నిలుపుకున్న ఆదాయాలపై రాబడి ఏమిటి (RORE)?
డివిడెండ్ చెల్లింపుల తరువాత, సంస్థ యొక్క లాభాలు ఎంత తిరిగి పెట్టుబడి పెట్టబడుతున్నాయో మరియు దాని వృద్ధి సామర్థ్యానికి సూచికగా చూపించే లెక్కను నిలుపుకున్న ఆదాయాలపై రాబడి (RORE).
నిలుపుకున్న ఆదాయాలపై రాబడిని అర్థం చేసుకోవడం (RORE)
నిలుపుకున్న ఆదాయాలపై రాబడి-భవిష్యత్ వృద్ధి కోసం నిలుపుకున్న డబ్బు-కంపెనీ సామర్థ్యం మరియు వృద్ధి సామర్థ్యం గురించి చాలా తెలుపుతుంది. అధిక RORE అది వ్యాపారంలో తిరిగి పెట్టుబడి పెట్టాలని సూచిస్తుంది. వ్యాపారాన్ని పెంచుకోవడం ద్వారా తగిన రాబడిని ఎలా సంపాదించాలో పని చేయలేకపోతే డివిడెండ్ చెల్లించడం ద్వారా వాటాదారులకు లాభాలను పంపిణీ చేయాలని తక్కువ RORE సూచిస్తుంది.
ఒక సంస్థ తన పరిశ్రమ జీవిత చక్రం ద్వారా అభివృద్ధి చెందుతున్నప్పుడు, RORE పడిపోతుంది. ఈ కోణంలో, RORE నిలుపుదల నిష్పత్తికి సంబంధించినది, దీనిని "ప్లోబ్యాక్ నిష్పత్తి" అని కూడా పిలుస్తారు, ఇది ఆదాయాల శాతాన్ని ఎంతవరకు ఉంచుతుందో కొలుస్తుంది. ఒకే పరిశ్రమ లేదా రంగంలోని సంస్థలను పోల్చినప్పుడు రెండు చర్యలు చాలా ఉపయోగకరంగా ఉంటాయి.
డివిడెండ్లను పెంచే సంస్థ యొక్క సామర్థ్యం ఆదాయంలో ఏ భాగాన్ని తిరిగి సంస్థలోకి తీసుకుంటుంది మరియు ఆ ఆదాయాలు ఎంత లాభదాయకంగా ఉపయోగించబడుతున్నాయో నిర్ణయించబడుతుంది.
నిలుపుకున్న ఆదాయాలపై రాబడిని చేరుకోవడానికి కొన్ని విభిన్న మార్గాలు ఉన్నాయి. మీరు ఎంచుకున్న వ్యవధిలో ప్రతి షేరు (ఇపిఎస్) ఆదాయాలపై ప్రచురించిన సమాచారాన్ని ఉపయోగించడం ద్వారా దీన్ని లెక్కించడానికి సులభమైన మార్గం:
- నిలుపుకున్న ఆదాయాలపై రాబడి = (ఇటీవలి ఇపిఎస్ - మొదటి కాలం ఇపిఎస్) / (కాలానికి సంచిత ఇపిఎస్ - కాలానికి చెల్లించిన సంచిత డివిడెండ్)
పెట్టుబడిదారులు తమ ప్రీమియం బిజినెస్ మోడల్స్ కారణంగా చాలా డబ్బు సంపాదించే సంస్థల కోసం వెతుకుతున్నారు, పోటీగా ఉండటానికి కంపెనీలోకి డబ్బును తిరిగి దున్నుతారు. చిన్న, వేగంగా అభివృద్ధి చెందుతున్న (విస్తరిస్తున్న) కంపెనీలు ఎక్కువ RORE కలిగి ఉంటాయి, అవి కూడా అధిక నిలుపుదల రేషన్లను కలిగి ఉంటాయి.
ప్రత్యేక పరిశీలనలు
పరిపక్వ వ్యాపారాలు, నిలుపుకున్న ఆదాయాలపై తక్కువ రాబడిని కలిగి ఉంటాయి, వారి లాభంలో ఎక్కువ భాగాన్ని వాటాదారులకు తిరిగి ఇస్తాయి. బ్లూ-చిప్ కంపెనీలు తరచూ అధిక మరియు స్థిరమైన డివిడెండ్లను చెల్లించే విధానాన్ని కలిగి ఉంటాయి-వారి ఆదాయాలు చక్రీయమైనప్పటికీ.
కాలక్రమేణా స్టాక్ మార్కెట్ ధర పెరుగుదలకు కంపెనీ నిలుపుకున్న ఆదాయాలు ఎంతవరకు దోహదపడ్డాయో కూడా RORE సూచిస్తుంది. స్థిరమైన వృద్ధి కలిగిన స్టాక్ వారు వాటాదారుల నుండి తిరిగి ఉంచిన డబ్బుతో సంవత్సరానికి ఎక్కువ ఆదాయాన్ని పొందుతారు.
