ఆసక్తి ఎలా ఉంటుంది

వడ్డీ-మాత్రమే కాలం ముగిసినప్పుడు ఏమి జరుగుతుంది? ఈ రుణాలను ఎవరు అందిస్తారు? మరియు ఒకదాన్ని పొందడం ఎప్పుడు అర్ధమవుతుంది? ఈ రకమైన తనఖాకు ఇక్కడ ఒక చిన్న గైడ్ ఉంది.

వడ్డీ-మాత్రమే తనఖాలు ఎలా నిర్మించబడ్డాయి

దాని ప్రాథమికంగా, వడ్డీ-మాత్రమే తనఖా అంటే మీరు మొదటి కొన్ని సంవత్సరాలు - సాధారణంగా ఐదు లేదా పది - మాత్రమే వడ్డీ చెల్లింపులు చేస్తారు మరియు ఆ కాలం ముగిసిన తర్వాత, మీరు అసలు మరియు వడ్డీ రెండింటినీ చెల్లించడం ప్రారంభిస్తారు. వడ్డీ-మాత్రమే వ్యవధిలో మీరు ప్రధాన చెల్లింపులు చేయాలనుకుంటే, మీరు చేయవచ్చు, కానీ అది రుణం యొక్క అవసరం కాదు.

మీరు సాధారణంగా 3/1, 5/1, 7/1 లేదా 10/1 సర్దుబాటు-రేటు తనఖాలు (ARM లు) గా నిర్మించబడిన వడ్డీ-మాత్రమే రుణాలను చూస్తారు. రుణదాతలు 7/1 మరియు 10/1 ఎంపికలు రుణగ్రహీతలలో బాగా ప్రాచుర్యం పొందాయి. సాధారణంగా, వడ్డీ-మాత్రమే కాలం సర్దుబాటు-రేటు రుణాలకు స్థిర-రేటు కాలానికి సమానం. అంటే మీకు 10/1 ARM ఉంటే, మీరు మొదటి పది సంవత్సరాలు మాత్రమే వడ్డీని చెల్లిస్తారు.

ఆసక్తి-మాత్రమే ARM లో, పరిచయ కాలం ముగిసిన తర్వాత, LIBOR వంటి బెంచ్ మార్క్ వడ్డీ రేటు మరియు రుణదాత నిర్ణయించిన మార్జిన్ ఆధారంగా వడ్డీ రేటు సంవత్సరానికి ఒకసారి సర్దుబాటు అవుతుంది (“1” ఎక్కడ నుండి వస్తుంది). మార్కెట్ మారినప్పుడు బెంచ్ మార్క్ రేటు మారుతుంది, కానీ మీరు రుణం తీసుకునే సమయంలో మార్జిన్ ముందే నిర్ణయించబడుతుంది.

రేటు పరిమితులు వడ్డీ రేటు మార్పులను పరిమితం చేస్తాయి. ఆసక్తి ఉన్న ARM లకే కాకుండా, అన్ని ARM ల విషయంలో ఇది వర్తిస్తుంది. 3/1 ARM లు మరియు 5/1 ARMS లపై ప్రారంభ వడ్డీ రేటు సాధారణంగా రెండు అని శాన్ డియాగోలోని సి 2 ఫైనాన్షియల్ కార్ప్‌తో రుణ అధికారి మరియు "ది లోన్ గైడ్: హౌ టు గెట్ ది బెస్ట్ పాజిబుల్ తనఖా" రచయిత కేసీ ఫ్లెమింగ్ చెప్పారు. అంటే మీ ప్రారంభ వడ్డీ రేటు మూడు శాతం అయితే, వడ్డీ-మాత్రమే కాలం నాలుగవ సంవత్సరంలో లేదా ఆరవ సంవత్సరంలో ముగుస్తుంది కాబట్టి, మీ కొత్త వడ్డీ రేటు ఐదు శాతం కంటే ఎక్కువగా ఉండదు. 7/1 ARM లు మరియు 10/1 ARM లలో, ప్రారంభ రేటు క్యాప్ సాధారణంగా ఐదు.

