మీ మ్యూచువల్ ఫండ్ మీరు than హించిన దానికంటే తక్కువ రాబడిని ఇస్తుంటే, మీరు మీ ఫండ్ యూనిట్లలో నగదు సంపాదించడానికి మరియు మీ డబ్బును వేరే చోట పెట్టుబడి పెట్టడానికి ప్రలోభాలకు గురి కావచ్చు. ఇతర నిధుల రాబడి రేటు మనోహరంగా అనిపించవచ్చు, కానీ జాగ్రత్తగా ఉండండి; మీ మ్యూచువల్ ఫండ్ వాటాల విముక్తికి రెండింటికీ ఉన్నాయి. మీ ఫండ్ యూనిట్ల లిక్విడేషన్ చాలా సరైనది మరియు అది ప్రతికూల పరిణామాలను కలిగి ఉన్న పరిస్థితులను పరిశీలిద్దాం.
మ్యూచువల్ ఫండ్స్ స్టాక్స్ కాదు
మీరు అర్థం చేసుకోవలసిన మొదటి విషయం ఏమిటంటే, మ్యూచువల్ ఫండ్స్ స్టాక్స్‌కు పర్యాయపదాలు కావు. కాబట్టి, స్టాక్ మార్కెట్లో క్షీణత అంటే ఫండ్‌ను విక్రయించే సమయం అని అర్ధం కాదు. స్టాక్స్ అనేది మార్కెట్ భరించే దానితో సంబంధం ఉన్న రాబడి రేటుతో ఒకే సంస్థలు. స్టాక్స్ "తక్కువ కొనండి, అధికంగా అమ్మండి" అనే హేతుబద్ధతతో నడుపబడుతున్నాయి, ఇది పడిపోతున్న స్టాక్ మార్కెట్లో, చాలా మంది పెట్టుబడిదారులు భయపడతారు మరియు వారి స్టాక్-ఆధారిత ఆస్తులన్నింటినీ త్వరగా డంప్ చేస్తారు.
మ్యూచువల్ ఫండ్స్ ఏకవచన సంస్థలు కాదు; అవి ఫండ్ యొక్క వ్యూహానికి అనుగుణంగా పోర్ట్‌ఫోలియో లేదా ఫండ్ మేనేజర్ చేత ఎన్నుకోబడిన స్టాక్స్ మరియు బాండ్ల వంటి ఆర్థిక సాధనాల దస్త్రాలు. ఈ ఆస్తుల పోర్ట్‌ఫోలియో యొక్క ప్రయోజనం వైవిధ్యీకరణ. అనేక రకాల మ్యూచువల్ ఫండ్‌లు ఉన్నాయి మరియు వాటి వైవిధ్యీకరణ స్థాయిలు మారుతూ ఉంటాయి. సెక్టార్ ఫండ్స్, ఉదాహరణకు, తక్కువ వైవిధ్యతను కలిగి ఉంటాయి, అయితే బ్యాలెన్స్డ్ ఫండ్స్ ఎక్కువగా ఉంటాయి. అయితే, అన్ని మ్యూచువల్ ఫండ్లలో, ఒకటి లేదా కొన్ని స్టాక్ల క్షీణత పోర్ట్‌ఫోలియోలోని ఇతర ఆస్తుల ద్వారా స్థిరంగా లేదా విలువను పెంచుతూ ఉంటుంది.
మ్యూచువల్ ఫండ్స్ ఒకే ఎంటిటీల కంటే విభిన్నమైన పోర్ట్‌ఫోలియోలు కాబట్టి, మీ ఫండ్‌ను విక్రయించడానికి మార్కెట్ టైమింగ్‌పై మాత్రమే ఆధారపడటం పనికిరాని వ్యూహం కావచ్చు ఎందుకంటే ఫండ్ యొక్క పోర్ట్‌ఫోలియో వివిధ రకాల మార్కెట్లను సూచిస్తుంది. అలాగే, మ్యూచువల్ ఫండ్స్ దీర్ఘకాలిక రాబడి వైపు దృష్టి సారించినందున, మొదటి సంవత్సరంలో ated హించిన దానికంటే తక్కువ రాబడి రేటు అమ్మకానికి సంకేతం కాదు.
