వర్గీకృత రుణ అంటే ఏమిటి?
వర్గీకృత loan ణం అంటే డిఫాల్ట్ ప్రమాదంలో ఉన్న ఏదైనా బ్యాంక్ loan ణం. వర్గీకృత రుణాలు చెల్లించని వడ్డీ మరియు ప్రధాన బకాయిలను కలిగి ఉన్నాయి మరియు రుణగ్రహీత నుండి వచ్చిన రుణాన్ని బ్యాంకు తిరిగి పొందగలదా అనేది అస్పష్టంగా ఉంది. బ్యాంకులు సాధారణంగా అలాంటి రుణాలను తమ పుస్తకాలపై ప్రతికూలంగా వర్గీకరించిన ఆస్తులుగా వర్గీకరిస్తాయి.
వర్గీకృత రుణాలు ఆమోదయోగ్యమైన క్రెడిట్ ప్రమాణాలను పాటించడంలో విఫలమయ్యాయని బ్యాంక్ ఎగ్జామినర్స్ తెలిపారు. ప్రారంభ ఆమోదం నుండి క్రెడిట్ నాణ్యత తప్పనిసరిగా క్షీణించింది. ఈ రకమైన loan ణం అధిక రుణగ్రహీత డిఫాల్ట్ రేటును కలిగి ఉంది మరియు బ్యాంకు యొక్క ఇతర కస్టమర్ల కోసం డబ్బు తీసుకునే ఖర్చును పెంచుతుంది.
వర్గీకృత రుణాలు రుణగ్రహీత డిఫాల్ట్ యొక్క అధిక రేటును కలిగి ఉంటాయి మరియు బ్యాంకు యొక్క ఇతర కస్టమర్ల కోసం రుణాలు తీసుకునే ఖర్చును పెంచుతాయి.
క్రెడిట్ విశ్లేషణ యొక్క వైస్ అండ్ హౌవ్స్
రుణగ్రహీత యొక్క క్రెడిట్ విలువను నిర్ణయించడానికి మరియు అందువల్ల రుణం యొక్క నాణ్యతను నిర్ణయించడానికి, చాలా బ్యాంకులు క్రెడిట్ విశ్లేషణను చేపట్టాయి. క్రెడిట్ విశ్లేషణ ఒక వ్యక్తి లేదా సంస్థ వంటి సంస్థ యొక్క రుణ బాధ్యతలను నెరవేర్చగల సామర్థ్యంపై దృష్టి పెడుతుంది. క్రెడిట్ రిస్క్‌ను నిర్ణయించడానికి రుణదాతలు సాధారణంగా ఐదు సి ల ద్వారా పని చేస్తారు, దరఖాస్తుదారుని పరిశీలిస్తారు:
- క్రెడిట్ చరిత్ర తిరిగి చెల్లించే సామర్థ్యం మరియు రుణ నిబంధనలు (తనఖా లావాదేవీలో, ఉదాహరణకు, అనుషంగిక ఇల్లు, పార్టీ తనఖా నుండి వచ్చిన నిధులతో కొనుగోలు చేస్తుంది. ఈ రుణంపై చెల్లింపులు ఆగిపోతే, రుణదాత ఇంటిని స్వాధీనం చేసుకోవచ్చు జప్తు అని పిలువబడే ప్రక్రియ.)
క్రెడిట్ విశ్లేషణ అనేది తగిన శ్రద్ధ యొక్క ఒక రూపం, ఇది తరచుగా ద్రవ్యత మరియు సాల్వెన్సీ నిష్పత్తులపై ఆధారపడుతుంది. ద్రవ్యత ఒక వ్యక్తి లేదా సంస్థ తమకు అందుబాటులో ఉన్న ప్రస్తుత ఆస్తులతో దాని ఆర్థిక బాధ్యతలను తీర్చగల సౌలభ్యాన్ని కొలుస్తుంది, అయితే దీర్ఘకాలిక రుణాలను తిరిగి చెల్లించే సామర్థ్యాన్ని సాల్వెన్సీ కొలుస్తుంది. క్రెడిట్ విశ్లేషకుడు స్వల్పకాలిక శక్తిని నిర్ణయించడానికి కింది నిర్దిష్ట ద్రవ్య నిష్పత్తులను ఉపయోగించవచ్చు: ప్రస్తుత నిష్పత్తి, శీఘ్ర నిష్పత్తి లేదా ఆమ్ల పరీక్ష మరియు నగదు నిష్పత్తి. సాల్వెన్సీ నిష్పత్తులు వడ్డీ కవరేజ్ నిష్పత్తిని కలిగి ఉండవచ్చు.
వర్గీకృత రుణాలు మరియు అధిక-దిగుబడి బాండ్లు
వర్గీకృత loan ణం మరియు అధిక-దిగుబడి బాండ్ రెండూ ఒకే విధంగా ఉంటాయి, రెండూ క్రెడిట్ రేటింగ్లను తగ్గించి ఉండవచ్చు. పెట్టుబడి-స్థాయి కార్పొరేట్ బాండ్లు, ట్రెజరీ బాండ్లు మరియు మునిసిపల్ బాండ్లకు విరుద్ధంగా అధిక-దిగుబడి బాండ్లను జంక్ బాండ్లు అని కూడా పిలుస్తారు. వర్గీకృత రుణాల డిఫాల్ట్ ప్రమాదం ఎక్కువగా ఉన్నందున, వారు తరచుగా ఇన్వెస్ట్మెంట్ గ్రేడ్ బాండ్ల కంటే ఎక్కువ దిగుబడిని ఇస్తారు. అధిక-దిగుబడి రుణాన్ని ఇచ్చేవారు స్టార్టప్ కంపెనీలు లేదా అధిక రుణ నిష్పత్తులతో మూలధన-ఇంటెన్సివ్ సంస్థలు.
బాండ్ దిగుబడి అంటే పెట్టుబడిదారుడు బాండ్‌పై గ్రహించిన రాబడి. నామమాత్రపు దిగుబడితో సహా అనేక రకాల బాండ్ దిగుబడి ఉనికిలో ఉంది, ఇది బాండ్ యొక్క ముఖ విలువతో విభజించబడిన వడ్డీ మరియు ప్రస్తుత దిగుబడి, ఇది బాండ్ యొక్క వార్షిక ఆదాయాలను దాని ప్రస్తుత మార్కెట్ ధరతో విభజించింది.
