2/28 సర్దుబాటు-రేటు తనఖా (2/28 ARM) అంటే ఏమిటి?
2/28 సర్దుబాటు-రేటు తనఖా (2/28 ARM) అనేది 30 సంవత్సరాల గృహ loan ణం, ఇది ప్రారంభ రెండు సంవత్సరాల స్థిర వడ్డీ రేటు వ్యవధిని కలిగి ఉంటుంది. ఈ 2 సంవత్సరాల వ్యవధి తరువాత, రేటు సూచిక మరియు మార్జిన్ ఆధారంగా తేలుతుంది. సాంప్రదాయిక తనఖాల కోసం ప్రారంభ టీజర్ రేటు సగటు కంటే తక్కువగా ఉంది, కాని సర్దుబాటు రేటు గణనీయంగా పెరుగుతుంది. ప్రారంభ టీజర్ రేటుపై బ్యాంకులు ఎక్కువ డబ్బు సంపాదించనందున, 2/28 ARMS లో మొదటి రెండేళ్ళలో భారీగా ముందస్తు చెల్లింపు జరిమానాలు ఉన్నాయి.
BREAKING DOWN 2/28 సర్దుబాటు-రేటు తనఖా (2/28 ARM)
2/28 ARM 2000 ల ప్రారంభంలో రియల్ ఎస్టేట్ విజృంభణలో ప్రాచుర్యం పొందింది, పెరుగుతున్న ధరలు సాంప్రదాయ తనఖా చెల్లింపులను చాలా మంది కొనుగోలుదారులకు అందుబాటులో ఉంచలేదు. ఉదాహరణకు, $ 300, 000 సాంప్రదాయ 30 సంవత్సరాల తనఖా నెలవారీ చెల్లింపులు 10 1610. 3% ప్రారంభ టీజర్ రేటుతో 2/28 ARM కి నెలవారీ చెల్లింపులు కేవలం 65 1265 అవసరం.
2/28 ARMS యొక్క సంభావ్య ఆపదలు
2/28 సర్దుబాటు-రేటు తనఖా యొక్క క్యాచ్ -22 ఏమిటంటే, రెండు సంవత్సరాల తరువాత రేటు ప్రతి ఆరునెలలకు ఒకసారి సర్దుబాటు చేయబడుతుంది, సాధారణంగా పైకి, లండన్ ఇంటర్‌బ్యాంక్ ఆఫర్ రేట్ (LIBOR) ఆధారంగా ఒక శాతం మరియు అదనపు మార్జిన్ ద్వారా. 2/28 ARMS లో జీవిత కాలపు వడ్డీ రేటు పరిమితి మరియు ప్రతి కాలంతో రేటు ఎంత పెరుగుతుంది లేదా తగ్గుతుంది అనే పరిమితులు వంటి భద్రతా తనిఖీలు ఉన్నాయి. టోపీలతో కూడా, ఇంటి యజమానులు దవడ-పడే చెల్లింపు స్పైక్‌లను ఎదుర్కోవచ్చు.
, 000 300, 000 30 సంవత్సరాల 3% ARM 2/28 loan ణం పైన ఇచ్చిన ఉదాహరణలో, రెండు సంవత్సరాల తరువాత LIBOR 2.7 మరియు మార్జిన్ 1.5 అయితే, వడ్డీ 4.2 శాతం పెరిగి మొత్తం 7.2 శాతానికి పెరుగుతుంది. ఈ 7.2% రేటు ప్రస్తుత సాంప్రదాయ తనఖా రేట్ల కంటే ఎక్కువగా ఉంటుంది. ఇంటి యజమాని యొక్క నెలవారీ చెల్లింపు రాత్రిపూట 60% కంటే ఎక్కువ పెరిగి 2036 డాలర్లకు పెరుగుతుంది.
బూమ్ సమయంలో చాలా మంది గృహయజమానులు చిన్న రేటు పెరుగుదల వారి నెలవారీ చెల్లింపును నాటకీయంగా ఎలా పెంచుతుందో అర్థం చేసుకోవడంలో విఫలమయ్యారు. మరియు నష్టాల గురించి పూర్తిగా తెలుసుకున్న వారు కూడా 2/28 ARM లను స్వల్పకాలిక ఫైనాన్సింగ్ వాహనంగా చూశారు. తక్కువ టీజర్ రేటును సద్వినియోగం చేసుకోవాలనే ఆలోచన ఉంది, తరువాత రెండేళ్ల తరువాత సాంప్రదాయిక తనఖాకు రీఫైనాన్స్ చేయాలి లేదా, వారి క్రెడిట్ తగినంతగా లేకపోతే, కొత్త సర్దుబాటు తనఖాకు. మరియు, పెరుగుతున్న రియల్ ఎస్టేట్ ధరలను చూస్తే, కిక్ debt ణం మరింత రహదారిపైకి వస్తుంది. చాలామందికి, ఇది కొంత మొత్తంలో అర్ధమైంది, ఎందుకంటే, అన్ని తరువాత, రుణగ్రహీత యొక్క ఇంటి ఈక్విటీ వేగంగా పెరుగుతోంది.
2008 లో మార్కెట్ పతనంతో ఇబ్బంది వచ్చింది. ఇంటి విలువలు క్షీణించాయి. 2/28 ARMS యొక్క చాలా మంది యజమానులు రీఫైనాన్స్ చేయలేకపోయారు, వారి చెల్లింపులు చేయలేకపోయారు లేదా బకాయిపడిన of ణం విలువ కోసం వారి ఇళ్లను అమ్మలేరు. జప్తు యొక్క దద్దుర్లు కఠినమైన రుణ ప్రమాణాలకు దారితీశాయి. సర్దుబాటు-రేటు చెల్లింపులు చేసే రుణగ్రహీత యొక్క సామర్థ్యాన్ని నేడు బ్యాంకులు మరింత జాగ్రత్తగా అంచనా వేస్తున్నాయి.
