పనిచేసే ఆరు ఆస్తి కేటాయింపు వ్యూహాలు

విషయ సూచిక

• వ్యూహాత్మక ఆస్తి కేటాయింపు
• స్థిరమైన-బరువు కేటాయింపు
• వ్యూహాత్మక ఆస్తి కేటాయింపు
• డైనమిక్ ఆస్తి కేటాయింపు
• బీమా చేసిన ఆస్తి కేటాయింపు
• ఇంటిగ్రేటెడ్ ఆస్తి కేటాయింపు
• బాటమ్ లైన్

మీ పెట్టుబడి పోర్ట్‌ఫోలియోను సృష్టించడం మరియు సమతుల్యం చేయడంలో ఆస్తి కేటాయింపు చాలా ముఖ్యమైన భాగం. అన్నింటికంటే, ఇది మీ మొత్తం రాబడికి దారితీసే ప్రధాన కారకాల్లో ఒకటి-వ్యక్తిగత స్టాక్‌లను ఎంచుకోవడం కంటే ఎక్కువ. మీ పోర్ట్‌ఫోలియోలో స్టాక్స్, బాండ్స్, నగదు మరియు రియల్ ఎస్టేట్ యొక్క తగిన ఆస్తి మిశ్రమాన్ని ఏర్పాటు చేయడం డైనమిక్ ప్రక్రియ. అందుకని, ఆస్తి మిశ్రమం ఏ సమయంలోనైనా మీ లక్ష్యాలను ప్రతిబింబిస్తుంది.

క్రింద, వారి ప్రాథమిక నిర్వహణ విధానాలను పరిశీలించి, ఆస్తి కేటాయింపులను స్థాపించడానికి మేము అనేక విభిన్న వ్యూహాలను వివరించాము.

కీ టేకావేస్

• ఒక పోర్ట్‌ఫోలియోను సృష్టించడానికి మరియు సమతుల్యం చేయడానికి ఆస్తి కేటాయింపు చాలా ముఖ్యం. అన్ని వ్యూహాలు మీ లక్ష్యాలను ప్రతిబింబించే ఆస్తి మిశ్రమాన్ని ఉపయోగించాలి మరియు మీ రిస్క్ టాలరెన్స్ మరియు పెట్టుబడి సమయం యొక్క పొడవును లెక్కించాలి. వ్యూహాత్మక ఆస్తి కేటాయింపు వ్యూహం లక్ష్యాలను నిర్దేశిస్తుంది మరియు ప్రతిసారీ మరియు తిరిగి సమతుల్యం అవసరం. అప్పుడు. భీమా చేసిన ఆస్తి కేటాయింపు రిస్క్-విముఖత కలిగిన మరియు క్రియాశీల పోర్ట్‌ఫోలియో నిర్వహణను కోరుకునే పెట్టుబడిదారులకు ఉపయోగపడుతుంది.

వ్యూహాత్మక ఆస్తి కేటాయింపు

ఈ పద్ధతి బేస్ పాలసీ మిశ్రమాన్ని ఏర్పాటు చేస్తుంది మరియు కట్టుబడి ఉంటుంది-ప్రతి ఆస్తి తరగతికి ఆశించిన రాబడి రేటు ఆధారంగా ఆస్తుల దామాషా కలయిక. మీరు మీ రిస్క్ టాలరెన్స్ మరియు ఇన్వెస్ట్మెంట్ టైమ్ ఫ్రేమ్ను కూడా పరిగణనలోకి తీసుకోవాలి. మీరు మీ లక్ష్యాలను సెట్ చేసి, ఆపై మీ పోర్ట్‌ఫోలియోను ప్రతిసారీ తిరిగి సమతుల్యం చేసుకోవచ్చు.

వ్యూహాత్మక ఆస్తి కేటాయింపు వ్యూహం కొనుగోలు-మరియు-పట్టు వ్యూహానికి సమానంగా ఉండవచ్చు మరియు ప్రమాదాన్ని తగ్గించడానికి మరియు రాబడిని మెరుగుపరచడానికి వైవిధ్యీకరణను కూడా ఎక్కువగా సూచిస్తుంది.

