స్పాట్ ప్రీమియం నిర్వచనం

స్పాట్ ప్రీమియం అంటే ఏమిటి?

స్పాట్ ప్రీమియం అంటే పెట్టుబడిదారుడు బ్రోకర్‌కు చెల్లించే డబ్బు, సింగిల్ పేమెంట్ ఆప్షన్స్ ట్రేడింగ్ (స్పాట్) ఎంపికగా పిలువబడే ఒక రకమైన అన్యదేశ ఎంపికను కొనుగోలు చేయడానికి, ఇది సాధారణంగా విదేశీ మారక (ఫారెక్స్) మార్కెట్లలో ఉపయోగించబడుతుంది. స్పాట్ ఎంపికతో (బైనరీ ఐచ్చికం అని కూడా పిలుస్తారు) పెట్టుబడిదారుడు తమకు కావలసిన చెల్లింపును మరియు ఆ చెల్లింపును స్వీకరించడానికి వారు కోరుకునే మార్కెట్ పరిస్థితులను ఎంచుకుంటారు. పెట్టుబడిదారుడి అంచనాల సంభావ్యత ఆధారంగా బ్రోకర్ ఆప్షన్ కోసం ప్రీమియంను సెట్ చేస్తాడు.

బ్రోకర్ ప్రీమియంను సెట్ చేసిన తరువాత, పెట్టుబడిదారుడు అతను లేదా ఆమె ధరతో సంతృప్తి చెందితే ఆప్షన్ కొనడానికి ఎంచుకోవచ్చు లేదా ధర చాలా ఎక్కువగా ఉందని వారు భావిస్తే తిరస్కరించవచ్చు. చెల్లింపు పరిస్థితులు ఏర్పడితే, పెట్టుబడిదారుడు చెల్లింపును సేకరిస్తాడు. అవి జరగకపోతే, పెట్టుబడిదారుడు స్పాట్ ప్రీమియాన్ని కోల్పోతాడు. ఏదేమైనా, మార్కెట్లో ఏమి జరిగినా, వర్తకుడు ఎక్కువగా కోల్పోయేది స్పాట్ ప్రీమియం.

స్పాట్ ప్రీమియం ప్రత్యామ్నాయంగా కొన్ని వస్తువుల స్పాట్ మార్కెట్ ధర దాని ముందు నెల ఫ్యూచర్స్ కాంట్రాక్ట్ ధర కంటే (ప్రీమియంతో వర్తకం చేస్తుంది) ఎక్కువగా ఉంటుంది.

కీ టేకావేస్

• స్పాట్ ప్రీమియం అనేది ఒకే చెల్లింపు ఎంపికల ట్రేడింగ్ (SPOT) ఎంపికను కొనుగోలు చేసే ఖర్చు. ఒక స్పాట్ ఎంపిక అనేది అంగీకరించిన నిబంధనలతో కూడిన బైనరీ ఎంపిక, ఇక్కడ షరతులు నెరవేరితే కొనుగోలుదారు ముందుగా నిర్ణయించిన చెల్లింపును అందుకుంటాడు లేదా ఒప్పందం ఉంటే వారి ప్రీమియాన్ని కోల్పోతాడు. షరతులు నెరవేర్చబడలేదు. స్పాట్ ప్రీమియం అధిక స్పాట్ ధర మరియు దాని అనుబంధ ఫ్యూచర్స్ ఒప్పందాల మధ్య వ్యత్యాసాన్ని కూడా సూచిస్తుంది. దీనిని బ్యాక్‌వర్డేషన్ అంటారు.

