వార్షిక పోర్ట్‌ఫోలియో రీబ్యాలెన్సింగ్ ప్లాన్ అంటే ఏమిటి, మీకు ఎందుకు అవసరం? మీరు మొదట పోర్ట్‌ఫోలియోను నిర్మించినప్పుడు, మీ పెట్టుబడి లక్ష్యాలు, రిస్క్ టాలరెన్స్ మరియు సమయ హోరిజోన్ ప్రకారం ఆస్తులు సమతుల్యమవుతాయి. ఏదేమైనా, "వెయిటింగ్" అని పిలువబడే ఆ బ్యాలెన్స్ ప్రతి విభాగం ఎలా పనిచేస్తుందో బట్టి కాలక్రమేణా మారుతుంది. ఒక విభాగం ఇతరులకన్నా వేగంగా పెరుగుతుంటే, మీ పోర్ట్‌ఫోలియో చివరికి ఆ ప్రాంతంలో అధిక బరువుతో మారుతుంది మరియు ఇకపై మీ లక్ష్యాలకు సరిపోకపోవచ్చు.
పోర్ట్‌ఫోలియోను తిరిగి సమతుల్యం చేయడం వల్ల ఈ అధిక బరువును నివారిస్తుంది, కాలక్రమేణా మీకు కావలసిన బరువును కాపాడుతుంది. మీ పోర్ట్‌ఫోలియోను ఏటా-మీ ద్వారా లేదా మీ ఆర్థిక సలహాదారుతో పరిశీలించడం ఒక ముఖ్యమైన దశ, ఏదైనా ఉంటే, మరుసటి సంవత్సరానికి తిరిగి సమతుల్యం కావాల్సిన అవసరం ఉంది. మార్కెట్ అస్థిరతను బట్టి, మీరు సంవత్సరానికి ఒకసారి కంటే ఎక్కువసార్లు తిరిగి సమతుల్యం చేసుకోవలసి ఉంటుంది. (ట్రాక్‌లో ఉండటానికి మీ పోర్ట్‌ఫోలియోను తిరిగి సమతుల్యం చేయడం గురించి.)
వార్షిక పోర్ట్‌ఫోలియో రీబ్యాలెన్సింగ్ ప్లాన్ ఎలా పనిచేస్తుంది
దాని సరళమైన రూపంలో, రీబ్యాలెన్సింగ్ స్ట్రాటజీ పోర్ట్‌ఫోలియో యొక్క అసలు ఆస్తి కేటాయింపును మిగతా వాటి కంటే వేగంగా పెరుగుతున్న ఏ విభాగంలోనైనా అమ్మడం ద్వారా నిర్వహిస్తుంది మరియు ఆదాయాన్ని ఇతర పోర్ట్‌ఫోలియో విభాగాల అదనపు భాగాలను కొనుగోలు చేయడానికి ఉపయోగిస్తుంది. ఉదాహరణకు, మీరు 50% స్టాక్స్, 40% బాండ్లు మరియు 10% నగదుతో కూడిన పోర్ట్‌ఫోలియోను సృష్టించారని అనుకోండి. స్టాక్స్ సంవత్సరానికి 10% మరియు బాండ్లు 5% చొప్పున పెరిగితే, స్టాక్స్ త్వరలో 50% కంటే ఎక్కువ పోర్ట్‌ఫోలియోను కలిగి ఉంటాయి.
రీబ్యాలెన్సింగ్ స్ట్రాటజీ స్టాక్ పోర్ట్‌ఫోలియోలో అదనపు వృద్ధిని విక్రయించాలని మరియు అసలు ఆస్తి నిష్పత్తిని కాపాడటానికి బాండ్ మరియు నగదు విభాగాలకు వచ్చే ఆదాయాన్ని నిర్దేశిస్తుంది. ఈ వ్యూహం వారి పనితీరు ఎక్కువగా ఉన్న విభాగాల అమ్మకాలు మరియు వాటి ధరలు తక్కువగా ఉన్నప్పుడు ఇతరులను కొనుగోలు చేయడంపై ప్రభావం చూపుతుంది, ఇది కాలక్రమేణా మొత్తం రాబడిని మెరుగుపరుస్తుంది.
మార్కెట్లు అస్థిరంగా ఉన్నప్పుడు రీబ్యాలెన్సింగ్ చాలా ప్రభావవంతంగా ఉంటుంది, ఎందుకంటే పోర్ట్‌ఫోలియో గెలిచిన స్టాక్‌లను క్యాష్ చేస్తుంది మరియు డిస్కౌంట్ వద్ద తక్కువ ధర గల హోల్డింగ్‌లను తీసుకుంటుంది. కొన్ని రీబ్యాలెన్సింగ్ వ్యూహాలు ఇతరులకన్నా కఠినమైనవి: ఒక రంగంలో పోర్ట్‌ఫోలియో 5% అధిక బరువుగా మారితే ఒకరు తిరిగి సమతుల్యం చేసుకోవచ్చు, మరొకటి 10% అధిక బరువును అనుమతించవచ్చు.
ఎస్టేట్ ప్లానింగ్ మరియు టాక్స్
అదే సమయంలో మీరు మీ పోర్ట్‌ఫోలియోను తిరిగి సమతుల్యం చేసుకుంటే, ఎస్టేట్ ప్లానింగ్ ప్రయోజనాల కోసం సర్దుబాట్లు చేసే అవకాశంగా కూడా మీరు దీనిని ఉపయోగించాలనుకోవచ్చు. ఉదాహరణకు, రిటైర్‌మెంట్ ఎన్‌హాన్స్‌మెంట్ (సెక్యూర్) చట్టం కోసం ప్రతి కమ్యూనిటీని సెట్ చేయడం, వారసత్వంగా వచ్చిన ఐఆర్‌ఏల యొక్క జీవిత భాగస్వామి కాని లబ్ధిదారులు ఐఆర్‌ఎ యజమాని మరణించిన సంవత్సరం తరువాత 10 వ క్యాలెండర్ సంవత్సరం చివరినాటికి పంపిణీలను తీసుకోవాలి.
