S

ఎస్ -3 ఫైలింగ్ అంటే ఏమిటి?

ఎస్ -3 ఫైలింగ్ అనేది సెక్యూరిటీస్ అండ్ ఎక్స్ఛేంజ్ కమిషన్ (ఎస్‌ఇసి) ద్వారా సెక్యూరిటీలను నమోదు చేయడానికి సరళమైన ప్రక్రియ సంస్థలు. మూలధనాన్ని పెంచడానికి ఈ ఫైలింగ్ సాధారణంగా జరుగుతుంది, సాధారణంగా ప్రారంభ పబ్లిక్ సమర్పణ (ఐపిఓ) తర్వాత. S-3 ఫైలింగ్ నిర్దిష్ట, సకాలంలో రెగ్యులేటరీ ఫైలింగ్ అవసరాలను తీర్చగల సంస్థలకు మాత్రమే ఉపయోగించబడుతుంది.

కీ టేకావేస్

• ఎస్ -3 ఫైలింగ్ అనేది సెక్యూరిటీస్ అండ్ ఎక్స్ఛేంజ్ కమీషన్ ద్వారా సెక్యూరిటీలను రిజిస్టర్ చేయటానికి ఒక సరళమైన ప్రాసెస్ కంపెనీలు. ఈ ఫైలింగ్ సాధారణంగా మూలధనాన్ని పెంచడానికి జరుగుతుంది, సాధారణంగా ప్రారంభ పబ్లిక్ సమర్పణ తర్వాత. కంపెనీలు ఒక నిర్దిష్ట ప్రమాణాలను కలిగి ఉండాలి S-3 ఫ్లింగ్ ప్రక్రియ ద్వారా వెళ్ళండి. దాఖలు మరియు SEC సమీక్ష మధ్య కొంత సమయం ఉండవచ్చు.

ఎస్ -3 ఫైలింగ్స్ అర్థం చేసుకోవడం

ఒక సంస్థ పబ్లిక్ ఆఫర్ చేయడం ద్వారా మూలధనాన్ని సమీకరించాలనుకున్నప్పుడు, అది ఎస్ -3 ఫైలింగ్ ద్వారా సెక్యూరిటీలను నమోదు చేస్తుంది. సమీప కాలంలో సమర్పణ చేయడమే లక్ష్యం అయితే ఎస్ -3 ఫారం వెంటనే దాఖలు చేయాలి. ఎస్ -3 ఫారమ్‌ను ఉపయోగించి రిజిస్టర్ చేయబడిన సెక్యూరిటీలు తమ ఐపిఓలను పూర్తి చేసిన ఏడాది తర్వాత యుఎస్ ఆధారిత కంపెనీలకు మాత్రమే.

S-3 ఫారమ్‌ను దాఖలు చేయాలనుకునే సంస్థ ద్వితీయ సమర్పణకు ముందు S-3 ఫైలింగ్ ప్రక్రియ ద్వారా వెళ్ళడానికి కొన్ని ప్రమాణాలను కలిగి ఉండాలి. వీటిలో కొన్ని:

• కంపెనీ రిజిస్ట్రేషన్ మరియు కార్యకలాపాలు యునైటెడ్ స్టేట్స్ లో ఉండాలి. కంపెనీ ఇప్పటికే SECA తో రిజిస్టర్ చేయబడిన సెక్యూరిటీలను కలిగి ఉండాలి కనీసం 75 మిలియన్ డాలర్ల వాటాలను పబ్లిక్ ఫ్లోట్లో ప్రభుత్వ పెట్టుబడిదారుల సొంతం చేసుకోవాలి. కంపెనీ కనీసం billion 1 బిలియన్ల విలువైన కన్వర్టిబుల్ కాని సెక్యూరిటీలను వర్తకం చేసి ఉండాలి డివిడెండ్ చెల్లింపులు ఉండాలి రెగ్యులర్ వ్రాతపని మరియు ఇతర ఫైలింగ్‌లు తాజాగా ఉండాలి షేర్లు తప్పనిసరిగా జాతీయ మార్పిడిలో వర్తకం చేయాలి

ఒక సంస్థ S-3 ఫైలింగ్ చేసిన తరువాత, అది అమలులోకి రాకముందే SEC ఫారమ్‌ను సమీక్షించే గ్యాప్ పీరియడ్ ఉండవచ్చు. ఈ కాలపరిమితిని 10 రోజులకు మరియు సుప్రసిద్ధ రుచికోసం జారీ చేసేవారికి తగ్గించవచ్చు. ప్రసిద్ధ రుచికరమైన జారీదారుల కోసం షెల్ఫ్ రిజిస్ట్రేషన్లు SEC సమీక్షను ప్రేరేపించకపోవచ్చు.

చాలా S-3 ఫైలింగ్‌లు SEC చే సమీక్షించబడతాయి some కొన్ని ప్రసిద్ధ అనుభవజ్ఞులైన జారీచేసేవారు సమర్పించినవి సమీక్షను ప్రేరేపించవు.