స్పాట్ ప్రీమియం అర్థం చేసుకోవడం

స్పాట్ ఆప్షన్ అనేది ఒక రకమైన ఆప్షన్ కాంట్రాక్ట్, ఇది పెట్టుబడిదారుడు కోరుకున్న చెల్లింపును స్వీకరించడానికి అవసరమైన పరిస్థితులను మాత్రమే సెట్ చేయడానికి అనుమతిస్తుంది, కానీ ఆ షరతులు నెరవేరితే అతను లేదా ఆమె అందుకోవాలనుకునే చెల్లింపు పరిమాణం కూడా. ఈ ఉత్పత్తిని అందించే బ్రోకర్ షరతులు నెరవేరే అవకాశాన్ని నిర్ణయిస్తాడు మరియు తగిన కమిషన్ అని భావించే దాన్ని వసూలు చేస్తాడు.

ఈ రకమైన అమరికను తరచుగా "బైనరీ ఎంపిక" గా సూచిస్తారు ఎందుకంటే పెట్టుబడిదారుడికి రెండు రకాల చెల్లింపులు మాత్రమే సాధ్యమే:

• రెండు పార్టీలు నిర్దేశించిన షరతులు ఏర్పడతాయి మరియు పెట్టుబడిదారుడు అంగీకరించిన చెల్లింపు మొత్తాన్ని సేకరిస్తాడు. ఈవెంట్ జరగదు మరియు పెట్టుబడిదారుడు బ్రోకర్‌కు చెల్లించిన పూర్తి ప్రీమియాన్ని కోల్పోతాడు.

కాంట్రాక్ట్ కోసం బ్రోకర్, స్పాట్ ఎంపిక యొక్క నిబంధనలు రెండు పార్టీలతో అంగీకరిస్తున్నందున, ఆ అంచనా చెల్లింపులో ఒక శాతాన్ని స్పాట్ ప్రీమియం రూపంలో అంగీకరిస్తుంది మరియు పెట్టుబడిదారుడు ఆప్షన్‌ను కొనుగోలు చేయడానికి ముందుకు సాగవచ్చు.

ఉదాహరణకు, రాబోయే రెండు వారాల్లో CHF / USD 1.40 కన్నా తక్కువకు విచ్ఛిన్నం కాదని ఒక వ్యాపారి భావిస్తున్నాడని చెప్పండి, అతను లేదా ఆమె ఒక నిర్దిష్ట స్పాట్ ప్రీమియాన్ని ఒక బ్రోకర్‌కు చెల్లిస్తారు మరియు ఈ దృష్టాంతంలో తేలితే 14 రోజుల్లో అంగీకరించిన చెల్లింపును సేకరిస్తారు. నిజం.

ఏదేమైనా, CHF / USD 1.40 కన్నా తక్కువ విచ్ఛిన్నమైతే, ఆ కాల వ్యవధిలో, వ్యాపారి స్పాట్ ప్రీమియం యొక్క పూర్తి మొత్తాన్ని కోల్పోతారు.

ఫ్యూచర్స్ స్పాట్ ప్రీమియం

స్పాట్ ప్రీమియం అనే పదాన్ని ఇచ్చిన ఆస్తి యొక్క స్పాట్ ధర ఆ ఆస్తికి సమీప కాల ఫ్యూచర్స్ ఒప్పందాల ధర కంటే ఎక్కువగా ఉన్న పరిస్థితిని సూచించడానికి కూడా ఉపయోగించవచ్చు. ఫ్యూచర్స్ కాంట్రాక్ట్ ద్వారా నిర్ణయించబడిన భవిష్యత్తులో price హించిన ధర కంటే ఇప్పుడు (స్పాట్) ధర ఎక్కువగా ఉన్నప్పుడు ఇది జరుగుతుంది. ఈ పరిస్థితిని సాధారణంగా వెనుకబాటుతనం అని పిలుస్తారు.

స్పాట్ ప్రీమియం యొక్క ఉదాహరణ

EUR / USD గడువు ముగిసే సమయానికి శుక్రవారం 1.15 పైన ట్రేడవుతుందని పెట్టుబడిదారుడు నమ్ముతున్నాడని అనుకోండి, ప్రస్తుతం ఇది సోమవారం. EUR / USD ప్రస్తుతం 1.14 వద్ద ట్రేడవుతోంది.