ఉదాహరణకు, స్టాక్స్ చారిత్రాత్మకంగా సంవత్సరానికి 10% మరియు బాండ్లు సంవత్సరానికి 5% తిరిగి ఇస్తే, 50% స్టాక్స్ మరియు 50% బాండ్ల మిశ్రమం సంవత్సరానికి 7.5% తిరిగి వస్తుందని భావిస్తున్నారు.

మీరు పెట్టుబడి పెట్టడానికి ముందు, మీరు స్టాక్స్‌లో డబ్బు సంపాదించగలిగితే మొదట చదవాలి.

స్థిరమైన-బరువు ఆస్తుల కేటాయింపు

వ్యూహాత్మక ఆస్తి కేటాయింపు సాధారణంగా కొనుగోలు-మరియు-పట్టు వ్యూహాన్ని సూచిస్తుంది, ఆస్తుల విలువలలో మార్పు మొదట్లో స్థాపించబడిన పాలసీ మిశ్రమం నుండి ప్రవాహానికి కారణమవుతుంది. ఈ కారణంగా, మీరు ఆస్తి కేటాయింపుకు స్థిరమైన-వెయిటింగ్ విధానాన్ని అనుసరించడానికి ఇష్టపడవచ్చు. ఈ విధానంతో, మీరు మీ పోర్ట్‌ఫోలియోను నిరంతరం తిరిగి సమతుల్యం చేస్తారు. ఉదాహరణకు, ఒక ఆస్తి విలువ క్షీణించినట్లయితే, మీరు ఆ ఆస్తిలో ఎక్కువ కొనుగోలు చేస్తారు. మరియు ఆ ఆస్తి విలువ పెరిగితే, మీరు దానిని అమ్ముతారు.

వ్యూహాత్మక లేదా స్థిరమైన-వెయిటింగ్ ఆస్తి కేటాయింపు కింద టైమింగ్ పోర్ట్‌ఫోలియో రీబ్యాలెన్సింగ్ కోసం కఠినమైన మరియు వేగవంతమైన నియమాలు లేవు. కానీ ఒక సాధారణ నియమం ఏమిటంటే, ఏదైనా ఆస్తి తరగతి దాని అసలు విలువ నుండి 5% కన్నా ఎక్కువ కదిలినప్పుడు పోర్ట్‌ఫోలియోను దాని అసలు మిశ్రమానికి తిరిగి సమతుల్యం చేయాలి.

పని చేసే 6 ఆస్తి కేటాయింపు వ్యూహాలు

వ్యూహాత్మక ఆస్తి కేటాయింపు

దీర్ఘకాలంలో, వ్యూహాత్మక ఆస్తి కేటాయింపు వ్యూహం చాలా కఠినంగా అనిపించవచ్చు. అందువల్ల, అసాధారణమైన లేదా అసాధారణమైన పెట్టుబడి అవకాశాలను ఉపయోగించుకోవటానికి అప్పుడప్పుడు మిశ్రమం నుండి స్వల్పకాలిక, వ్యూహాత్మక వ్యత్యాసాలలో పాల్గొనడం మీకు అవసరం. ఈ వశ్యత పోర్ట్‌ఫోలియోకు మార్కెట్-టైమింగ్ భాగాన్ని జోడిస్తుంది, ఇతరులకన్నా ఒక ఆస్తి తరగతికి అనుకూలమైన ఆర్థిక పరిస్థితుల్లో పాల్గొనడానికి మిమ్మల్ని అనుమతిస్తుంది.

వ్యూహాత్మక ఆస్తి కేటాయింపును మధ్యస్తంగా చురుకైన వ్యూహంగా వర్ణించవచ్చు, ఎందుకంటే మొత్తం వ్యూహాత్మక ఆస్తి మిశ్రమం కావలసిన స్వల్పకాలిక లాభాలను సాధించినప్పుడు తిరిగి వస్తుంది. ఈ వ్యూహం కొంత క్రమశిక్షణను కోరుతుంది, ఎందుకంటే స్వల్పకాలిక అవకాశాలు వారి కోర్సును అమలు చేసినప్పుడు మీరు మొదట గుర్తించగలగాలి మరియు తరువాత పోర్ట్‌ఫోలియోను దీర్ఘకాలిక ఆస్తి స్థానానికి తిరిగి సమతుల్యం చేయాలి.

