పన్ను-వాయిదా వేసిన వృద్ధిని మరియు హామీ ఆదాయాన్ని అందించడానికి విరమణ ప్రణాళికలు సంవత్సరాలుగా యాన్యుటీలను ఉపయోగిస్తున్నాయి. కానీ చాలా మంది విమర్శకులు ఈ ఉత్పత్తులకు వ్యతిరేకంగా ఉదహరించే అతి పెద్దది ఏమిటంటే అవి ద్రవ సాధనాలు కావు. కాంట్రాక్ట్ యజమానులు తమ నిధులలో కనీసం మెజారిటీని క్యారియర్ మరియు ఉత్పత్తిని బట్టి ఐదు నుండి 20 సంవత్సరాల వరకు ఎక్కడైనా ఉంచాలి.
అందువల్ల యాన్యుటీ క్యారియర్లు తమ పెట్టుబడిదారులకు వృద్ధి మరియు ఆదాయం రెండింటినీ అందించడానికి నిర్మాణాత్మకంగా హైబ్రిడ్ యాన్యుటీస్ అని పిలువబడే కాంట్రాక్ట్ యొక్క ప్రత్యామ్నాయ రూపాన్ని సృష్టించారు. ఈ వాహనాలు వాస్తవానికి అనేక ప్రయోజనాలకు ఉపయోగపడతాయి, కాని ప్రశ్న ఏమిటంటే, ఈ ప్రతి ఫంక్షన్ను వారు నిజంగా ఎంత బాగా చేయగలరు?
హైబ్రిడ్ యాన్యుటీస్ ఎలా పనిచేస్తాయి
పేరు సూచించినట్లుగా, హైబ్రిడ్ యాన్యుటీలు కేవలం రెండు లేదా అంతకంటే ఎక్కువ ప్రాథమిక రకాల యాన్యుటీ ఒప్పందాల కలయిక. చాలా ఉత్పత్తులు ఒకే చట్రం లోపల ఉంచబడిన స్థిర మరియు వేరియబుల్ యాన్యుటీ ఒప్పందాన్ని మిళితం చేస్తాయి. ఒక విభాగంలో వేరియబుల్ యాన్యుటీ ఉన్నవారు క్లయింట్ యొక్క డబ్బులో కొంత భాగాన్ని కాంట్రాక్టు యొక్క మ్యూచువల్ ఫండ్ సబ్కౌంట్ భాగంలో పెరగడానికి వీలుగా రూపొందించబడింది, అయితే క్లయింట్ స్థిర వైపు జీవించలేరని హామీ ఇచ్చే ఆదాయాన్ని అందిస్తుంది. ఇతర రకాల హైబ్రిడ్ ఒప్పందాలు రెండు విభాగాలలో ప్రిన్సిపాల్ యొక్క పూర్తి హామీని అందించడానికి ఇండెక్స్డ్ ఉత్పత్తితో స్థిర యాన్యుటీని జత చేస్తాయి. అన్ని ఇతర రకాల యాన్యుటీల మాదిరిగానే, అవి స్థిరమైన లేదా సౌకర్యవంతమైన ప్రీమియాలతో తక్షణం లేదా వాయిదా వేయవచ్చు. ఈ రోజు సాధారణంగా అందించే ఇతర యాన్యుటీ లక్షణాల యొక్క ప్రామాణిక లిటనీని కూడా కలిగి ఉండవచ్చు, వీటిలో జీవన మరియు మరణ ప్రయోజన రైడర్స్ మరియు దీర్ఘకాలిక అనారోగ్యం లేదా దీర్ఘకాలిక సంరక్షణ ఖర్చుల కోసం వేగవంతమైన చెల్లింపులు ఉన్నాయి.
చారిటబుల్ నిధుల కోసం లేదా నగదు విలువ లేని దీర్ఘాయువు ఒప్పందాల కోసం ప్రత్యేకంగా రూపొందించిన హైబ్రిడ్ ఒప్పందాలు కూడా ఉన్నాయి మరియు క్లయింట్ అభివృద్ధి చెందిన వయస్సు వచ్చే ముందు చెల్లించరు. మరియు, వాస్తవానికి, వారు తమ ఒప్పందాలను వినాశనం చేయడానికి ఎంచుకునేవారికి చెల్లింపు ఎంపికల శ్రేణితో పన్ను-వాయిదా వేసిన వృద్ధిని కూడా అందిస్తారు.
