స్థూల లాభం మరియు EBITDA (ముందు ఆదాయాలు వడ్డీ, పన్నులు, తరుగుదల మరియు రుణ విమోచన) ప్రతి ఒక్కటి సంస్థ యొక్క ఆదాయాలను చూపుతాయి. అయితే, రెండు కొలమానాలు వివిధ మార్గాల్లో లాభాలను లెక్కిస్తాయి. పెట్టుబడిదారులు మరియు విశ్లేషకులు సంస్థ యొక్క ఆదాయం మరియు అది ఎలా పనిచేస్తుందనే దానిపై మంచి అవగాహన పొందడానికి లాభాల కొలమానాలు రెండింటినీ చూడాలనుకోవచ్చు.
కీ టేకావేస్
- స్థూల లాభం మరియు EBITDA రెండూ వేర్వేరు వస్తువులను లేదా ఖర్చులను తొలగించడం ద్వారా సంస్థ యొక్క లాభదాయకతను కొలిచే ఆర్థిక కొలమానాలు. స్థూల లాభం సంస్థ యొక్క ఆదాయ ప్రకటనలో కనిపిస్తుంది మరియు దాని ఉత్పత్తులను తయారు చేయడానికి లేదా దాని సేవలను అందించడానికి సంబంధించిన ఖర్చులను తీసివేసిన తరువాత కంపెనీ చేసే లాభం. EBITDA వడ్డీ, పన్నులు, తరుగుదల మరియు రుణ విమోచనానికి ముందు ఆదాయాలను చూపించే సంస్థ యొక్క లాభదాయకత యొక్క కొలత. ఇన్వెస్టర్లు మరియు విశ్లేషకులు స్థూల లాభాలను ఉపయోగించుకోవచ్చు, ఒక సంస్థ వారి ప్రత్యక్ష శ్రమ మరియు ప్రత్యక్ష పదార్థాల నుండి ఎంతవరకు లాభాలను ఆర్జిస్తుందో తెలుసుకోవడానికి, అయితే వారు విశ్లేషించడానికి EBITDA ని ఉపయోగించవచ్చు మరియు కంపెనీలు మరియు పరిశ్రమలలో లాభదాయకతను పోల్చండి.
స్థూల లాభం అంటే ఏమిటి?
స్థూల లాభం అంటే ఒక సంస్థ తన ఉత్పత్తులను ఉత్పత్తి చేయడానికి లేదా దాని సేవలను అందించడానికి ప్రత్యక్ష ఖర్చులను తగ్గించిన తరువాత సంపాదించిన ఆదాయం. ఒక సంస్థ వారి ప్రత్యక్ష శ్రమ మరియు ప్రత్యక్ష పదార్థాల నుండి ఎంతవరకు లాభం పొందుతుందో ఇది కొలుస్తుంది.
స్థూల లాభంలో కార్పొరేట్ కార్యాలయానికి అయ్యే ఖర్చులు వంటి ఉత్పత్తియేతర ఖర్చులు ఉండవు. సంస్థ యొక్క ఉత్పత్తి సౌకర్యం యొక్క ఆదాయం మరియు ఖర్చులు మాత్రమే స్థూల లాభంలో చేర్చబడ్డాయి.
స్థూల లాభం కోసం ఫార్ములా
స్థూల లాభం = రాబడి Goods అమ్మిన వస్తువుల ఖర్చు
ఆదాయం అంటే ఒక కాలంలో అమ్మకాల ద్వారా సంపాదించిన మొత్తం ఆదాయం. రాబడిని నికర అమ్మకాలు అని కూడా పిలుస్తారు ఎందుకంటే తిరిగి వచ్చిన వస్తువుల నుండి తగ్గింపులు మరియు తగ్గింపులు దాని నుండి తీసివేయబడి ఉండవచ్చు. ఆదాయ ప్రకటనలో అగ్రస్థానంలో ఉన్నందున ఆదాయాన్ని టాప్-లైన్ ఆదాయ సంఖ్యగా పరిగణిస్తారు.