ఆ తరువాత, రేటు పెరుగుదల సాధారణంగా సంవత్సరానికి రెండు శాతానికి పరిమితం చేయబడుతుంది, ARM యొక్క పరిచయ కాలం ఎలా ఉన్నా. జీవితకాల పరిమితులు ఎల్లప్పుడూ రుణ ప్రారంభ వడ్డీ రేటు కంటే ఐదు శాతం ఎక్కువగా ఉంటాయి, ఫ్లెమింగ్ చెప్పారు. కాబట్టి మీ ప్రారంభ రేటు మూడు శాతంగా ఉంటే, అది ఎనిమిదవ సంవత్సరంలో ఐదు శాతానికి, తొమ్మిదవ సంవత్సరంలో ఏడు శాతానికి మరియు పది సంవత్సరంలో గరిష్టంగా ఎనిమిది శాతానికి పెరుగుతుంది.

వడ్డీ-మాత్రమే వ్యవధి ముగిసిన తర్వాత, మీరు మిగిలిన రుణ కాలానికి ప్రిన్సిపాల్‌ను తిరిగి చెల్లించడం ప్రారంభించాలి - పూర్తిగా రుణమాఫీ ప్రాతిపదికన, రుణదాత మాట్లాడేటప్పుడు. నేటి వడ్డీ-మాత్రమే రుణాలకు బెలూన్ చెల్లింపులు లేవు; వారు సాధారణంగా చట్టం ప్రకారం కూడా అనుమతించబడరు, ఫ్లెమింగ్ చెప్పారు. కాబట్టి 7/1 ARM యొక్క పూర్తి పదం 30 సంవత్సరాలు మరియు వడ్డీ-మాత్రమే కాలం ఏడు సంవత్సరాలు, ఎనిమిదవ సంవత్సరంలో, మీ నెలవారీ చెల్లింపు రెండు విషయాల ఆధారంగా తిరిగి లెక్కించబడుతుంది: మొదటిది, కొత్త వడ్డీ రేటు మరియు రెండవది మిగిలిన 23 సంవత్సరాలలో ప్రిన్సిపాల్ తిరిగి చెల్లించడం.

స్థిర-రేటు వడ్డీ-మాత్రమే రుణాలు

స్థిర-రేటు వడ్డీ-మాత్రమే తనఖాలు అంత సాధారణం కాదు. 30 సంవత్సరాల స్థిర-రేటు వడ్డీ-మాత్రమే రుణంతో, మీరు పది సంవత్సరాలు మాత్రమే వడ్డీని చెల్లించవచ్చు, ఆపై మిగిలిన 20 సంవత్సరాలకు వడ్డీతో పాటు ప్రిన్సిపాల్‌ను చెల్లించవచ్చు. ఆ మొదటి పదేళ్ళలో మీరు ప్రిన్సిపాల్ వైపు ఏమీ పెట్టలేదని uming హిస్తే, మీ నెలవారీ చెల్లింపు 11 వ సంవత్సరంలో గణనీయంగా పెరుగుతుంది, ఎందుకంటే మీరు ప్రిన్సిపాల్‌ను తిరిగి చెల్లించడం ప్రారంభిస్తారు, కానీ మీరు 30 సంవత్సరాలకు బదులుగా కేవలం 20 సంవత్సరాలలో ప్రిన్సిపాల్‌ను తిరిగి చెల్లించాల్సి ఉంటుంది. వడ్డీ-మాత్రమే వ్యవధిలో మీరు ప్రిన్సిపాల్‌ను చెల్లించనందున, రేటు రీసెట్ అయినప్పుడు, మీ కొత్త వడ్డీ చెల్లింపు మొత్తం రుణ మొత్తంపై ఆధారపడి ఉంటుంది. 3.5 శాతం వడ్డీ రేటుతో $ 100, 000 loan ణం మొదటి పదేళ్ళలో నెలకు కేవలం 1 291.67 ఖర్చు అవుతుంది, కాని మిగిలిన 20 సంవత్సరాలలో నెలకు 579.96 డాలర్లు (దాదాపు రెట్టింపు).

30 సంవత్సరాలలో, $ 100, 000 loan ణం మీకు $ 174, 190.80 ఖర్చు అవుతుంది - ($ 291.67 x 120 చెల్లింపులు) + ($ 579.96 x 240 చెల్లింపులు) గా లెక్కించబడుతుంది. మీరు అదే 3.5 శాతం వడ్డీ రేటుతో (పైన చెప్పినట్లుగా) 30 సంవత్సరాల స్థిర రేటు రుణం తీసుకుంటే, 30 ఏళ్లలోపు మీ మొత్తం ఖర్చు 1 161, 656.09 అవుతుంది. ఇది వడ్డీ-మాత్రమే రుణంపై వడ్డీకి, 12, 534.71 ఎక్కువ, మరియు అదనపు వడ్డీ వ్యయం ఏమిటంటే, మీరు దాని పూర్తి కాలానికి వడ్డీ-మాత్రమే loan ణం ఉంచడానికి ఇష్టపడరు. మీరు తనఖా వడ్డీ పన్ను మినహాయింపు తీసుకుంటే మీ అసలు వడ్డీ వ్యయం తక్కువగా ఉంటుంది.

