వాన్గార్డ్ వారి పదవీ విరమణ లక్ష్యాలను చేరుకోవడానికి పెట్టుబడిదారుల నుండి సరళమైన, సమతుల్య పెట్టుబడి నిధి కోసం అపరిష్కృత అవసరాన్ని గుర్తించారు. వాన్గార్డ్ 2003 లో వాన్గార్డ్ టార్గెట్ రిటైర్మెంట్ ఫండ్స్ యొక్క ప్రారంభ ఎంపికను ప్రారంభించడం ద్వారా టార్గెట్-డేట్ ఫండ్ రంగంలోకి ప్రవేశించింది, చివరికి తరువాతి సంవత్సరాల్లో ఎక్కువ లక్ష్య తేదీలను జోడించింది. లక్ష్య-తేదీ శ్రేణిలోని ప్రతి ఫండ్ వాన్గార్డ్ ఇండెక్స్ ఫండ్ల యొక్క అంతర్లీన మిశ్రమాన్ని కలిగి ఉంటుంది. ఇండెక్స్ మ్యూచువల్ ఫండ్ల కూర్పు మరియు వాన్గార్డ్ నిర్వహణ శైలి కారణంగా, వాన్గార్డ్ టార్గెట్ రిటైర్మెంట్ సిరీస్ ఫండ్స్ తక్కువ వ్యయ నిష్పత్తిని 0.16% నుండి 0.18% వరకు కలిగి ఉంది.
టార్గెట్-డేట్ ఫండ్ల వ్యూహం
టార్గెట్-డేట్ ఫండ్స్ పెట్టుబడిదారుల సామర్థ్య ప్రమాదాన్ని ప్రతిబింబించేలా సంవత్సరాలుగా మారుతున్న ఒకే మ్యూచువల్ ఫండ్ ఎంపిక చేయడం ద్వారా వైవిధ్యభరితమైన పోర్ట్‌ఫోలియోను సొంతం చేసుకోవడానికి పెట్టుబడిదారులకు సులభమైన మార్గాన్ని అందిస్తాయి. దీర్ఘకాలిక లక్ష్య తేదీ కోసం, ఫండ్ ప్రారంభ సంవత్సరాల్లో అంతర్లీన ఈక్విటీ ఇండెక్స్ ఫండ్ల యొక్క మరింత దూకుడు మిశ్రమాన్ని కలిగి ఉంటుంది. లక్ష్య తేదీ దగ్గరగా పెరిగేకొద్దీ, ఇది మరింత సాంప్రదాయిక మిశ్రమం వైపు సర్దుబాటు చేయబడుతుంది. ఫండ్ దాని లక్ష్య తేదీకి చేరుకున్నప్పుడు, అంతర్లీన పోర్ట్‌ఫోలియో వాన్గార్డ్ టార్గెట్ ఆదాయ నిధిని ప్రతిబింబిస్తుంది. ఫండ్స్ వారి ముగింపు తేదీలో ఒక నిర్దిష్ట రాబడికి హామీ ఇవ్వవు, కాని అవి స్వయంచాలకంగా పోర్ట్‌ఫోలియోలో రిస్క్ మొత్తాన్ని తగ్గిస్తాయి, ఎందుకంటే నిధులు అవసరమయ్యే తేదీ దగ్గరగా ఉంటుంది.
వాన్గార్డ్ టార్గెట్ రిటైర్మెంట్ ఫండ్స్
వాన్గార్డ్ టార్గెట్ ఫండ్స్ యొక్క ప్రస్తుత శ్రేణిలో వాన్గార్డ్ టార్గెట్ రిటైర్మెంట్ ఆదాయ నిధి మరియు టార్గెట్ రిటైర్మెంట్ ఫండ్స్ 2015, 2020, 2025, 2030, 2035, 2040, 2045, 2050, 2055, 2060 మరియు 2065 ఉన్నాయి. జాబితా అత్యంత సాంప్రదాయిక నిధితో ప్రారంభమై ముగుస్తుంది అత్యంత దూకుడు నిధితో. ఉదాహరణకు, 2060 ఫండ్ యొక్క దీర్ఘకాలిక హోరిజోన్ పోర్ట్‌ఫోలియోను తక్కువ శాతం బాండ్లతో ఈక్విటీలలో భారీగా బరువుగా ఉంచడానికి అనుమతిస్తుంది, అయితే 2015 ఫండ్ ఎక్కువగా బాండ్లు మరియు చాలా తక్కువ ఈక్విటీలు.
