పాయింట్-అండ్-ఫిగర్ (పి అండ్ ఎఫ్) పటాలు సాంకేతిక నిపుణుల టూల్‌బాక్స్‌లో ఒక శతాబ్దానికి పైగా ఉన్నాయి. 19 వ శతాబ్దం చివరలో చార్లెస్ డౌ చేత వీటిని ఉపయోగించారు, మరియు విక్టర్ డివిలియర్స్ తన 1933 పుస్తకం "ది పాయింట్ & ఫిగర్ మెథడ్ ఆఫ్ యాంటిసిపేటింగ్ స్టాక్ ప్రైస్ మూవ్మెంట్స్" లో ఈ టెక్నిక్ యొక్క మొదటి వివరణాత్మక వివరణను ప్రచురించారు.
పి అండ్ ఎఫ్ చార్టులు ధర మార్పులను మాత్రమే ట్రాక్ చేస్తాయి మరియు సమయాన్ని విస్మరిస్తాయి. ఈ సాంకేతికత యొక్క మద్దతుదారులు ధర మార్పులపై మాత్రమే దృష్టి పెట్టడం రోజువారీ మార్కెట్ శబ్దాన్ని తొలగిస్తుందని నమ్ముతారు. చిన్న కదలికలను విస్మరించడం ద్వారా, ముఖ్యమైన మద్దతు మరియు నిరోధక స్థాయిలను గుర్తించడం సులభం అని వ్యాపారులు నమ్ముతారు. సంభావ్య బ్రేక్‌అవుట్‌లను గుర్తించడంలో ఉపయోగపడే అనేక ప్రసిద్ధ P&F నమూనాలను మేము మీకు పరిచయం చేస్తాము.
సాంప్రదాయ సాధనాన్ని ఉపయోగించడం
పి అండ్ ఎఫ్ చార్టులో సరళమైన వాణిజ్య సంకేతాలు డబుల్ టాప్స్ మరియు డబుల్ బాటమ్స్ (మూర్తి 1). పెరుగుతున్న ధరలను గమనించడానికి ఉపయోగించే X ల కాలమ్ మునుపటి X కాలమ్ పైభాగాన్ని మించినప్పుడు డబుల్-టాప్ కొనుగోలు సిగ్నల్ సంభవిస్తుంది. ఓస్ యొక్క కాలమ్ - తగ్గుతున్న ధరలను చూపించేటప్పుడు - మునుపటి O కాలమ్ క్రింద ఒక పెట్టె పడిపోయినప్పుడు డబుల్-బాటమ్ సేల్ సిగ్నల్ ఇవ్వబడుతుంది.
డబుల్ టాప్ డబుల్ బాటమ్
మూర్తి 1
డబుల్ టాప్ లేదా డబుల్ బాటమ్‌ను గుర్తించడానికి మూడు నిలువు వరుసలు మాత్రమే అవసరం. ఈ సంకేతాలు స్టాక్ ధర ఎక్కువ లేదా తక్కువ కనిష్టానికి చేరుకున్నాయని మరియు బ్రేక్అవుట్ దిశలో మొమెంటం కొనసాగే అవకాశం ఉందని మాత్రమే చూపిస్తుంది. స్వల్పకాలిక ధోరణిని గుర్తించడానికి మరియు ఏకీకృత నమూనా నుండి విచ్ఛిన్నమైన స్టాక్‌లను గుర్తించడానికి ఇవి చాలా ఉపయోగపడతాయి.
