మీ ఇంటి ఈక్విటీని నొక్కడానికి తెలివైన మార్గం

నగదు కుప్పతో రావడం అవసరం అయినప్పుడు, చాలా మంది గృహయజమానులు తమ ఇంటిని సులభమైన మరియు అనుకూలమైన మార్గంగా ఉపయోగించడాన్ని చూస్తారు. ఇతర ఆస్తులు ఉన్నవారు కూడా ఈ అవెన్యూని ఆకర్షణీయంగా చూడవచ్చు ఎందుకంటే వారు మూలధన లాభాలను సంపాదించే లేదా ప్రారంభ IRA లేదా పదవీ విరమణ ప్రణాళిక పంపిణీపై ఉపసంహరణ జరిమానాలను చెల్లించే పన్ను పరిధిలోకి వచ్చే హోల్డింగ్లను విక్రయించకూడదనుకుంటున్నారు. వారి ఇంటి ఈక్విటీపై రుణాలు తీసుకునే వారికి మూడు ఎంపికలు ఉన్నాయి. మీకు ఉత్తమమైనది మీ పరిస్థితులు మరియు లక్ష్యాలపై ఆధారపడి ఉంటుంది.

ద్వితీయ గృహ రుణాలు: ప్రకృతి దృశ్యం

ద్వితీయ గృహ రుణాలు మూడు వర్గాలుగా విభజించబడ్డాయి:

• రెండవ తనఖాలు - గృహ-ఈక్విటీ రుణాలు అని కూడా పిలుస్తారు, ఈ రకమైన గృహ loan ణం అత్యంత నిర్మాణాత్మకమైనది మరియు తప్పనిసరిగా ప్రాధమిక తనఖాకు అద్దం పడుతుంది. వారు వేరియబుల్ వడ్డీ రేట్లతో రాగలిగినప్పటికీ, వడ్డీ రేటు సాధారణంగా నిర్ణయించబడుతుంది మరియు సాధారణంగా మొదటి తనఖా కంటే ఎక్కువగా ఉంటుంది. ఈ రుణాలు ప్రారంభంలో రుణమాఫీ చేయబడతాయి మరియు 15 సంవత్సరాల వంటి నిర్ణీత వ్యవధిని కలిగి ఉంటాయి. అందుకున్న ప్రతి చెల్లింపు వడ్డీ మరియు అసలు మధ్య ప్రాధమిక తనఖా మాదిరిగానే విభజించబడింది. అవి జారీ అయిన తర్వాత వాటిని మరింతగా గీయలేరు. హోమ్ ఈక్విటీ లైన్ ఆఫ్ క్రెడిట్ (హెలోక్) - ఈ రకమైన loan ణం మూడింటిలో చాలా సరళమైనది, మరియు ఆమోదం పొందిన తరువాత అసలు నిధులు జారీ చేయబడకపోవచ్చు, అయినప్పటికీ కొన్ని పంక్తులకు కనీస ప్రారంభ మొత్తాన్ని పంపిణీ చేయవలసి ఉంటుంది. మీకు క్రెడిట్ కార్డ్ మాదిరిగానే మీకు అవసరమైనప్పుడు ఈ క్రెడిట్ రేఖను గీయగల సామర్థ్యం ఉంటుంది. నిధులకి సులువుగా ప్రాప్యత కల్పించడానికి చాలా క్రెడిట్ రేఖలు ఇప్పుడు చెక్‌బుక్ లేదా డెబిట్ కార్డుతో వస్తాయి. HELOC లు సాధారణంగా వాటి నిర్మాణం కారణంగా భవిష్యత్తులో రుణమాఫీని కూడా అందిస్తాయి మరియు వాస్తవానికి డ్రా అయిన మొత్తానికి మాత్రమే మీరు చెల్లింపులు చేస్తారు. మరియు ఇతర రెండు రకాల ద్వితీయ రుణాల మాదిరిగా కాకుండా, HELOC లు సాధారణంగా ముగింపు ఖర్చులు లేకుండా వస్తాయి. మరొక ఎంపిక: మీరు ప్రతి నెలా తీసుకున్న దానిపై వడ్డీని మాత్రమే చెల్లించే రుణం. ఇది ప్రమాదకరమైనది ఎందుకంటే మీరు ఉపసంహరించుకున్న డబ్బు పదం చివరిలో ఉంటుంది. క్యాష్-అవుట్ రిఫైనాన్స్ - ఇతర రెండు ప్రత్యామ్నాయాల మాదిరిగా కాకుండా, ఈ పద్ధతి తప్పనిసరిగా రెండవ రుణాన్ని కలిగి ఉండదు, అయినప్పటికీ ప్రాధమిక తనఖా భీమాను నివారించడానికి లేదా అదనపు నిధులను అందించడానికి అనేక సందర్భాల్లో ఒకటి ఉపయోగించబడుతుంది. ఈ సందర్భంలో మీరు మీ ఇంటిని పెద్ద మొత్తానికి రీఫైనాన్స్ చేసి, నగదులో తేడాను తీసుకోండి. ఈ రకమైన loan ణం యొక్క ముగింపు ఖర్చులు కొన్ని సందర్భాల్లో ఎక్కువగా ఉంటాయి.