ఎస్ -3 ఫైలింగ్ యొక్క భాగాలు

ఎస్ -3 ఫైలింగ్‌లో రెండు భాగాలు ఉన్నాయి. మొదటి భాగంలో కవర్ పేజీ, ప్రమాద కారకాల జాబితా మరియు భవిష్యత్ పెట్టుబడిదారులు ప్రాప్యత చేయగల ప్రాస్పెక్టస్ ఉన్నాయి. రెండవ భాగంలో SEC యొక్క EDGAR వ్యవస్థ ద్వారా పోస్ట్ చేయబడిన మరియు ప్రజలకు అందుబాటులో ఉంచే వరుస దాఖలు మరియు ప్రకటనలు ఉంటాయి.

ప్రత్యేక పరిశీలనలు

ఒక సంస్థ పైన జాబితా చేయబడిన అవసరాలను తీర్చకపోతే, ఇది బాగా తెలిసిన అనుభవజ్ఞుడైన జారీదారు యొక్క పూర్తిగా యాజమాన్యంలోని అనుబంధ సంస్థగా అర్హత పొందవచ్చు. ఎస్ -3 ఫైలింగ్స్ సమర్పించే ప్రసిద్ధ రుచికరమైన జారీదారులు SEC చేత కొన్ని వేగవంతమైన నిర్వహణ విధానాల నుండి ప్రయోజనం పొందవచ్చు. ఉదాహరణకు, ప్రసిద్ధ రుచికరమైన జారీచేసేవారి S-3 షెల్ఫ్ రిజిస్ట్రేషన్లు దాఖలు చేసినప్పుడు స్వయంచాలకంగా ప్రభావవంతంగా ఉంటాయి.

ఒక ప్రసిద్ధ రుచికరమైన జారీదారుగా నియమించబడటానికి ఒక సంస్థ కొన్ని ప్రమాణాలను కలిగి ఉండాలి. రిజిస్ట్రేషన్ స్టేట్మెంట్ దాఖలు చేసిన తరువాత ఒక సంస్థ తన ప్రసిద్ధ రుచికరమైన జారీదారు స్థితిని కోల్పోయే అవకాశం ఉంది. సంస్థ తన 10-కె వార్షిక నివేదికను దాఖలు చేసే వరకు ఇప్పటికే ఉన్న రిజిస్ట్రేషన్ స్టేట్‌మెంట్‌ను దాని సమర్పణ కోసం ఉపయోగించుకోవచ్చు.

ఒక సంస్థ S-3 ఫైలింగ్ కోసం షెల్ఫ్ రిజిస్ట్రేషన్తో ముందుకు సాగవచ్చు, అది తరువాతి తేదీలో నిధులను సేకరించాలని అనుకుంటే. ఈ రకమైన షెల్ఫ్ రిజిస్ట్రేషన్ సాధారణంగా సెక్యూరిటీలను అందించడానికి కంపెనీకి మూడు సంవత్సరాల వరకు ఇస్తుంది. ఒకే ఎస్ -3 షెల్ఫ్ రిజిస్ట్రేషన్ స్టేట్మెంట్ ద్వారా ఒక సంస్థ బహుళ సమర్పణలు చేయడం సాధ్యపడుతుంది.

S-3 ఫైలింగ్ vs S-1 ఫైలింగ్

S-1 ఫైలింగ్‌తో పోల్చినప్పుడు, S-3 ఫైలింగ్‌ను S-3 ఫారమ్‌ను పూర్తి చేసేటప్పుడు జారీచేసేవారు అంత విస్తృతమైన సమాచారాన్ని అందించాల్సిన అవసరం లేదు. మరోవైపు, S-1 ఫారమ్ ఫైలింగ్, యునైటెడ్ స్టేట్స్లో ప్రభుత్వ సంస్థలు జారీ చేసిన కొత్త సెక్యూరిటీల యొక్క ప్రారంభ రిజిస్ట్రేషన్గా ఉపయోగించబడుతుంది. జాతీయ మార్పిడిలో వాటాలను వర్తకం చేయడానికి ముందు దాఖలు పూర్తి చేయాలి. చాలా కంపెనీలు తమ ఐపిఓ కంటే ముందే ఎస్ -1 ఫారమ్‌ను దాఖలు చేస్తాయి.

ఒక సంస్థ S-1 ఫైలింగ్‌ను పూర్తి చేసినప్పుడు, అది సంస్థ గురించి అనేక కీలక వివరాలను బహిర్గతం చేయాలి, అది సేకరించిన మూలధనాన్ని, దాని వ్యాపార నమూనాను, భద్రత గురించి ప్రాస్పెక్టస్‌తో పాటు ఎలా ఉపయోగించాలనుకుంటుంది.

S-1 ఫారం SEC యొక్క EDGAR వ్యవస్థ ద్వారా దాఖలు చేయబడుతుంది మరియు ఇది S-3 ఫైలింగ్ లాగా, యునైటెడ్ స్టేట్స్ లో ఉన్న సంస్థలకు మాత్రమే ఉద్దేశించబడింది.