మ్యూచువల్ ఫండ్ యొక్క పోర్ట్‌ఫోలియో వివిధ రకాల మార్కెట్లను సూచిస్తున్నందున మీ ఫండ్‌ను విక్రయించడానికి మార్కెట్ టైమింగ్‌పై మాత్రమే ఆధారపడటం పనికిరాని వ్యూహం కావచ్చు.
మీ ఫండ్ అమ్మినప్పుడు
మీరు మీ మ్యూచువల్ ఫండ్ యూనిట్లను క్యాష్ చేస్తున్నప్పుడు, మీ రాబడిని ప్రభావితం చేసే కొన్ని అంశాలు ఉన్నాయి:
బ్యాక్ ఎండ్ లోడ్లు
మీరు బ్యాక్ ఎండ్ లోడ్ వసూలు చేసే ఫండ్‌ను కలిగి ఉన్న పెట్టుబడిదారులైతే, మీ యూనిట్లను రీడీమ్ చేసేటప్పుడు మీరు అందుకున్న మొత్తం ప్రభావితమవుతుంది. ఫ్రంట్-ఎండ్ లోడ్లు, మరోవైపు, మీరు మొదట మీ డబ్బును ఫండ్‌లోకి పెట్టుబడి పెట్టినప్పుడు వసూలు చేసే అమ్మకపు రుసుము. కాబట్టి, మీకు ఫ్రంట్-ఎండ్ సేల్స్ ఛార్జ్ 2% ఉంటే, మీ ప్రారంభ పెట్టుబడి 2% తగ్గుతుంది. మీ ఫండ్ బ్యాక్ ఎండ్ లోడ్ కలిగి ఉంటే, ఛార్జీలు మీ మొత్తం విముక్తి విలువ నుండి తీసివేయబడతాయి. చాలా ఫండ్ల కోసం, మీరు మీ యూనిట్లను తరువాత కాకుండా లిక్విడేట్ చేసినప్పుడు బ్యాక్ ఎండ్ లోడ్లు ఎక్కువగా ఉంటాయి, కాబట్టి ఇప్పుడు మీ యూనిట్లను లిక్విడేట్ చేయడం సరైనదా అని మీరు నిర్ణయించుకోవాలి.
కీ టేకావేస్
- మ్యూచువల్ ఫండ్ షేర్లను రీడీమ్ చేసేటప్పుడు, పెట్టుబడిదారులు అలా చేయడం వల్ల కలిగే లాభాలు మరియు నష్టాలను గుర్తుంచుకోవాలి. పెట్టుబడిదారులు తమ మ్యూచువల్ ఫండ్ యూనిట్లలో నగదు పొందే అవకాశాన్ని ఆలోచించినప్పుడు టాక్స్ పరిణామాలు మరియు బ్యాక్ ఎండ్ లోడ్లు చాలా పరిగణనలోకి తీసుకోవాలి. కొన్ని సమయాలు మరింత సరైనవి ఇతరులకన్నా, మ్యూచువల్ ఫండ్ నుండి డబ్బు సంపాదించడం కోసం. జాబితాలో అగ్రస్థానంలో ఉన్నవి ఈ క్రింది దృశ్యాలు:
- ఫండ్ మేనేజర్ (ల) యొక్క మార్పు జరిగినప్పుడు, ఫండ్ యొక్క పెట్టుబడి వ్యూహంలో మార్పు ఉన్నప్పుడు, ఫండ్ స్థిరంగా పని చేయనప్పుడు, ఫండ్ పెట్టుబడిదారుల లక్ష్యాలను చేరుకోవడానికి చాలా పెద్దదిగా ఉన్నప్పుడు
పన్ను పరిణామాలు
మీ మ్యూచువల్ ఫండ్ గతంలో గణనీయమైన మూలధన లాభాలను గ్రహించినట్లయితే, ఫండ్ పన్ను పరిధిలోకి వచ్చే ఖాతాలో ఉంటే మీరు మూలధన లాభాల పన్నుకు లోబడి ఉండవచ్చు. మొత్తం ఖర్చు కంటే ఎక్కువ విలువ కలిగిన ఫండ్ యొక్క యూనిట్లను మీరు రీడీమ్ చేసినప్పుడు, మీకు పన్ను పరిధిలోకి వచ్చే లాభం ఉంటుంది. "ప్రచురణ 564: మ్యూచువల్ ఫండ్ పంపిణీలు" లో మూలధన లాభాలు మరియు వాటి లెక్కలపై ఐఆర్ఎస్ మరింత వివరమైన సమాచారాన్ని కలిగి ఉంది.