ఈ రకాల రుణాలు విస్తృతంగా అందుబాటులో ఉన్నాయా?

బబుల్ సంవత్సరాల్లో చాలా మంది రుణగ్రహీతలు వడ్డీ-మాత్రమే రుణాలతో ఇబ్బందుల్లో పడ్డారు కాబట్టి, ఈ రోజు ఉత్పత్తిని అందించడానికి బ్యాంకులు వెనుకాడతాయని బ్రూక్లిన్, NY లోని ఎఫ్ఎమ్ హోమ్ లోన్స్ వైస్ ప్రెసిడెంట్ మరియు "కొనుగోలుకు పూర్తి మార్గదర్శి" రచయిత యాయెల్ ఇషాకిస్ చెప్పారు. ఒక ఇల్లు."

ఐదు, ఏడు లేదా పది సంవత్సరాల నిర్ణీత కాలంతో జంబో, వేరియబుల్ రేట్ రుణాలు అని ఫ్లెమింగ్ చెప్పారు. జంబో loan ణం అనేది ఒక రకమైన నాన్-కన్ఫార్మింగ్ లోన్. రుణాలను ధృవీకరించడం వలె కాకుండా, నాన్-కన్ఫార్మింగ్ రుణాలు సాధారణంగా ప్రభుత్వ-ప్రాయోజిత సంస్థలైన ఫన్నీ మే మరియు ఫ్రెడ్డీ మాక్‌లకు విక్రయించడానికి అర్హత కలిగి ఉండవు - తనఖాలను ధృవీకరించే అతిపెద్ద కొనుగోలుదారులు మరియు రుణాలు ధృవీకరించడానికి విస్తృతంగా అందుబాటులో ఉండటానికి ఒక కారణం.

ఫన్నీ మరియు ఫ్రెడ్డీ తనఖా రుణదాతల నుండి రుణాలు కొనుగోలు చేసినప్పుడు, రుణదాతలకు అదనపు రుణాలు ఇవ్వడానికి వారు ఎక్కువ డబ్బును అందుబాటులో ఉంచుతారు. వడ్డీ-మాత్రమే రుణాలు వంటి ధృవీకరించని రుణాలు పరిమిత ద్వితీయ తనఖా మార్కెట్‌ను కలిగి ఉంటాయి, కాబట్టి వాటిని కొనాలనుకునే పెట్టుబడిదారుడిని కనుగొనడం కష్టం. ఎక్కువ మంది రుణదాతలు ఈ రుణాలపై వేలాడదీసి, వారికి ఇంటిలోనే సేవ చేస్తారు, అంటే అదనపు రుణాలు చేయడానికి వారికి తక్కువ డబ్బు ఉంటుంది. కాబట్టి వడ్డీకి మాత్రమే రుణాలు విస్తృతంగా అందుబాటులో లేవు. వడ్డీ-మాత్రమే loan ణం జంబో loan ణం కాకపోయినా, అది ఇప్పటికీ ధృవీకరించబడనిదిగా పరిగణించబడుతుంది.

వడ్డీ-మాత్రమే రుణాలు 30 సంవత్సరాల స్థిర-రేటు రుణాలు వలె విస్తృతంగా అందుబాటులో లేనందున, “మంచి వడ్డీ-మాత్రమే రుణదాతను కనుగొనటానికి ఉత్తమ మార్గం మంచి నెట్‌వర్క్‌తో పేరున్న బ్రోకర్ ద్వారా, ఎందుకంటే దీనికి కొంత సమయం పడుతుంది ఆఫర్‌లను కనుగొని పోల్చడానికి తీవ్రమైన షాపింగ్, ”అని ఫ్లెమింగ్ చెప్పారు.