కీ టేకావేస్

• కొన్ని సందర్భాల్లో నిధులను సంపాదించడానికి మీ ఇంటిని నిధుల వనరుగా ఉపయోగించడం స్మార్ట్ ఎంపిక. ఇంటి నుండి ఈక్విటీని క్యాష్ చేసుకుంటే, చుక్కల రేఖపై సంతకం చేయడానికి ముందు సంఖ్యలను అమలు చేయడం మరియు మీ భవిష్యత్ నగదు ప్రవాహాన్ని to హించడం చాలా ముఖ్యం. వ్యాపార loan ణం లేదా విద్యార్థి loan ణం వంటి వేరే రకమైన ఫైనాన్సింగ్‌పై మంచి వడ్డీ రేటును పొందడం సాధ్యమవుతుంది; ఇవి మంచి నిధుల వనరులు కావచ్చు.

ఇంటి ఈక్విటీని యాక్సెస్ చేసే మూడు పద్ధతులు ఉమ్మడిగా అనేక లక్షణాలను కలిగి ఉన్నాయి. మొదటి మరియు అతి ముఖ్యమైనది, ఈ రుణాలను తిరిగి చెల్లించని రుణగ్రహీతలు జప్తులో తమ ఇళ్లను కోల్పోతారు. ప్రతి రకమైన loan ణం ద్వారా వసూలు చేసే వడ్డీ మినహాయించబడుతుంది, అయితే పన్ను కోతలు మరియు ఉద్యోగాల బిల్లు రావడంతో, ప్రమాణాలు భిన్నంగా ఉంటాయి. రుణం సురక్షితం చేసే పన్ను చెల్లింపుదారుల ఇంటిని కొనడానికి, నిర్మించడానికి లేదా గణనీయంగా మెరుగుపరచడానికి రుణం ఉపయోగించినట్లయితే మాత్రమే వసూలు చేసిన వడ్డీని తగ్గించవచ్చు. ఆ ప్రయోజనాల కోసం ఉపయోగించినట్లయితే, మీరు 50, 000 750, 000 వరకు రుణాలు తీసుకోవచ్చు (ఈ పరిమితి అన్ని రియల్ ఎస్టేట్ రుణాలను కవర్ చేస్తుందని గమనించండి; మీకు తనఖా కూడా ఉంటే అది చిన్నదిగా ఉంటుంది).

మీ ఇంటి ఈక్విటీ నుండి మీరు ఎంత డబ్బు తీసుకోవచ్చు అనేది మీ ఇంటిలో మీకు ఎంత ఈక్విటీ ఉందో దానిపై ఆధారపడి ఉంటుంది. ఈక్విటీ అంటే మీరు ఎంత రుణపడి ఉంటారో మరియు మీ ఇంటి విలువ ఎంత అనే దాని మధ్య తేడా. రుణదాతలు మీ loan ణం నుండి విలువ నిష్పత్తిని లెక్కించడానికి ఈ సంఖ్యను ఉపయోగిస్తారు, లేదా మీరు రుణానికి అర్హత ఉందో లేదో తెలుసుకోవడానికి ఉపయోగించే ఎల్‌టివి. మీ LTV పొందడానికి, మీ ప్రస్తుత రుణ బ్యాలెన్స్‌ను ప్రస్తుత మదింపు విలువ ద్వారా విభజించండి.