చాలా ఫండ్ల కోసం, మీరు మీ యూనిట్లను తరువాత కాకుండా లిక్విడేట్ చేసినప్పుడు బ్యాక్ ఎండ్ లోడ్లు ఎక్కువగా ఉంటాయి, కాబట్టి ఇప్పుడు మీ యూనిట్లను లిక్విడేట్ చేయడం సరైనదా అని మీరు నిర్ణయించుకోవాలి.
మీ ఫండ్ మారినప్పుడు
మీ ఫండ్ దీర్ఘకాలిక రాబడిని ఇవ్వడానికి సన్నద్ధమైనప్పటికీ, మీరు మందపాటి మరియు సన్నని ద్వారా ఫండ్‌ను పట్టుకోవలసి ఉంటుందని దీని అర్థం కాదు. మ్యూచువల్ ఫండ్ యొక్క ఉద్దేశ్యం కాలక్రమేణా మీ పెట్టుబడిని పెంచడం, ఒక నిర్దిష్ట రంగానికి లేదా ఆస్తుల సమూహానికి లేదా ఒక నిర్దిష్ట ఫండ్ మేనేజర్‌కు మీ విధేయతను ప్రదర్శించకూడదు. పారాఫ్రేజ్ కెన్నీ రోజర్స్ కు, విజయవంతమైన మ్యూచువల్ ఫండ్ పెట్టుబడికి కీ "ఎప్పుడు వాటిని పట్టుకోవాలో తెలుసుకోవడం మరియు ఎప్పుడు వాటిని మడవాలో తెలుసుకోవడం".
ఈ క్రింది నాలుగు పరిస్థితులు మీరు మడవవలసిన సూచనలు కావు, కానీ అవి ఎర్ర జెండాను పెంచే పరిస్థితులు:
ఫండ్ మేనేజర్‌లో మార్పు
మీరు మీ డబ్బును ఫండ్‌లో ఉంచినప్పుడు, మీరు ఫండ్ మేనేజర్ యొక్క నైపుణ్యం మరియు జ్ఞానం మీద కొంత నమ్మకాన్ని పెడుతున్నారు, ఇది మీ పెట్టుబడి లక్ష్యాలకు సరిపోయే పెట్టుబడిపై అత్యుత్తమ రాబడికి దారితీస్తుందని మీరు ఆశిస్తున్నారు. మీ త్రైమాసిక లేదా వార్షిక నివేదిక మీ ఫండ్‌కు కొత్త మేనేజర్ ఉందని సూచిస్తే, శ్రద్ధ వహించండి. ఫండ్ ఒక నిర్దిష్ట సూచిక లేదా బెంచ్‌మార్క్‌ను అనుకరిస్తే, ఈ నిధులు తక్కువ చురుకుగా నిర్వహించబడుతున్నందున ఇది తక్కువ ఆందోళన కలిగిస్తుంది. ఇతర నిధుల కోసం, ప్రాస్పెక్టస్ మేనేజర్ మార్పుకు కారణాన్ని సూచించాలి. ఫండ్ యొక్క లక్ష్యం అదే విధంగా ఉంటుందని ప్రాస్పెక్టస్ పేర్కొన్నట్లయితే, వచ్చే ఏడాదిలో ఫండ్ రాబడిని చూడటం మంచిది. మరింత మనశ్శాంతి కోసం, మీరు కొత్త మేనేజర్ యొక్క మునుపటి అనుభవం మరియు పనితీరును కూడా పరిశోధించవచ్చు.