మీ లబ్ధిదారులు పంపిణీలను తీసుకున్నప్పుడు మరియు వారసత్వంగా వచ్చిన IRA యొక్క మొత్తం విలువను బట్టి unexpected హించని విధంగా అధిక పన్ను బిల్లు ద్వారా ప్రభావితమవుతుందని దీని అర్థం. మీరు చనిపోతే మీ పోర్ట్‌ఫోలియో ఆస్తులను మీ జీవిత భాగస్వామి, పిల్లలు లేదా ఇతర లబ్ధిదారులకు ఇవ్వడం మీ లక్ష్యాలలో ఒకటి అయితే, మీ పోర్ట్‌ఫోలియో ఎలా ఉంటుందో దాని ఆధారంగా వారు ఎదుర్కొనే పన్ను పరిణామాల గురించి మీరు తెలుసుకోవాలి మరియు ప్లాన్ చేయాలి. మరియు పదవీ విరమణ ఆస్తులు నిర్మాణాత్మకంగా ఉంటాయి.
ఖర్చులను పరిగణించండి
మార్కెట్ పరిస్థితులతో సంబంధం లేకుండా ప్రతి త్రైమాసికం లేదా ఆరు నెలలు వంటి పునరావృత సమయ వ్యవధిలో కూడా చేయవచ్చు. ఏదేమైనా, పోర్ట్‌ఫోలియోను తిరిగి సమతుల్యం చేస్తే, కమీషన్లు లేదా లావాదేవీల ఖర్చులు ఎక్కువ. అలాగే, కొంతమంది పెట్టుబడి సంరక్షకులు డబ్బును ఒక ఫండ్ లేదా ఆస్తి తరగతి నుండి మరొకదానికి సంవత్సరానికి నిర్దిష్ట సంఖ్యలో పరిమితం చేయవచ్చు.
ఫీజులను తగ్గించడానికి ఒక మార్గం ఇటీవల ఉద్భవించిన రోబో-సలహాదారు సేవలను చేర్చుకోవడం. ఈ స్వయంచాలక సేవలు మానవ సలహాదారు ఖర్చులో కొంత భాగంలో పోర్ట్‌ఫోలియో రీబ్యాలెన్సింగ్ వంటి ప్రాథమిక డబ్బు-నిర్వహణ పనులను నిర్వహిస్తాయి. ఇప్పుడు వినియోగదారులకు అనేక అందుబాటులో ఉన్నాయి మరియు వారి ఆస్తి స్థావరం వేగంగా పెరుగుతోంది. (రోబో-సలహాదారులు నిజంగా మీ ఉత్తమ ప్రయోజనంతో వ్యవహరిస్తారా అనే దాని గురించి.)
రీబ్యాలెన్సింగ్‌తో మరో పరిశీలన ఏమిటంటే, పన్ను చెల్లించదగిన ఖాతాల కోసం, లాభంలో విక్రయించే పెట్టుబడులు మూలధన లాభ పన్నులకు లోబడి ఉంటాయి.
బాటమ్ లైన్
రీబ్యాలెన్సింగ్ ప్రాథమికంగా రిస్క్ నిర్వహణ గురించి. ఉదాహరణకు, మీ అసలు పోర్ట్‌ఫోలియో 60 శాతం స్టాక్స్ మరియు 40 శాతం బాండ్లతో కూడి ఉంటే, స్టాక్స్ పెరిగే బలమైన ఈక్విటీ మార్కెట్లో (మరియు రీబ్యాలెన్సింగ్ లేకుండా), నిష్పత్తి 90:10 కావచ్చు. అటువంటి స్టాక్-హెవీ పోర్ట్‌ఫోలియోలో వైవిధ్యం లేదు మరియు చాలా ప్రమాదకరమైనది. రిస్క్ కోసం ఎక్కువ సహనం మరియు సుదీర్ఘ రిస్క్ హోరిజోన్ ఉన్నవారికి ఇది మంచిది కావచ్చు, కాని వచ్చే ఏడాది లేదా రెండు సంవత్సరాల్లో పదవీ విరమణ చేయాలనుకునేవారికి ఇది చెడ్డది కావచ్చు.
పోర్ట్‌ఫోలియో రీబ్యాలెన్సింగ్ మీ అసలు ఆస్తి కేటాయింపును కాపాడటానికి మరియు మీ రిస్క్ మొత్తాన్ని తగ్గించడానికి మీకు సహాయపడుతుంది. ఇది తక్కువ అస్థిరతతో కాలక్రమేణా మీ పోర్ట్‌ఫోలియో యొక్క మొత్తం రాబడిని మెరుగుపరుస్తుంది. చాలా డబ్బు-నిర్వహణ సేవలు, మ్యూచువల్ ఫండ్ కంపెనీలు మరియు వేరియబుల్ యాన్యుటీ క్యారియర్లు ఈ సేవను కొన్నిసార్లు ఉచితంగా అందిస్తాయి. రీబ్యాలెన్సింగ్ మీ పోర్ట్‌ఫోలియోకు ఎలా సహాయపడుతుందనే దానిపై మరింత సమాచారం కోసం, మీ ఆర్థిక సలహాదారుని సంప్రదించండి.
