రికవరీ రేటు నిర్వచనం

రికవరీ రేటు అంటే ఏమిటి?

రికవరీ రేటు అంటే డిఫాల్ట్ చేసిన అప్పుపై అసలు మరియు సంపాదించిన వడ్డీని ముఖ విలువ యొక్క శాతంగా వ్యక్తీకరించవచ్చు. రికవరీ రేటు డిఫాల్ట్ లేదా దివాలా నుండి ఉద్భవించినప్పుడు భద్రత యొక్క విలువగా కూడా నిర్వచించవచ్చు.

రికవరీ రేటు డిఫాల్ట్ సందర్భంలో సంభవించే నష్టాన్ని అంచనా వేయడానికి అనుమతిస్తుంది, ఇది (1 - రికవరీ రేట్) గా లెక్కించబడుతుంది. అందువల్ల, రికవరీ రేటు 60% అయితే, డిఫాల్ట్ ఇచ్చిన నష్టం లేదా ఎల్‌జిడి 40%. Million 10 మిలియన్ల రుణ పరికరంలో, డిఫాల్ట్ నుండి వచ్చే నష్టం $ 4 మిలియన్లు.

రికవరీ రేట్లను అర్థం చేసుకోవడం

రికవరీ రేట్లు విస్తృతంగా మారవచ్చు, ఎందుకంటే అవి పరికరం రకం, కార్పొరేట్ సమస్యలు మరియు స్థూల ఆర్థిక పరిస్థితులు వంటి అనేక కారకాలచే ప్రభావితమవుతాయి. రికవరీ రేటు యొక్క ముఖ్యమైన నిర్ణయాధికారులలో కార్పొరేట్ క్యాపిటల్ నిర్మాణంలో పరికరం మరియు దాని సీనియారిటీ ఉన్నాయి. రికవరీ రేటు పరికరం యొక్క సీనియారిటీకి నేరుగా అనులోమానుపాతంలో ఉంటుంది, అంటే మూలధన నిర్మాణంలో ఎక్కువ సీనియర్ ఉన్న పరికరం సాధారణంగా మూలధన నిర్మాణంలో తక్కువగా ఉన్నదానికంటే ఎక్కువ రికవరీ రేటును కలిగి ఉంటుంది.

కార్పొరేట్ సమస్యలలో సంస్థ యొక్క మూలధన నిర్మాణం, దాని b ణ స్థాయి మరియు ఈక్విటీ మొత్తం ఉన్నాయి. ఆస్తులకు సంబంధించి తక్కువ స్థాయి అప్పు ఉన్న సంస్థ జారీ చేసిన రుణ సాధనాలు గణనీయంగా ఎక్కువ అప్పు ఉన్న సంస్థ కంటే అధిక రికవరీ రేట్లు కలిగి ఉండవచ్చు.

స్థూల ఆర్థిక పరిస్థితులలో ఆర్థిక చక్రం యొక్క దశ, ద్రవ్య పరిస్థితులు మరియు మొత్తం డిఫాల్ట్ రేటు ఉన్నాయి. లోతైన మాంద్యం సమయంలో ఉన్నట్లుగా - పెద్ద సంఖ్యలో కంపెనీలు తమ రుణాన్ని ఎగవేస్తుంటే - రికవరీ రేట్లు సాధారణ ఆర్థిక సమయాల్లో కంటే తక్కువగా ఉండవచ్చు. ఉదాహరణకు, స్టాండర్డ్ & పూర్స్ అంచనా ప్రకారం, సవాలుగా ఉన్న 2008–2010 కాలంలో డిఫాల్ట్ నుండి ఉద్భవించిన అన్ని జారీదారులకు, అన్ని పరికరాల్లో సగటు రికవరీ రేటు 49.5%, 1987-2007 కాలంలో 51.1% సగటుతో పోలిస్తే.

కీ టేకావేస్

• రికవరీ రేటు అనేది రుణం లేదా బాధ్యత యొక్క అంచనా శాతం, ఇది డిఫాల్ట్ లేదా దివాలా తీసిన సందర్భంలో రుణదాతలకు తిరిగి చెల్లించబడుతుంది. సంస్థ యొక్క మూలధన నిర్మాణంలో, సీనియర్ అనుషంగిక రుణంపై రికవరీ రేటు తరచుగా అత్యధిక రికవరీ రేటును కలిగి ఉంటుంది. ఈక్విటీ హోల్డర్లు తరచుగా సున్నాకి దగ్గరగా రికవరీ రేటును ఆశిస్తారు. 2008 ఆర్థిక సంక్షోభం తరువాత డిఫాల్ట్ల తరంగాన్ని అనుసరించి, రుణ ప్రయోజనాలలో అంచనా రికవరీ రేటు 49.5%, ఇది మునుపటి దశాబ్దంలో గమనించిన 51.1% రికవరీ రేటు కంటే తక్కువ.

రికవరీ రేట్ మరియు రుణాలు

రుణాలు ఇవ్వడంలో, రికవరీ రేటు రుణాలు లేదా క్రెడిట్ ద్వారా పొడిగించబడిన నగదుకు వర్తించవచ్చు మరియు జప్తు లేదా దివాలా ద్వారా తిరిగి పొందవచ్చు. రికవరీ రేటును సరిగ్గా ఎలా లెక్కించాలో మరియు ఎలా ఉపయోగించాలో తెలుసుకోవడం భవిష్యత్తులో క్రెడిట్ లావాదేవీల కోసం రేట్లు మరియు నిబంధనలను నిర్ణయించడానికి వ్యాపారాలకు సహాయపడుతుంది. ఉదాహరణకు, రికవరీ రేటు expected హించిన దానికంటే తక్కువగా ఉంటే, రుణదాతలు రుణంపై వడ్డీ రేట్లను పెంచవచ్చు లేదా అదనపు నష్టాన్ని చక్కగా నిర్వహించడానికి దాని చెల్లింపు చక్రం తగ్గించవచ్చు.

రికవరీ రేటును లెక్కిస్తోంది

రికవరీ రేటును లెక్కించడానికి, మొదట ఏ రకమైన సమూహంపై దృష్టి పెట్టాలి మరియు వారాలు, నెలలు లేదా సంవత్సరాలు వంటి కాల వ్యవధిని సెట్ చేయాలి. లక్ష్య సమూహాన్ని గుర్తించిన తర్వాత, ఇచ్చిన కాల వ్యవధిలో దానికి ఎంత డబ్బు విస్తరించారో జోడించి, ఆ సమూహం తిరిగి చెల్లించిన మొత్తాన్ని జోడించండి. తరువాత, మొత్తం చెల్లింపు మొత్తాన్ని మొత్తం రుణ మొత్తంతో విభజించండి. ఫలితం రికవరీ రేటు. ఉదాహరణకు, ఒక వారంలో మీరు credit 15, 000 క్రెడిట్‌ను పొడిగించారు మరియు payment 2, 000 చెల్లింపులను అందుకున్నారు, కాబట్టి వారానికి $ 2, 000 / $ 15, 000 = 13.33% రికవరీ రేటు.