వ్యూహంలో మార్పు
మీ ఫండ్‌లో పెట్టుబడులు పెట్టడానికి ముందు మీరు దానిపై పరిశోధన చేస్తే, మీరు మీ ఆర్థిక లక్ష్యాలను ఖచ్చితంగా ప్రతిబింబించే ఫండ్‌లో పెట్టుబడి పెట్టారు. మీ ఫండ్ మేనేజర్ అకస్మాత్తుగా మ్యూచువల్ ఫండ్ యొక్క అసలు లక్ష్యాలను ప్రతిబింబించని ఆర్థిక సాధనాలలో పెట్టుబడులు పెట్టడం ప్రారంభిస్తే, మీరు కలిగి ఉన్న ఫండ్‌ను తిరిగి అంచనా వేయవచ్చు. ఉదాహరణకు, మీ స్మాల్ క్యాప్ ఫండ్ కొన్ని మీడియం లేదా పెద్ద క్యాప్ స్టాక్స్‌లో పెట్టుబడులు పెట్టడం ప్రారంభిస్తే, ఫండ్ యొక్క రిస్క్ మరియు దిశ మారవచ్చు. అసలు ప్రాస్పెక్టస్‌కు ఏవైనా మార్పులు ఉంటే వాటాదారులకు తెలియజేయడానికి నిధులు సాధారణంగా అవసరమని గమనించండి.
అదనంగా, ఎక్కువ మంది కస్టమర్లను ఆకర్షించడానికి కొన్ని ఫండ్స్ వారి పేర్లను మార్చవచ్చు మరియు మ్యూచువల్ ఫండ్ దాని పేరును మార్చినప్పుడు, కొన్నిసార్లు దాని వ్యూహాలు కూడా మారుతాయి. గుర్తుంచుకోండి, మీరు ఫండ్ యొక్క దిశతో సౌకర్యంగా ఉండాలి, కాబట్టి మార్పులు మిమ్మల్ని బాధపెడితే, దాన్ని వదిలించుకోండి.
స్థిరమైన పనితీరు
"అండర్ పెర్ఫార్మెన్స్" యొక్క నిర్వచనం పెట్టుబడిదారుడి నుండి పెట్టుబడిదారుడికి భిన్నంగా ఉంటుంది కాబట్టి ఇది గమ్మత్తైనది. మ్యూచువల్ ఫండ్ రిటర్న్స్ ఒక సంవత్సరం కన్నా తక్కువ వ్యవధిలో ఉంటే, మ్యూచువల్ ఫండ్ కొన్ని స్వల్పకాలిక హెచ్చుతగ్గులను ఎదుర్కొంటున్నందున, పోర్ట్‌ఫోలియోలో మీ హోల్డింగ్‌లను లిక్విడేట్ చేయడం ఉత్తమ ఆలోచన కాదు. అయితే, గత రెండు లేదా అంతకంటే ఎక్కువ సంవత్సరాల్లో మీరు పేలవమైన పనితీరును గమనించినట్లయితే, మీ నష్టాలను తగ్గించుకుని ముందుకు సాగడానికి ఇది సమయం కావచ్చు. మీ నిర్ణయానికి సహాయపడటానికి, ఫండ్ యొక్క పనితీరును తగిన బెంచ్ మార్కుతో లేదా ఇలాంటి ఫండ్లతో పోల్చండి. అనూహ్యంగా పేలవమైన తులనాత్మక పనితీరు ఫండ్‌ను విక్రయించడానికి సంకేతంగా ఉండాలి.
ఫండ్ చాలా పెద్దదిగా మారింది
అనేక సందర్భాల్లో, ఫండ్ యొక్క శీఘ్ర వృద్ధి పనితీరును అడ్డుకుంటుంది. పెద్ద ఫండ్, పోర్ట్‌ఫోలియో ఆస్తులను సమర్థవంతంగా తరలించడం కష్టం. ఫండ్ పరిమాణం సాధారణంగా ఫోకస్డ్ ఫండ్స్ లేదా స్మాల్ క్యాప్ ఫండ్ల కోసం ఎక్కువ సమస్యగా మారుతుందని గమనించండి, ఇవి తక్కువ సంఖ్యలో షేర్లతో వ్యవహరిస్తాయి లేదా తక్కువ వాల్యూమ్ మరియు లిక్విడిటీ ఉన్న స్టాక్లో పెట్టుబడి పెడతాయి.