పి అండ్ ఎఫ్ చార్టులలో మరొక మంచి లక్షణం ఏమిటంటే స్టాప్-లాస్ పాయింట్లు సులభంగా గుర్తించబడతాయి. ఇక్కడ చర్చించిన సరళమైన నమూనాల విషయంలో, ఒక వ్యాపారి బ్రేక్అవుట్ సంభవించిన ధర కంటే కొంచెం తక్కువ స్టాప్ ఆర్డర్‌ను ఉంచవచ్చు. ఇది తప్పుడు బ్రేక్అవుట్ అయితే, స్టాక్ త్వరగా రద్దీ జోన్‌కు తిరిగి వస్తుంది, డబుల్ టాప్ సూచించిన కొత్త హైకి దిగువన లేదా డబుల్ బాటమ్ సూచించిన కొత్త తక్కువ పైన. ఈ రెండు సందర్భాల్లో, నష్టం కొన్ని పాయింట్లకు మాత్రమే పరిమితం చేయబడింది.
ట్రిపుల్ టాప్ / బాటమ్
మరింత క్లిష్టమైన కొనుగోలు సిగ్నల్ ట్రిపుల్ టాప్, దీనిలో Xs యొక్క కాలమ్ రెండు మునుపటి X నిలువు వరుసల కంటే పెరుగుతుంది. దీని అర్థం ఎద్దులు గతంలో రెండు వేర్వేరు సందర్భాలలో ఒక నిర్దిష్ట ధర స్థాయికి మించి ధరను నెట్టలేకపోయాయి మరియు moment పందుకుంటున్నది బలంగా ఉందని సూచిస్తుంది.
మరోవైపు, ట్రిపుల్-బాటమ్ ఓస్ యొక్క కాలమ్ నుండి ఓస్ యొక్క మునుపటి రెండు నిలువు వరుసల క్రింద పడిపోతుంది (మూర్తి 2 లో చూసినట్లు). ఈ నమూనాలకు కనీసం ఐదు నిలువు వరుసలు అవసరమవుతాయి మరియు పి అండ్ ఎఫ్ నమూనాలలో ఎక్కువ నిలువు వరుసలు పెద్ద ధర లక్ష్యాలను సూచిస్తాయి ఎందుకంటే బ్రేక్‌అవుట్‌లు మరింత నాటకీయంగా ఉంటాయి.
ట్రిపుల్ టాప్ కొనండి ట్రిపుల్ బాటమ్ సెల్
మూర్తి 2
పేర్కొన్న నమూనాలలో ఒకటి కొనుగోలు / అమ్మకం సంకేతాన్ని సూచించిన తరువాత, తదుపరి దశ వ్యూహాత్మక ధర లక్ష్యాన్ని నిర్ణయించడం. లక్ష్యాన్ని ఎన్నుకోవటానికి ఒక సాధారణ పద్ధతి ఏమిటంటే, రద్దీ నమూనాలోని నిలువు వరుసల సంఖ్యను గుణించడం మరియు ఆ సంఖ్యను బాక్స్ పరిమాణంతో గుణించడం (చార్టులో X లేదా O జోడించబడటానికి ముందు ఇచ్చిన కాలానికి సంభవించే కనీస ధర మార్పు). ఉదాహరణకు, దిగువ చార్టులో చూపినట్లుగా, ఒక వ్యాపారి ఆరు స్తంభాల వెడల్పుతో ఉన్నట్లు చూడవచ్చు మరియు ప్రతి పెట్టె 0.50 కదలికను సూచిస్తుంది. ఈ చర్యకు $ 3 లక్ష్యం మూడు నుండి ఒకటి కారకం ద్వారా ప్రమాదాన్ని మించి, ఇది ఆకర్షణీయమైన వాణిజ్యంగా మారుతుంది.