మీ పోర్ట్‌ఫోలియోలోని ఆస్తి మిశ్రమం ఏ సమయంలోనైనా మీ లక్ష్యాలను ప్రతిబింబిస్తుంది.

డైనమిక్ ఆస్తి కేటాయింపు

మరొక క్రియాశీల ఆస్తి కేటాయింపు వ్యూహం డైనమిక్ ఆస్తి కేటాయింపు. ఈ వ్యూహంతో, మార్కెట్లు పెరగడం మరియు పడిపోవడం మరియు ఆర్థిక వ్యవస్థ బలపడటం మరియు బలహీనపడటం వంటి ఆస్తుల మిశ్రమాన్ని మీరు నిరంతరం సర్దుబాటు చేస్తారు. ఈ వ్యూహంతో, మీరు క్షీణించే ఆస్తులను విక్రయిస్తారు మరియు పెరుగుతున్న ఆస్తులను కొనుగోలు చేస్తారు.

డైనమిక్ ఆస్తి కేటాయింపు ఆస్తుల లక్ష్య మిశ్రమానికి బదులుగా పోర్ట్‌ఫోలియో మేనేజర్ తీర్పుపై ఆధారపడుతుంది.

ఇది డైనమిక్ ఆస్తి కేటాయింపును స్థిరమైన-వెయిటింగ్ వ్యూహానికి ధ్రువ విరుద్ధంగా చేస్తుంది. ఉదాహరణకు, స్టాక్ మార్కెట్ బలహీనతను చూపిస్తే, మీరు మరింత తగ్గుతుందని in హించి స్టాక్లను విక్రయిస్తారు మరియు మార్కెట్ బలంగా ఉంటే, మీరు నిరంతర మార్కెట్ లాభాలను in హించి స్టాక్లను కొనుగోలు చేస్తారు.

బీమా చేసిన ఆస్తి కేటాయింపు

బీమా చేయబడిన ఆస్తి కేటాయింపు వ్యూహంతో, మీరు పోర్ట్‌ఫోలియోను వదలడానికి అనుమతించని బేస్ పోర్ట్‌ఫోలియో విలువను ఏర్పాటు చేస్తారు. పోర్ట్‌ఫోలియో దాని స్థావరం కంటే ఎక్కువ రాబడిని సాధించినంతవరకు, మీరు పోర్ట్‌ఫోలియో విలువను పెంచే లక్ష్యంతో ఏ సెక్యూరిటీలను కొనాలి, పట్టుకోవాలి మరియు విక్రయించాలో నిర్ణయించడానికి విశ్లేషణాత్మక పరిశోధన, భవిష్య సూచనలు, తీర్పు మరియు అనుభవంపై ఆధారపడి క్రియాశీల నిర్వహణను నిర్వహిస్తారు. సాధ్యం.

పోర్ట్‌ఫోలియో ఎప్పుడైనా మూల విలువకు పడిపోతే, మీరు ట్రెజరీలు (ముఖ్యంగా టి-బిల్లులు) వంటి ప్రమాద రహిత ఆస్తులలో పెట్టుబడి పెడతారు కాబట్టి మూల విలువ స్థిరంగా ఉంటుంది. ఈ సమయంలో, మీరు ఆస్తులను తిరిగి కేటాయించడానికి మీ సలహాదారుని సంప్రదిస్తారు, బహుశా మీ పెట్టుబడి వ్యూహాన్ని కూడా పూర్తిగా మార్చవచ్చు.

