స్థూల వ్యయ నిష్పత్తి (జిఇఆర్) అంటే ఏమిటి?
స్థూల వ్యయ నిష్పత్తి (జిఇఆర్) అనేది మ్యూచువల్ ఫండ్ యొక్క ఆస్తుల మొత్తం శాతం, ఇది ఫండ్‌ను అమలు చేయడానికి అంకితం చేయబడింది. స్థూల వ్యయ నిష్పత్తిలో ఏదైనా ఫీజు మినహాయింపు లేదా వ్యయం రీయింబర్స్‌మెంట్ ఒప్పందాలు అమలులో ఉండవచ్చు. ఏదేమైనా, ఫండ్‌కు నేరుగా వసూలు చేయబడని కానీ నికర వ్యయ నిష్పత్తిలో చేర్చబడే అమ్మకాలు లేదా బ్రోకరేజ్ కమీషన్లు ఇందులో లేవు.
కొన్నిసార్లు ఆడిట్ చేయబడిన స్థూల వ్యయ నిష్పత్తిగా సూచిస్తారు, మార్నింగ్‌స్టార్ వంటి డేటా ప్రొవైడర్లు ఫండ్ యొక్క ఆడిట్ చేయబడిన వార్షిక నివేదిక నుండి వార్షిక స్థూల వ్యయ నిష్పత్తిని లాగుతారు. వార్షిక-నివేదిక వ్యయ నిష్పత్తులు ఒక నిర్దిష్ట ఆర్థిక సంవత్సరంలో వసూలు చేసిన వాస్తవ రుసుములను ప్రతిబింబిస్తాయి, అయితే ప్రాస్పెక్టస్ వ్యయ నిష్పత్తులు ప్రస్తుత కాలానికి వ్యయ నిర్మాణంలో భౌతిక మార్పులను ప్రతిబింబిస్తాయి.
స్థూల వ్యయ నిష్పత్తి (జిఇఆర్) వివరించబడింది
స్థూల వ్యయ నిష్పత్తి ముఖ్యం ఎందుకంటే ఇది ఫండ్ నిర్వహణతో సంబంధం ఉన్న మొత్తం ఫీజుల గురించి పెట్టుబడిదారులకు అవగాహన కల్పిస్తుంది. స్థూల వ్యయ నిష్పత్తిలో నిర్వహణ రుసుము, 12 బి -1 ఫీజు, పరిపాలనా ఖర్చులు మరియు నిర్వహణ ఖర్చులతో సహా ఫండ్ చెల్లించే అన్ని రుసుములు ఉంటాయి. పెట్టుబడిదారులు స్థూల వ్యయ నిష్పత్తిని ఫండ్ యొక్క నికర వ్యయ నిష్పత్తితో పోల్చాలి మరియు ఇందులో ఉన్న తేడాలను అర్థం చేసుకోవాలి.
కొన్ని సందర్భాల్లో, ఫండ్ యొక్క కొన్ని ఫీజులను వదులుకోవడం, తిరిగి చెల్లించడం లేదా తిరిగి పొందడం కోసం ఒక ఫండ్ ఒప్పందాలను కలిగి ఉండవచ్చు. కొత్త నిధుల విషయంలో ఇది తరచుగా జరుగుతుంది. పెట్టుబడిదారులకు ఖర్చు నిష్పత్తిని తక్కువగా ఉంచడానికి కొత్త ఫండ్ ప్రారంభించిన తరువాత కొన్ని ఫీజులను మాఫీ చేయడానికి పెట్టుబడి సంస్థ మరియు దాని ఫండ్ నిర్వాహకులు అంగీకరించవచ్చు. నికర వ్యయ నిష్పత్తి ఏదైనా మినహాయింపులు, రీయింబర్స్మెంట్లు మరియు రీకూప్మెంట్లు చేసిన తర్వాత ఫండ్‌కు వసూలు చేసిన ఫీజులను సూచిస్తుంది. ఈ రుసుము తగ్గింపులు సాధారణంగా పేర్కొన్న సమయ వ్యవధిలో ఉంటాయి, ఆ తరువాత ఫండ్ అన్ని పూర్తి ఖర్చులను భరిస్తుంది.
ఉదాహరణకు, ఒక ఫండ్ నికర వ్యయ నిష్పత్తి 2% మరియు స్థూల వ్యయ నిష్పత్తి 3% కలిగి ఉంటే, ఫండ్ యొక్క ఆస్తులలో 1% ఫీజులు మాఫీ చేయడానికి, ఖర్చులను తిరిగి చెల్లించడానికి లేదా ఇతర రిబేటులను అందించడానికి ఉపయోగించినట్లు స్పష్టంగా తెలుస్తుంది. నికర వ్యయ నిష్పత్తి. ఇది చాలా ముఖ్యం ఎందుకంటే భవిష్యత్తులో అలాంటి రాయితీలు మరియు రీయింబర్స్మెంట్లు కొనసాగవచ్చు లేదా కొనసాగకపోవచ్చు. వివేకవంతమైన పెట్టుబడిదారులు రెండు వ్యయ నిష్పత్తులను పరిశీలించి, పెట్టుబడి పెట్టడానికి ముందు వాటిని ఇష్టపడే నిధులతో పోల్చాలనుకుంటున్నారు.
స్థూల వ్యయ నిష్పత్తులకు ఉదాహరణలు
సాధారణంగా, ఇండెక్స్ ఫండ్స్ వంటి నిష్క్రియాత్మకంగా నిర్వహించబడే ఫండ్‌లు సాధారణంగా చురుకుగా నిర్వహించే ఫండ్ల కంటే తక్కువ ఖర్చు నిష్పత్తులను కలిగి ఉంటాయి. స్థూల వ్యయ నిష్పత్తులు సాధారణంగా 0% నుండి 3% వరకు ఉంటాయి. క్రింద రెండు ఉదాహరణలు ఉన్నాయి.
ఎబి లార్జ్ క్యాప్ గ్రోత్ ఫండ్
ఎబి లార్జ్ క్యాప్ గ్రోత్ ఫండ్ చురుకుగా నిర్వహించబడే ఫండ్, స్థూల వ్యయ నిష్పత్తి 1.02% మరియు క్లాస్ ఎ షేర్లకు నికర వ్యయ నిష్పత్తి 1.00%. ఈ ఫండ్‌లో ప్రస్తుతం ఫీజు మినహాయింపు మరియు ఖర్చు రీయింబర్స్‌మెంట్ 0.02% ఉంది. ఫండ్ నిర్వహణ ఫీజు 0.59%. ఈ ఫండ్ ప్రధానంగా అధిక వృద్ధి సామర్థ్యంతో పెద్ద క్యాప్ యుఎస్ స్టాక్లలో పెట్టుబడులు పెడుతుంది. ఇది సాధారణంగా 50 నుండి 70 హోల్డింగ్‌లను కలిగి ఉంటుంది.
టి. రోవ్ ప్రైస్ ఈక్విటీ ఇండెక్స్ 500 ఫండ్
టి. రోవ్ ప్రైస్ ఈక్విటీ ఇండెక్స్ 500 ఫండ్ ఒక నిష్క్రియాత్మక ఫండ్. ఇది ఎస్ & పి 500 సూచికను ప్రతిబింబించడానికి ప్రయత్నిస్తుంది. డిసెంబర్ 2018 నాటికి, ఇది కొన్ని కాంట్రాక్టు ఫీజు మినహాయింపులను కలిగి ఉంది. దీని స్థూల వ్యయ నిష్పత్తి 0.23%, నికర వ్యయ నిష్పత్తి 0.21%.