ఎవరు వాటిని ఉపయోగించాలి
హైబ్రిడ్ యాన్యుటీని ఎవరు కలిగి ఉండాలనే దానిపై ఖచ్చితమైన నిర్వచనం లేనప్పటికీ, అవి సాధారణంగా వృద్ధి మరియు ఆదాయాల కలయికను కోరుకునే రిటైర్మెంట్ సేవర్లకు చాలా సరైనవి. కాలక్రమేణా ద్రవ్యోల్బణ వేగాన్ని కొనసాగించే ఆదాయ ప్రవాహాన్ని పొందే దిశగా ఎక్కువ దృష్టి సారించిన వారు కూడా ఈ సాధనాలను పరిశీలించాలనుకోవచ్చు. వారు వృద్ధి వైపు తీసుకోవడానికి సిద్ధంగా ఉన్న ప్రమాదం వారు వేరియబుల్ లేదా ఇండెక్స్డ్ సెగ్మెంట్తో ఉత్పత్తిని ఉపయోగించాలా వద్దా అని నిర్ణయిస్తుంది.
కొంతమంది సలహాదారులు వారు ఈ ఉత్పత్తులను యువ క్లయింట్ల కోసం ఉపయోగించరని చెప్తారు, ఎందుకంటే పదవీ విరమణకు ముందు దశాబ్దాలు ఉన్నవారు దీర్ఘకాలికంగా ఈక్విటీలలో నేరుగా పెట్టుబడి పెట్టడం ద్వారా ముందుకు వస్తారు. వారి పదవీ విరమణ సంవత్సరాల్లో బాగా ఉన్న క్లయింట్లు ఈ ఉత్పత్తులకు మంచి అభ్యర్థులు కాకపోవచ్చు, ఎందుకంటే వృద్ధి భాగం నుండి తగినంతగా లాభం పొందే అవకాశం వారికి లభించకపోవచ్చు. వారికి, సాధారణ తక్షణ యాన్యుటీ కాంట్రాక్ట్ ప్రిన్సిపాల్కు ఎటువంటి ప్రమాదం లేకుండా మెరుగైన చెల్లింపును అందిస్తుంది. కానీ మరింత అధునాతనమైన మరియు వారి వయస్సుతో సంబంధం లేకుండా యాన్యుటీలు ఎలా పని చేస్తాయో పూర్తిగా అర్థం చేసుకున్న క్లయింట్లు, అదే పరిమితులు వారికి కూడా వర్తిస్తాయి.
లాభాలు మరియు నష్టాలు
హైబ్రిడ్ యాన్యుటీలు ఖాతాదారులకు ఇతర రకాల యాన్యుటీలలో కనిపించే ప్రామాణిక లక్షణాలతో పాటు కొన్ని కీలక ప్రయోజనాలను అందిస్తాయి. వారి ద్వంద్వ స్వభావం ఖాతాదారులకు పెరుగుతున్న ఆదాయాన్ని హామీ ఇవ్వగలదు ఎందుకంటే వృద్ధి భాగం వారికి ద్రవ్యోల్బణానికి వ్యతిరేకంగా హెడ్జ్ అందిస్తుంది. స్థిర మరియు వేరియబుల్ యాన్యుటీని కలిపే ఒప్పందాలు ఖాతాదారులకు వేరియబుల్ యాన్యుటీ కంటే తక్కువ స్థాయి నష్టాన్ని కూడా అందించగలవు, ఎందుకంటే వేరియబుల్ సబ్కౌంట్ల పనితీరుతో సంబంధం లేకుండా స్థిర భాగం చెల్లించటం కొనసాగుతుంది.
హైబ్రిడ్ యాన్యుటీలు దాదాపు ప్రతిదీ చేయగల వన్-హిట్ అద్భుతాలు అని చెప్పుకుంటూనే, చాలా మంది విమర్శకులు అవి అధిక రూపకల్పన మరియు చాలా ఖరీదైనవి అని భావిస్తున్నారు. ద్వంద్వ చట్రం మోడల్ ఈ ఉత్పత్తులను ముఖ్యంగా సంక్లిష్టంగా చేస్తుంది మరియు చాలా మంది క్లయింట్లు వారి సాంకేతిక లక్షణాలు లేదా పరిమితులను అర్థం చేసుకోలేరు. చాలా మంది ప్లానర్లు ఈ వాహనాలను ఒక-పరిమాణ-సరిపోయే-అన్ని ఉత్పత్తులని హాక్ చేశారు, ఇది ప్రజలందరికీ అన్ని విషయాలు కావచ్చు.
