాధారణ ప్రజలకు సేవలను అందించరు.

కీ టేకావేస్

• మర్చంట్ బ్యాంకులు తమ సేవలను అంతర్జాతీయ ఫైనాన్స్, కంపెనీలకు వ్యాపార రుణాలు మరియు పూచీకత్తులకు అప్పుగా ఇస్తాయి. ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకింగ్ సాధారణంగా ఫీజు- లేదా ఫండ్ ఆధారితమైనది, దాని ఖాతాదారులకు అనేక రకాల సేవలను అందిస్తుంది. మర్చంట్ బ్యాంకులు కంపెనీలకు మరియు అధిక-నికర-విలువైన వ్యక్తులకు సహాయం చేస్తాయి; పెట్టుబడి బ్యాంకులు వ్యక్తులు మరియు పెద్ద కంపెనీల వంటి విస్తృత శ్రేణి ఖాతాదారులను కలిగి ఉన్నాయి.