మీ వ్యక్తిగత పెట్టుబడి పోర్ట్‌ఫోలియో మారినప్పుడు
మ్యూచువల్ ఫండ్‌లో మార్పులతో పాటు, మీ వ్యక్తిగత పోర్ట్‌ఫోలియోలోని ఇతర మార్పులు మీ మ్యూచువల్ ఫండ్ యూనిట్లను రీడీమ్ చేసి, మీ డబ్బును మరింత సరిఅయిన పోర్ట్‌ఫోలియోలోకి బదిలీ చేయవలసి ఉంటుంది. మీ మ్యూచువల్ ఫండ్ యూనిట్లను లిక్విడేట్ చేయమని మిమ్మల్ని ప్రాంప్ట్ చేసే రెండు కారణాలు ఇక్కడ ఉన్నాయి:
పోర్ట్‌ఫోలియో రీబ్యాలెన్సింగ్
మీరు కట్టుబడి ఉండాలనుకునే సెట్ ఆస్తి కేటాయింపు నమూనా ఉంటే, మీ పోర్ట్‌ఫోలియోను దాని అసలు స్థితికి తిరిగి ఇవ్వడానికి మీరు సంవత్సరం చివరిలో మీ హోల్డింగ్‌లను తిరిగి సమతుల్యం చేసుకోవాలి. ఈ సందర్భాలలో, మీ పోర్ట్‌ఫోలియోను దాని అసలు సమతుల్యతకు తీసుకురావడానికి మీరు మీ పోర్ట్‌ఫోలియోలో ఎక్కువ ఫండ్‌ను అమ్మాలి లేదా కొనవలసి ఉంటుంది. మీ పెట్టుబడి లక్ష్యాలు మారితే మీరు తిరిగి సమతుల్యం చేయడం గురించి కూడా ఆలోచించాలి. ఉదాహరణకు, మీరు మీ వృద్ధి వ్యూహాన్ని స్థిరమైన ఆదాయాన్ని అందించేదిగా మార్చాలని నిర్ణయించుకుంటే, వృద్ధి నిధులలో మీ ప్రస్తుత హోల్డింగ్స్ ఇకపై తగినవి కావు.
పన్నులు
మీ ఫండ్ గణనీయమైన మూలధన నష్టాలను ఎదుర్కొన్నట్లయితే మరియు మీ ఇతర పెట్టుబడుల యొక్క గ్రహించిన మూలధన లాభాలను పూడ్చడానికి మీకు పన్ను విరామం అవసరమైతే, మీ మూలధన లాభాలకు మూలధన నష్టాన్ని వర్తింపజేయడానికి మీరు మీ మ్యూచువల్ ఫండ్ యూనిట్లను రీడీమ్ చేయాలనుకోవచ్చు.
బాటమ్ లైన్
మ్యూచువల్ ఫండ్ అమ్మడం మీరు హఠాత్తుగా చేసే పని కాదు. నిర్ణయాన్ని గొప్పగా ఆలోచించడం ముఖ్యం. మీరు మొదట మీ మ్యూచువల్ ఫండ్‌లో పెట్టుబడి పెట్టారని గుర్తుంచుకోండి ఎందుకంటే మీకు నమ్మకం ఉంది, కాబట్టి దాన్ని వదిలేయడానికి మీ కారణాలపై మీరు స్పష్టంగా ఉన్నారని నిర్ధారించుకోండి. అయినప్పటికీ, మీరు మీ ఫండ్ పనితీరు యొక్క అన్ని లాభాలు మరియు నష్టాలను జాగ్రత్తగా పరిశీలిస్తే మరియు మీరు దానిని విక్రయించాలని మీరు అనుకుంటే, దీన్ని చేయండి మరియు వెనక్కి తిరిగి చూడకండి.