అమ్మిన వస్తువుల ఖర్చు (COGS) అనేది వస్తువులను ఉత్పత్తి చేయడానికి సంబంధించిన ప్రత్యక్ష ఖర్చులు. స్థూల లాభంలో చేర్చబడిన కొన్ని ఖర్చులు:
- డైరెక్ట్ మెటీరియల్స్ డైరెక్ట్ లేబర్ ఎక్విప్మెంట్ ఖర్చులు ఉత్పత్తిలో పాల్గొంటాయి ఉత్పత్తి సౌకర్యం కోసం యుటిలిటీస్
స్థూల లాభ గణన యొక్క ఉదాహరణ
మే 5, 2018 న జెసి పెన్నీ కంపెనీ, ఇంక్. (జెసిపి) కోసం ఆదాయ ప్రకటనలో ఒక భాగం క్రింద ఉంది.
- మొత్తం ఆదాయం 67 2.67 బిలియన్లు (ఆకుపచ్చ రంగులో హైలైట్ చేయబడింది).కోగ్స్ 71 1.71 బిలియన్లు (ఎరుపు రంగులో హైలైట్ చేయబడింది). ఈ కాలానికి స్థూల లాభం 60 960 మిలియన్లు.
ఉదాహరణ నుండి మనం చూడగలిగినట్లుగా, స్థూల లాభంలో ఓవర్ హెడ్ వంటి నిర్వహణ ఖర్చులు ఉండవు. ఇందులో వడ్డీ, పన్నులు, తరుగుదల మరియు రుణ విమోచన కూడా లేదు. ఈ కారణంగా, పెట్టుబడిదారుడు ఉత్పత్తి నుండి వచ్చే ఆదాయం యొక్క ఆర్ధిక పనితీరును మరియు ఉత్పత్తిలో పాల్గొనే ఖర్చులను నిర్వహించే నిర్వహణ సామర్థ్యాన్ని విశ్లేషించాలనుకుంటే స్థూల లాభం ప్రభావవంతంగా ఉంటుంది. ఏదేమైనా, నిర్వహణ ఖర్చులతో సహా ఆపరేటింగ్ పనితీరును విశ్లేషించడమే లక్ష్యం అయితే, EBITDA మంచి ఆర్థిక మెట్రిక్.
EBITDA అంటే ఏమిటి?
EBITDA అనేది సంస్థ యొక్క ఆర్థిక పనితీరు యొక్క ఒక సూచిక మరియు ఇది వ్యాపారం యొక్క సంపాదన సామర్థ్యానికి ప్రాక్సీగా ఉపయోగించబడుతుంది. EBITDA మూలధన వ్యయం మరియు దాని పన్ను ప్రభావాలను ఆదాయాలకు వడ్డీ మరియు పన్నులను తిరిగి జోడించడం ద్వారా తీసివేస్తుంది.
EBITDA కూడా తరుగుదల మరియు రుణ విమోచన, నగదు రహిత వ్యయం, ఆదాయాల నుండి తొలగిస్తుంది. డెట్ ఫైనాన్సింగ్ వంటి మూలధన నిర్మాణాన్ని పరిగణనలోకి తీసుకునే ముందు సంస్థ యొక్క నిర్వహణ పనితీరును చూపించడానికి కూడా ఇది సహాయపడుతుంది.
కంపెనీలు మరియు పరిశ్రమలలో లాభదాయకతను విశ్లేషించడానికి మరియు పోల్చడానికి EBITDA ను ఉపయోగించవచ్చు, ఎందుకంటే ఇది ఫైనాన్సింగ్ మరియు అకౌంటింగ్ నిర్ణయాల ప్రభావాలను తొలగిస్తుంది.
