శుభ్రమైన షేర్లు అంటే ఏమిటి?
క్లీన్ షేర్లు మ్యూచువల్ ఫండ్ షేర్లలో కొత్త తరగతి. కార్మిక శాఖ యొక్క విశ్వసనీయ నియమానికి ప్రతిస్పందనగా మ్యూచువల్ ఫండ్ పరిశ్రమ టి షేర్లతో పాటు క్లీన్ షేర్లను ప్రవేశపెట్టింది. వడ్డీ నియమం యొక్క ఈ వివాదం బ్రోకర్లు మరియు ఆర్థిక సలహాదారుల మధ్య అనాలోచిత ప్రవర్తనకు ముగింపు పలకడానికి రూపొందించబడింది, ఖాతాదారులకు ఎక్కువ ఖరీదైన ఫండ్ ఎంపికలను సిఫారసు చేయడం ద్వారా వారు అధిక కమీషన్ వసూలు చేస్తారు. క్లీన్ షేర్లు బోర్డు అంతటా ఒకే ఏకరీతి ధరను అందిస్తాయి కాబట్టి, సలహాదారులు ఖరీదైన నిధిని మరింత సరసమైనదానిపైకి తీసుకురావడానికి ప్రలోభపడరు.
క్లీన్ షేర్లు పెట్టుబడిదారులకు ఇతర రిటైల్ మ్యూచువల్ ఫండ్ షేర్ క్లాసుల మాదిరిగానే ఖచ్చితమైన ఫండ్ మేనేజ్‌మెంట్‌కు ప్రాప్యతను అందించడానికి ఉపయోగపడతాయి, కాని సాధారణంగా తక్కువ మరియు మరింత పారదర్శక ఖర్చులతో.
శుభ్రమైన వాటాలను అర్థం చేసుకోవడం
మ్యూచువల్ ఫండ్ ఫీజులు మరియు పెట్టుబడిదారులు భరించే కమీషన్లలో పారదర్శకతను మెరుగుపరిచేందుకు మరియు విశ్వసనీయ నియమం పేర్కొన్న కొత్త నిబంధనలకు అనుగుణంగా 2017 లో క్లీన్ షేర్లు ప్రారంభించబడ్డాయి.
మార్నింగ్ స్టార్ నివేదిక ప్రకారం, మ్యూచువల్ ఫండ్ పెట్టుబడిదారులకు పారదర్శకతను పెంచడానికి క్లీన్ షేర్లు ఉత్తమ మార్గం. టి షేర్ల మాదిరిగా కాకుండా, క్లీన్ షేర్లకు ఫ్రంట్-ఎండ్ సేల్స్ లోడ్లు లేదా ఫండ్ సేవలకు వార్షిక 12 బి -1 ఫీజులు లేవు. స్వచ్ఛమైన వాటాలు పెట్టుబడి నిర్వహణ మరియు పరిపాలనా వ్యయాల కోసం రుసుమును కలిగి ఉన్నప్పటికీ, ఈ వాటాలలో పంపిణీ రుసుము లేదా కమీషన్లు ఉండవు. ఏదేమైనా, సలహా సంస్థలు వారి సేవలకు వారి స్వంత అదనపు రుసుములను చెల్లించగలవు. స్వచ్ఛమైన వాటాలను విక్రయించడానికి బ్రోకర్లు తరచూ తమ సొంత కమీషన్లను నిర్ణయిస్తారు, ఇవి నిర్ణీత రేటు లేదా శాతం ఆధారంగా ఉంటాయి, ఇది పెట్టుబడిదారులకు కొంత పారదర్శకతను జోడిస్తుంది.
శుభ్రమైన వాటాలు అధిక పారదర్శకతకు మరియు తక్కువ ఆసక్తి గల సంఘర్షణలకు దారితీయడమే కాకుండా, ఈ వాటా తరగతి పెట్టుబడిదారులకు పెద్ద పొదుపును కూడా అందిస్తుంది. మార్నింగ్‌స్టార్ విశ్లేషణ ప్రకారం, విశ్వసనీయ నియమం నేపథ్యంలో రూపొందించిన క్లీన్ షేర్లు మరియు ఇతర కొత్త వాటా తరగతులు ప్రస్తుత సమర్పణలతో పోలిస్తే పెట్టుబడిదారులకు కనీసం 0.50% రాబడిని ఆదా చేయగలవు. దానిని అధిగమించడానికి, పెట్టుబడిదారులు అదనపు 0.20% పొదుపును పొందవచ్చు, ఎందుకంటే వారి సలహాదారులకు వినియోగదారు యొక్క ఉత్తమ ఆసక్తి ఉన్న నిధిని సిఫారసు చేయడానికి ప్రోత్సాహం ఉంటుంది.
శుభ్రమైన వాటాల ఉదాహరణ
ఉదాహరణగా, ఒకే అంతర్లీన మ్యూచువల్ ఫండ్ కోసం రెండు వేర్వేరు వాటా తరగతులతో అనుబంధించబడిన ఖర్చులను పోల్చవచ్చు. ప్రసిద్ధ అమెరికన్ ఫండ్స్ వాషింగ్టన్ మ్యూచువల్ ఇన్వెస్టర్స్ ఫండ్ (AWSHX) ను తీసుకోండి.
క్లాస్ ఎ ఫండ్ షేర్లు గరిష్టంగా 5.75% లోడ్ను వసూలు చేస్తాయి మరియు సంవత్సరానికి 0.57% నికర వ్యయ నిష్పత్తిని వసూలు చేస్తాయి. అదే ఫండ్ యొక్క టి షేర్ క్లాస్‌తో, పెట్టుబడిదారుడు ఏటా 0.57% చెల్లిస్తాడు, కాని వారి బ్రోకర్ గరిష్టంగా 2.5% అమ్మకపు భారాన్ని మాత్రమే వసూలు చేయగలడు. AWSHX యొక్క క్లీన్ షేర్ క్లాస్‌తో, లావాదేవీకి సున్నా అమ్మకపు లోడ్ ఉంటుంది. బదులుగా, బ్రోకర్లు వారి సలహా లేదా కొనసాగుతున్న సేవ కోసం ప్రత్యేక రుసుమును వసూలు చేయగలరు. అన్ని రుసుములలో వారి రుసుము ఒకేలా ఉన్నప్పటికీ, పెట్టుబడిదారుడు వారి సలహాదారు ఈ ప్రోత్సాహక నిర్మాణం కారణంగా ఈ ప్రత్యేక నిధిని నెట్టడం లేదని హామీ ఇవ్వవచ్చు.