వాన్గార్డ్ టార్గెట్ రిటైర్మెంట్ ఫండ్ 2045
ప్రస్తుత పనితీరు మరియు పోర్ట్‌ఫోలియో కూర్పును సమీక్షించడానికి వాన్గార్డ్ టార్గెట్ రిటైర్మెంట్ ఫండ్ 2045 మంచి ఉదాహరణ. ఈ ఫండ్ లక్ష్యం తేదీ పరిధి 2041 నుండి 2045 వరకు ఉంది మరియు నాలుగు వాన్గార్డ్ ఇండెక్స్ ఫండ్లను కలిగి ఉంది. నవంబర్ 2019 నాటికి అంతర్లీన నిధులు మరియు వెయిటింగ్:
- వాన్గార్డ్ మొత్తం స్టాక్ మార్కెట్ ఇండెక్స్ ఫండ్‌లో 54.4% వాన్గార్డ్ టోటల్ ఇంటర్నేషనల్ స్టాక్ ఇండెక్స్ ఫండ్‌లో 35.6% వాన్గార్డ్ టోటల్ బాండ్ మార్కెట్ II ఇండెక్స్ ఫండ్ 3.0 వాన్గార్డ్ టోటల్ ఇంటర్నేషనల్ బాండ్ ఇండెక్స్ ఫండ్‌లో
ఈ ఫండ్ యొక్క సమయ హోరిజోన్ 26 సంవత్సరాలు కాబట్టి, ఇది ఎక్కువ ఈక్విటీ ఇండెక్స్ ఫండ్లను మరియు బాండ్ ఇండెక్స్ ఫండ్లలో కొంత భాగాన్ని కలిగి ఉంది. 2043 మరియు 2047 మధ్య పదవీ విరమణ చేయాలనుకున్న పెట్టుబడిదారులు ఈ నిధిని పరిగణించవచ్చు. వారు తక్కువ రిస్క్ తీసుకోవాలనుకుంటే, వారు మునుపటి లక్ష్య తేదీల నుండి ఎంచుకోవచ్చు.
ఫండ్ కోసం నవంబర్ 2019 SEC దిగుబడి 2.10%. ఫండ్ యొక్క ఆరంభం 2003 లో ఉంది, కాబట్టి సంభావ్య పెట్టుబడిదారులు 10 సంవత్సరాలకు పైగా ఫండ్ పనితీరు యొక్క బలాన్ని పరిగణించవచ్చు. 10 సంవత్సరాల సగటు వార్షిక రాబడి (AAR) 9.98%, మరియు ఈ ఫండ్ మూడు మరియు ఐదు సంవత్సరాల పనితీరు కోసం మార్నింగ్‌స్టార్ నుండి నాలుగు నక్షత్రాల రేటింగ్‌ను కలిగి ఉంది.
వాన్గార్డ్ టార్గెట్ రిటైర్మెంట్ ఫండ్ల విజయం
పదవీ విరమణ మార్కెట్ కోసం తక్కువ ఖర్చుతో కూడిన సంస్కరణను అందించడం ద్వారా వాన్గార్డ్ లక్ష్య-తేదీ నిధుల శ్రేణితో విజయం సాధించింది. ప్రారంభ పెట్టుబడి కనిష్ట $ 1, 000, కాబట్టి నిధులు వ్యక్తిగత పెట్టుబడిదారులకు మరియు 401 (కె) పాల్గొనేవారికి విజ్ఞప్తి చేస్తాయి. వాన్గార్డ్ గ్రూప్ బలమైన పనితీరు చరిత్రతో చక్కగా నిర్వహించబడే ఫండ్ ఎంపికను అందిస్తుంది. పోర్ట్‌ఫోలియో యొక్క ఆటోమేటిక్ రీబ్యాలెన్సింగ్ కూడా ఒక ముఖ్యమైన లక్షణం.
2006 యొక్క పెన్షన్ ప్రొటెక్షన్ యాక్ట్ టార్గెట్-డేట్ ఫండ్లను అర్హత కలిగిన డిఫాల్ట్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ ప్రత్యామ్నాయంగా (QDIA) కలిగి ఉంది. పదవీ విరమణ ప్రణాళిక స్పాన్సర్‌లు ఈ నిధులను పెట్టుబడి ఎన్నికలు చేయని పాల్గొనేవారికి డిఫాల్ట్ పెట్టుబడిగా ఉపయోగించవచ్చు.
వారి పదవీ విరమణలో పెట్టుబడులు పెట్టడానికి ఒక-స్టాప్ పెట్టుబడి ఎంపిక లేదా సెట్-ఇట్-అండ్-మరచిపోయే విధానాన్ని కోరుకునే పెట్టుబడిదారులకు, వాన్గార్డ్ టార్గెట్ రిటైర్మెంట్ ఫండ్స్ సులభమైన ఎంపిక. వారు ముఖ్యంగా వృత్తిని ప్రారంభించే యువ పెట్టుబడిదారులకు విజ్ఞప్తి చేస్తున్నారు మరియు వివిధ పెట్టుబడి ఎంపికలను విమర్శించడానికి సమయం లేదా నైపుణ్యం లేకపోవచ్చు.