EBITDA కొరకు ఫార్ములా
ఈబీఐటీడీఏ = Oi + అరుగుదల + Amortizationwhere:
నిర్వహణ ఆదాయం నిర్వహణ ఖర్చులు లేదా రోజువారీ వ్యాపారాన్ని నడిపే ఖర్చులను తీసివేసిన తరువాత సంస్థ యొక్క లాభం. ఆపరేటింగ్ ఆదాయం పెట్టుబడిదారులకు వడ్డీ మరియు పన్నులను మినహాయించి సంస్థ యొక్క నిర్వహణ పనితీరు కోసం ఆదాయాలను వేరు చేయడానికి సహాయపడుతుంది.
EBITDA లెక్కింపు యొక్క ఉదాహరణ
పైన ఉన్న జెసి పెన్నీకి స్థూల లాభ ఉదాహరణ నుండి అదే ఆదాయ ప్రకటనను ఉపయోగిద్దాం:
- నిర్వహణ ఆదాయం million 3 మిలియన్లు. విలువ తగ్గింపు 1 141 మిలియన్లు, కాని operating 3 మిలియన్ల నిర్వహణ ఆదాయంలో 1 141 మిలియన్లను తరుగుదల తీసివేయడం జరుగుతుంది. తత్ఫలితంగా, తరుగుదల మరియు రుణ విమోచనను EBITDA లెక్కింపు సమయంలో తిరిగి ఆపరేటింగ్ ఆదాయ సంఖ్యలోకి చేర్చాల్సిన అవసరం ఉంది. ఈ కాలానికి EBITDA 4 144 మిలియన్లు ($ 141 మిలియన్ + $ 3 మిలియన్లు).
వడ్డీ ఖర్చులు మరియు పన్నులు నిర్వహణ ఆదాయంలో చేర్చబడలేదని మనం చూడవచ్చు కాని బదులుగా నికర ఆదాయంలో లేదా బాటమ్ లైన్‌లో చేర్చాము.
ప్రత్యేక పరిశీలనలు
పైన పేర్కొన్న ఉదాహరణలు B 144 మిలియన్ల EBITDA సంఖ్య అదే కాలంలో 60 960 మిలియన్ల స్థూల లాభం కంటే చాలా భిన్నంగా ఉందని చూపిస్తుంది.
ఒక మెట్రిక్ మరొకటి కంటే మంచిది కాదు. బదులుగా, వారిద్దరూ వేర్వేరు వస్తువులను తీసివేయడం ద్వారా సంస్థ యొక్క లాభాలను వివిధ మార్గాల్లో చూపిస్తారు. నిర్వహణ ఖర్చులు స్థూల లాభంతో తొలగించబడతాయి. తరుగుదల వంటి నగదు రహిత వస్తువులు, అలాగే పన్నులు మరియు మూలధన నిర్మాణం లేదా ఫైనాన్సింగ్ వంటివి EBITDA తో తొలగించబడతాయి.
రుణ ఫైనాన్సింగ్‌ను తొలగించడం ద్వారా నిర్వహణ నిర్ణయాలు లేదా సాధ్యమైన అవకతవకలను తొలగించడానికి EBITDA సహాయపడుతుంది, అయితే, స్థూల లాభం ఒక చిల్లర యొక్క ఉత్పత్తి సామర్థ్యాన్ని విశ్లేషించడంలో సహాయపడుతుంది, ఇది JC పెన్నీ విషయంలో మాదిరిగా అమ్మిన వస్తువుల ధరను కలిగి ఉంటుంది.
తరుగుదల EBITDA లో సంగ్రహించబడనందున, గణనీయమైన స్థిర ఆస్తులతో సంస్థను విశ్లేషించేటప్పుడు దీనికి కొన్ని లోపాలు ఉన్నాయి. ఉదాహరణకు, చమురు కంపెనీ ఆస్తి, మొక్క మరియు పరికరాలలో పెద్ద పెట్టుబడులు కలిగి ఉండవచ్చు. తత్ఫలితంగా, తరుగుదల వ్యయం చాలా పెద్దదిగా ఉంటుంది మరియు తరుగుదల ఖర్చులు తొలగించడంతో, సంస్థ యొక్క ఆదాయాలు పెంచిపోతాయి.