ఇది నిజం కాదు, కానీ భౌతిక శాతం మంది దీనిని చూడలేరు-అంటే ప్రతి సంవత్సరం ఈ ఉత్పత్తులలో పోసే వందల మిలియన్ల డాలర్లలో గణనీయమైన శాతం తప్పుదారి పట్టించే మంచి అవకాశం ఉంది.. చాలా హైబ్రిడ్ ఉత్పత్తులు చాలా ఎక్కువ ఫీజులు మరియు బ్యాక్ ఎండ్ సరెండర్ ఛార్జ్ షెడ్యూల్లతో వస్తాయి, అవి కొనుగోలు సమయంలో ఖాతాదారులకు స్పష్టంగా కనిపించవు. వారు తరచూ ప్లానర్లకు అధిక కమీషన్లు కూడా చెల్లిస్తారు, ఇది ఖాతాదారులకు ఈ ఉత్పత్తులను వేరే వాటికి బదులుగా మంచి ఫిట్గా చూపించడానికి వాటిని సులభంగా తిప్పికొడుతుంది.
చాలా మంది పండితులచే ఈ ఉత్పత్తులపై తుది విమర్శ ఏమిటంటే అవి నిజంగా వారు అని చెప్పుకునేవి కావు. "హైబ్రిడ్" పదబంధాన్ని కొన్ని సంవత్సరాల క్రితం భీమా పరిశ్రమ యొక్క మార్కెటింగ్ విభాగం హైబ్రిడ్ కార్ల ఉద్యమం యొక్క ఇటీవలి విజయాన్ని ఉపయోగించుకునే ప్రయత్నంలో రూపొందించబడింది. ఏ రకమైన యాన్యుటీ అయినా కొన్ని ఫ్యాషన్లో వృద్ధి మరియు ఆదాయం రెండింటినీ అందించగలదు, ఎందుకంటే వాస్తవానికి అన్ని వేరియబుల్ మరియు ఇండెక్స్డ్ యాన్యుటీ ఉత్పత్తులు ఈ రోజు హామీ ఇచ్చే ఆదాయ రైడర్స్ మరియు ఇతర లక్షణాలతో వస్తాయి, ఇవి పెట్టుబడిదారులకు హామీ ఇచ్చే ఆదాయ ప్రవాహంలో లాక్ చేయడానికి మరియు ఇంకా కొన్ని రకాల తలక్రిందులను ఆస్వాదించడానికి అనుమతిస్తాయి సంభావ్య. ఏదేమైనా, హైబ్రిడ్ యాన్యుటీలు ఇప్పటికీ రెండు పూర్తి యాన్యుటీ కాంట్రాక్టులను ఒకే ఉత్పత్తిలో ప్యాకేజీ చేయగలవు, అవి ఒకే సమయంలో రెండు వేర్వేరు విధులను నిర్వహించగలవు.
బాటమ్ లైన్
హైబ్రిడ్ యాన్యుటీలు గ్రేట్ మాంద్యం తరువాత యాన్యుటీ పరిశ్రమలో వేగంగా అభివృద్ధి చెందుతున్న విభాగాన్ని సూచిస్తున్నప్పటికీ, వాటి నిజమైన విలువ చాలా మంది సంశయవాదులకు నిరూపించబడలేదు. రెండు పూర్తి ఉత్పత్తులను ఒక వాహనంలో మిళితం చేయగల వారి సామర్థ్యం వారి గొప్ప అమ్మకపు స్థానం, కానీ వారి సాంప్రదాయ దాయాదులతో సరిపోలని ప్రయోజనాల స్థాయిని వారు నిజంగా అందించగలరా అనే దానిపై జ్యూరీ ఇంకా లేదు. హైబ్రిడ్ యాన్యుటీలపై మరింత సమాచారం కోసం, www.annuityfyi.com వద్ద AnnuityFYI ని సందర్శించండి లేదా మీ ఆర్థిక సలహాదారుని సంప్రదించండి.