మూర్తి 3: డబుల్ బాటమ్ మరియు ట్రిపుల్ టాప్ సిగ్నల్స్
ఫిగర్ 3 కూడా ట్రేడింగ్ స్ట్రాటజీగా పి అండ్ ఎఫ్ నమూనాల అనువర్తనాన్ని ప్రదర్శిస్తుంది. డబుల్-బాటమ్ సేల్ సిగ్నల్ near 18 దగ్గర ఇవ్వబడింది. వ్యాపారులు పొడవైన స్థానాలను మూసివేయడం, చిన్న అమ్మకం లేదా పుట్ ఎంపికలను కొనుగోలు చేయడం ద్వారా ఆ సిగ్నల్‌పై పని చేయవచ్చు. కనీసం, వ్యాపారులు పి అండ్ ఎఫ్ చార్ట్ అమ్మకపు సిగ్నల్‌లో ఉన్నప్పుడు పొడవైన స్థానాలను మూసివేయడాన్ని పరిగణించాలి. ఈ రకమైన చార్ట్ మార్కెట్ శబ్దాన్ని ఫిల్టర్ చేయడానికి రూపొందించబడింది మరియు ధోరణిలో మార్పులను విశ్వసనీయంగా చూపిస్తుందని భావిస్తున్నారు. ఒక వ్యాపారి అంటే త్వరగా లాభాలను కోరుకునే వ్యక్తి, మరియు ధృవీకరించబడిన అప్‌ట్రెండ్స్‌లో ఉన్న స్టాక్‌లను కలిగి ఉండాలి.
లాభానికి చిన్న అమ్మకం
దూకుడు వ్యాపారులు ఈ అమ్మకపు సిగ్నల్‌పై స్టాక్ను చిన్నగా విక్రయించాలనుకునే అవకాశం ఉంది, అంటే వారు కలిగి లేని స్టాక్ను అమ్మడం. దీన్ని చేయడానికి, వ్యాపారి తప్పనిసరిగా మార్జిన్ ఖాతాను ఉపయోగించాలి మరియు చాలా నష్టాన్ని ఎదుర్కోవాలి. ఒక చిన్న స్థానాన్ని తెరిచినప్పుడు, ధరల క్షీణత నుండి లాభం పొందాలని ఆశించే వ్యాపారులు స్టాక్ను విక్రయించే ముందు అప్పు తీసుకుంటారు. వారు తరువాతి తేదీలో స్టాక్ను తిరిగి చెల్లించాల్సి ఉంటుంది మరియు స్టాక్ సంపాదించే ఏదైనా డివిడెండ్ మరియు వడ్డీకి సమానమైన రుణం తీసుకునే ఖర్చును చెల్లించాల్సిన బాధ్యత ఉంటుంది. ధర ఎక్కువగా ఉంటే, చిన్న అమ్మకందారులు తమ కోల్పోయిన స్థానాలను కవర్ చేయడానికి స్టాక్ను తిరిగి కొనుగోలు చేయాలి. ఒక చిన్న స్థానం యొక్క సంభావ్య నష్టం అపరిమితమైనది, అయితే లాభం పరిమితం ఎందుకంటే స్టాక్ ధర ఎప్పుడూ సున్నా కంటే తక్కువగా ఉండదు.
పుట్ ఆప్షన్ కొనడం
అమ్మకపు సంకేతాల నుండి లాభం పొందటానికి మరింత సాంప్రదాయిక వ్యూహం ఏమిటంటే స్టాక్‌పై పుట్ ఎంపికను కొనడం. ఈ వ్యూహంలో, వ్యాపారులు పరిమిత రిస్క్ యొక్క రక్షణను ఆస్వాదించేటప్పుడు ధరల క్షీణత నుండి లాభం పొందుతారు ఎందుకంటే వారు ఎంపికను కొనుగోలు చేయడానికి ఖర్చు చేసిన మొత్తాన్ని మాత్రమే కోల్పోతారు.
పి & ఎఫ్: ఉపయోగకరమైన సాధనం
మూర్తి 3 లో చూపిన దృష్టాంతంలో ఈ వ్యూహాలలో ఏదైనా విజయవంతమయ్యేది, ఎందుకంటే స్టాక్ డబుల్ బాటమ్ సేల్ సిగ్నల్ నుండి నేరుగా క్రిందికి వెళ్లి, వచ్చే నెలలో 50% కంటే ఎక్కువ పడిపోయింది. మునుపటి ర్యాలీలో చేరిన అత్యధిక ధర నుండి 10% మాత్రమే దీర్ఘకాలిక వ్యాపారి విక్రయించేవాడు. స్వల్ప విక్రేత మరియు ఎంపిక కొనుగోలుదారు స్వల్పకాలిక లాభాలను పొందారు మరియు తీసుకున్నారు, కాని వారు తమ స్థానాలను ఎప్పుడు మూసివేస్తారనేది ప్రశ్న.