పెట్టుబడిదారుడు యుఎస్ వెలుపల బైనరీ ఐచ్ఛికాల బ్రోకర్‌ను ఉపయోగిస్తున్నాడు, ఇది సాధారణంగా చెల్లింపులను పెట్టుబడి పెట్టిన డబ్బులో ఒక శాతంగా పేర్కొంటుంది.

ఉదాహరణకు, ఆప్షన్ శుక్రవారం ముగిసినప్పుడు EUR / USD 1.15 పైన ట్రేడవుతుందని మా పెట్టుబడిదారు $ 1, 000 పందెం చేయాలని నిర్ణయించుకుంటాడు. ఎంపిక 1.15 పైన ట్రేడింగ్ చేయకపోతే, పెట్టుబడిదారుడు $ 1, 000 కోల్పోతాడు.

అవి సరైనవే అయితే, బ్రోకర్ వారికి $ 750 (మరియు వారి ప్రారంభ పెట్టుబడి తిరిగి) చెల్లించడానికి అంగీకరించారు.

ఈ సందర్భంలో, పెట్టుబడిదారుడు అంతర్లీన EUR / USD ను స్వాధీనం చేసుకోలేదు, బదులుగా లావాదేవీ EUR / USD యొక్క ధర ఒక నిర్దిష్ట స్థాయికి మించి ఉంటుందా లేదా ఒక నిర్దిష్ట తేదీ నాటికి కాదా అనే దానిపై బ్రోకర్‌తో పందెం.

బైనరీ ఐచ్ఛికాల బ్రోకర్‌ను ఉపయోగించకపోతే, అన్యదేశ ఎంపికలు నిర్మాణాత్మకంగా ఉంటాయి కాబట్టి పార్టీలు అంగీకరిస్తాయి. పెట్టుబడిదారుడు ముందు $ 250 ప్రీమియం చెల్లిస్తాడు. వారు ఓడిపోతే, వారు ప్రీమియంను మాత్రమే కోల్పోతారు. వారు గెలిస్తే, వారికి 7 437.50 లభిస్తుంది (కాని వారు paid 250 చెల్లించారని గుర్తుంచుకోండి, కాబట్టి లాభం నిజంగా 7 187.50 మాత్రమే).

బైనరీ ఎంపికలలో, మీరు గెలిచినప్పుడు మీరు చేసినదానికంటే మీరు తప్పుగా ఉన్నప్పుడు ఎక్కువ కోల్పోవడం విలక్షణమైనది. ఎందుకంటే, ఒక దృష్టాంతంలో సంభవించే అవకాశం ఉంటే (గెలవండి) బ్రోకర్ అధిక చెల్లింపును అందించే అవకాశం లేదు. మరియు దృష్టాంతం అసంభవం అయితే, వారు అధిక చెల్లింపును అందిస్తారు కాని మీరు కోల్పోయే అవకాశం ఉంది.

పై రెండు సందర్భాల్లో, గెలుపు కంటే నష్టం పెద్దది. మొదటి ఉదాహరణలో, మీరు $ 750 మాత్రమే చేయడానికి $ 1, 000 రిస్క్ చేస్తున్నారు, మరియు రెండవ ఉదాహరణలో, వ్యాపారి $ 187.50 మాత్రమే చేయడానికి $ 250 రిస్క్ చేస్తున్నారు ($ 437.50 - $ 250 ఎందుకంటే ఆ చెల్లింపులో $ 250 కేవలం ప్రీమియంను తిరిగి పొందుతోంది, లాభం కాదు). ఇది తెలుసుకోవలసిన విషయం. సాంప్రదాయకంగా, వ్యాపారులు ఓడిపోయినవారిని కోల్పోవడం కంటే విజేతలపై ఎక్కువ సంపాదించడానికి ఇష్టపడతారు, ఎందుకంటే ఇది అనుకూలమైన రిస్క్ / రివార్డ్ ట్రేడ్‌ఆఫ్‌ను సృష్టిస్తుంది.