ఒక నిర్దిష్ట స్థాయి క్రియాశీల పోర్ట్‌ఫోలియో నిర్వహణను కోరుకునే రిస్క్-విముఖత కలిగిన పెట్టుబడిదారులకు బీమా చేసిన ఆస్తి కేటాయింపు అనుకూలంగా ఉంటుంది, అయితే పోర్ట్‌ఫోలియో క్షీణించటానికి అనుమతించని దాని క్రింద హామీ ఇవ్వబడిన అంతస్తును ఏర్పాటు చేసే భద్రతను అభినందిస్తున్నాము. ఉదాహరణకు, పదవీ విరమణ సమయంలో కనీస జీవన ప్రమాణాలను నెలకొల్పాలని కోరుకునే పెట్టుబడిదారుడు అతని లేదా ఆమె నిర్వహణ లక్ష్యాలకు అనువైన బీమా ఆస్తి కేటాయింపు వ్యూహాన్ని కనుగొనవచ్చు.

ఇంటిగ్రేటెడ్ ఆస్తి కేటాయింపు

ఇంటిగ్రేటెడ్ ఆస్తి కేటాయింపుతో, మీరు మీ ఆర్థిక అంచనాలను మరియు ఆస్తి మిశ్రమాన్ని స్థాపించడంలో మీ ప్రమాదాన్ని రెండింటినీ పరిశీలిస్తారు. పైన పేర్కొన్న అన్ని వ్యూహాలు భవిష్యత్ మార్కెట్ రాబడి యొక్క అంచనాలకు కారణమవుతుండగా, అవన్నీ పెట్టుబడిదారుల రిస్క్ టాలరెన్స్‌కు కారణం కాదు. ఇంటిగ్రేటెడ్ ఆస్తి కేటాయింపు అమలులోకి వస్తుంది.

ఈ వ్యూహంలో మునుపటి అన్ని అంశాలు ఉన్నాయి, అంచనాలకు మాత్రమే కాకుండా, మూలధన మార్కెట్లలో వాస్తవ మార్పులు మరియు మీ రిస్క్ టాలరెన్స్ కూడా ఉన్నాయి. ఇంటిగ్రేటెడ్ ఆస్తి కేటాయింపు విస్తృత ఆస్తి కేటాయింపు వ్యూహం. పెట్టుబడిదారుడు ఒకదానితో ఒకటి పోటీపడే రెండు వ్యూహాలను అమలు చేయటానికి ఇష్టపడనందున ఇది డైనమిక్ మరియు స్థిరమైన-వెయిటింగ్ కేటాయింపులను కలిగి ఉండదు.

బాటమ్ లైన్

ఆస్తి కేటాయింపు వివిధ స్థాయిలకు చురుకుగా ఉంటుంది లేదా ప్రకృతిలో ఖచ్చితంగా నిష్క్రియాత్మకంగా ఉంటుంది. పెట్టుబడిదారుడు ఖచ్చితమైన ఆస్తి కేటాయింపు వ్యూహాన్ని ఎంచుకుంటారా లేదా విభిన్న వ్యూహాల కలయిక ఆ పెట్టుబడిదారుడి లక్ష్యాలు, వయస్సు, మార్కెట్ అంచనాలు మరియు రిస్క్ టాలరెన్స్ మీద ఆధారపడి ఉంటుంది.

గుర్తుంచుకోండి, అయితే, ఇవి పెట్టుబడిదారులు తమ ప్రధాన వ్యూహాలలో భాగంగా ఆస్తి కేటాయింపును ఎలా ఉపయోగించవచ్చనే దానిపై సాధారణ మార్గదర్శకాలు మాత్రమే. మార్కెట్ కదలికలకు ప్రతిస్పందించే కేటాయింపు విధానాలకు ఈ కదలికల సమయానికి ప్రత్యేకమైన సాధనాలను ఉపయోగించడంలో చాలా నైపుణ్యం మరియు ప్రతిభ అవసరమని తెలుసుకోండి. మార్కెట్ సరిగ్గా సమయం అసాధ్యం ప్రక్కన ఉంది, కాబట్టి మీ వ్యూహం se హించలేని లోపాలకు చాలా హాని కలిగించదని నిర్ధారించుకోండి.