ధోరణి మారుతున్నప్పుడు చూపించడానికి పి అండ్ ఎఫ్ చార్ట్ ముఖ్యంగా ఉపయోగపడుతుంది. వేగంగా క్షీణించిన తరువాత, ఈ స్టాక్ ఏకీకృత దశలోకి ప్రవేశించింది, ఇది నాలుగు నెలల కన్నా ఎక్కువ కొనసాగింది. చార్ట్ రద్దీ చూపిస్తుంది, దిశలేని వ్యాపారం ద్వారా గుర్తించబడింది. ఫాలో-త్రూతో మొదటి సిగ్నల్ బుల్లిష్ ట్రిపుల్ టాప్ సిగ్నల్. ఈ సిగ్నల్ మూర్తి 1 లో స్పష్టంగా గుర్తించబడింది మరియు $ 9.50 ధర దగ్గర జరుగుతుంది. ఇది చిన్న వ్యాపారికి లాభాలను తీసుకోవటానికి మరియు స్థానాన్ని మూసివేయడానికి ఒక సంకేతం.
దీర్ఘకాల వ్యాపారి ఈ సిగ్నల్‌పై పనిచేస్తాడు మరియు అతని స్థానాన్ని విలువలో రెట్టింపుగా చూస్తాడు. ఐచ్ఛికాలు వ్యాపారులు ఈ స్టాక్‌పై కాల్‌లను కొనుగోలు చేస్తారు మరియు ఎంపికలలో అంతర్లీనంగా ఉన్న పరపతి నుండి మరింత ఎక్కువ లాభం పొందుతారు.
బాటమ్ లైన్
అనుభవజ్ఞులైన వ్యాపారులు మా ఉదాహరణలోని అన్ని పి అండ్ ఎఫ్ సిగ్నల్స్ పని చేయవని తెలుసు. వాస్తవానికి, సాధారణ P&F నమూనాలు సగం సమయం పనిచేస్తాయని అనుభవం చూపిస్తుంది. పి అండ్ ఎఫ్ విశ్లేషణ యొక్క గొప్ప లక్షణం ఏమిటంటే, వర్తకులు స్టాప్-లాస్ పాయింట్లను గుర్తించడానికి సిగ్నల్‌కు ముందు ఉండే రద్దీ జోన్‌లను సులభంగా ఉపయోగించవచ్చు మరియు సిగ్నల్ విఫలమైనప్పుడు ఈ విధంగా వారి నష్టాలను పరిమితం చేయవచ్చు.
సాధారణ పి అండ్ ఎఫ్ సిగ్నల్స్‌పై మాత్రమే ఆధారపడే వ్యాపారులు వారి ఫలితాలతో నిరాశ చెందవచ్చు. అనుభవజ్ఞులైన వ్యాపారులు ట్రిపుల్ టాప్ బై సిగ్నల్‌ను ఇష్టపడతారు, ఇది తరచుగా మార్కెట్‌ను అధిగమిస్తుంది. ట్రేడింగ్ స్ట్రాటజీలో భాగంగా వ్యాపారులు వాటిని ఉపయోగించడం బహుశా పి అండ్ ఎఫ్ చార్టులకు ఉత్తమమైన ఉపయోగం, ఉదాహరణకు, ఇటీవలి సిగ్నల్ నుండి మొత్తం ధోరణిని అంచనా వేయడం మరియు సాపేక్ష బలం సూచిక వంటి ఓసిలేటర్ వంటి మరొక సూచిక ఆధారంగా ట్రేడ్‌లను అంగీకరించడం లేదా RSI.