ఖర్చులను పోల్చడం

"వడ్డీ-మాత్రమే ఫీచర్ కోసం రేటు పెరుగుదల రుణదాత మరియు రోజు మారుతూ ఉంటుంది, కానీ మీరు వడ్డీ రేటులో కనీసం 0.25 శాతం ప్రీమియం చెల్లించాల్సి ఉంటుంది" అని ఫ్లెమింగ్ చెప్పారు.

అదేవిధంగా, అట్లాంటాలోని ఏంజెల్ ఓక్ హోమ్ లోన్స్ ప్రెసిడెంట్ విట్నీ ఫైట్, వడ్డీ-మాత్రమే తనఖాపై రేటు వివరాలను బట్టి రుణమాఫీ స్థిర-రేటు రుణం లేదా ARM రేటు కంటే సుమారు 0.125 నుండి 0.375 శాతం ఎక్కువ అని చెప్పారు.

స్థిర-రేటు loan ణం లేదా పూర్తిగా రుణమాఫీ చేసే ARM తో పోల్చితే మీ నెలవారీ చెల్లింపులు, 000 100, 000 వడ్డీ-మాత్రమే రుణంతో ఎలా కనిపిస్తాయో ఇక్కడ ఉంది, ప్రతి ఒక్కటి ఆ రకమైన రుణానికి సాధారణ రేటుతో:

• 7 సంవత్సరాల, వడ్డీ-మాత్రమే ARM, 3.125 శాతం: $ 260.42 నెలవారీ చెల్లింపు 30 సంవత్సరాల స్థిర-రేటు సంప్రదాయ loan ణం (వడ్డీ మాత్రమే కాదు), 3.625 శాతం: 6 456.05 నెలవారీ చెల్లింపు 7 సంవత్సరాల, పూర్తిగా రుణమాఫీ ARM (30 సంవత్సరాల రుణమాఫీ), 2.875 శాతం: monthly 414.89 నెలవారీ చెల్లింపు

ఈ రేట్ల ప్రకారం, స్వల్పకాలికంలో, వడ్డీ-మాత్రమే ARM మీకు 30 సంవత్సరాల స్థిర-రేటు రుణంతో పోలిస్తే మొదటి ఏడు సంవత్సరాలకు రుణం తీసుకున్న, 000 100, 000 కు నెలకు 5 195.63 తక్కువ ఖర్చు అవుతుంది మరియు పూర్తి రుణమాఫీతో పోలిస్తే నెలకు 4 154.47 తక్కువ. 7/1 ARM.

సర్దుబాటు రేటు వడ్డీ-మాత్రమే loan ణం తీసేటప్పుడు వాస్తవ జీవితకాల వ్యయాన్ని లెక్కించడం అసాధ్యం ఎందుకంటే ప్రతి సంవత్సరం వడ్డీ రేటు ఏది రీసెట్ అవుతుందో మీకు ముందుగానే తెలియదు. మీ ఒప్పందం నుండి జీవితకాల వడ్డీ రేటు టోపీని మరియు అంతస్తును మీరు నిర్ణయించగలిగినప్పటికీ, ఖర్చును బాల్ పార్క్ చేయడానికి మార్గం లేదు. ఇది కనీస మరియు గరిష్ట జీవితకాల వ్యయాన్ని లెక్కించడానికి మిమ్మల్ని అనుమతిస్తుంది మరియు మీ వాస్తవ వ్యయం మధ్యలో ఎక్కడో పడిపోతుందని తెలుసుకోండి. "ఇది చాలా పెద్ద శ్రేణి అయితే, " ఫ్లెమింగ్ చెప్పారు.

బాటమ్ లైన్

వడ్డీ-మాత్రమే తనఖాలు అర్థం చేసుకోవడం సవాలుగా ఉంటుంది మరియు వడ్డీ-మాత్రమే కాలం ముగిసిన తర్వాత మీ చెల్లింపులు గణనీయంగా పెరుగుతాయి. మీ వడ్డీ-మాత్రమే loan ణం ARM అయితే, వడ్డీ రేట్లు పెరిగితే మీ చెల్లింపులు మరింత పెరుగుతాయి, ఇది నేటి తక్కువ-రేటు వాతావరణంలో సురక్షితమైన పందెం. ఈ రుణాలు అధునాతన రుణగ్రహీతలకు ఉత్తమమైనవి, వారు ఎలా పని చేస్తారో మరియు వారు ఏ నష్టాలను తీసుకుంటున్నారో పూర్తిగా అర్థం చేసుకుంటారు.