వాస్తవానికి, మంజూరు చేయబడిన అసలు మొత్తం మీ క్రెడిట్ స్కోరు మరియు డెట్-టు-ఆదాయ (డిటిఐ) నిష్పత్తిపై ఆధారపడి ఉంటుంది. 700 కంటే ఎక్కువ క్రెడిట్ స్కోరు మీకు రుణం పొందటానికి అర్హత కలిగిస్తుంది. 700 కన్నా కొంచెం తక్కువ మీకు అర్హత ఉండవచ్చు కాని అధిక వడ్డీ రేట్లతో. క్వాలిఫైయింగ్ డిటిఐ రుణదాత నుండి రుణదాతకు మారుతుంది, అయితే చాలా వరకు మీ నెలవారీ అప్పులు మీ స్థూల నెలవారీ ఆదాయంలో 50% కన్నా తక్కువ తినవలసి ఉంటుంది. తనఖా ప్రిన్సిపాల్ - వడ్డీ, పన్నులు, ఇంటి యజమాని యొక్క భీమా, గృహయజమానుల సంఘం బకాయిలు మరియు చట్టబద్ధమైన బాధ్యత అయిన ఇతర అప్పులతో సహా, మీ ఇంటి కోసం నెలవారీ చెల్లింపులను రుణదాతలు జోడిస్తారు. అప్పుడు రుణ మొత్తం మీ స్థూల నెలవారీ ఆదాయం-బేస్ జీతం, కమీషన్లు మరియు బోనస్‌లు, అలాగే అద్దె ఆదాయం మరియు భరణం వంటి ఇతర ఆదాయ వనరుల ద్వారా విభజించబడింది-డిటిఐ నిష్పత్తితో రావడానికి.

మీరు loan ణం కోసం దరఖాస్తు చేయాలా వద్దా అని నిర్ణయించడంలో మీకు సహాయపడటానికి అర్హత కలిగిన క్రెడిట్ కౌన్సెలర్‌తో మాట్లాడటం ఎల్లప్పుడూ మంచిది.

ఉత్తమ ఫిట్

మీ ఇంటి ఈక్విటీని నొక్కడం యొక్క ఉత్తమ రూపం మిగతా వాటి కంటే మీకు డబ్బు ఏమి అవసరమో దానిపై ఎక్కువగా ఆధారపడి ఉంటుంది. వాస్తవానికి, మీ క్రెడిట్ స్కోరు మరియు ఆర్థిక పరిస్థితి చాలా ముఖ్యమైనది, కానీ మీరు ఏ ఎంపికను ఎంచుకున్నా అవి ఒక కారకంగా ఉంటాయి. సాధారణంగా, ఈ పద్ధతులు ప్రతి ఒక్కటి క్రింది పరిస్థితులకు మరియు లక్ష్యాలకు సరిపోతాయి.

• గృహ ఈక్విటీ రుణాలు - ఈ రకమైన loan ణం లోని మొత్తం డబ్బు ప్రారంభంలోనే పంపిణీ చేయబడినందున, వారి కోసం దరఖాస్తు చేసుకున్న చాలా మంది రుణగ్రహీతలు సాధారణంగా మొత్తం బ్యాలెన్స్ కోసం తక్షణ అవసరం కలిగి ఉంటారు. ఈ రుణాలు తరచుగా విద్యా, వైద్య, లేదా ఇతర మొత్తాల ఖర్చుల కోసం లేదా రుణ ఏకీకరణకు నిధులు సమకూర్చడానికి ఉపయోగిస్తారు. బ్యాంక్‌రేట్.కామ్ ప్రకారం, 2018 ఏప్రిల్ 25 నాటికి గృహ ఈక్విటీ రుణాలపై వడ్డీ రేటు 5.7%; ఇంతలో, క్రెడిట్ కార్డుపై సగటు APR మార్చి చివరి నాటికి 16.47%, ఇది రికార్డు స్థాయిలో ఉంది. హెలోక్స్ - ఇంటి యజమానులకు క్రమానుగతంగా నగదును ప్రాప్యత చేయాల్సిన గృహ యజమానులకు మరింత సముచితం, అంటే కొనసాగుతున్న ప్రాతిపదికన అయ్యే ఖర్చులు, ఉదాహరణకు, గృహ మెరుగుదలల శ్రేణి లేదా చిన్న వ్యాపారాన్ని ప్రారంభించడం. ఇది సాధారణంగా loan ణం యొక్క చౌకైన రూపం, ఎందుకంటే మీరు వాస్తవానికి రుణం తీసుకున్న దానిపై మాత్రమే వడ్డీని చెల్లిస్తారు మరియు ముగింపు ఖర్చులు లేవు. పదం గడువు ముగిసే సమయానికి మీరు మొత్తం బ్యాలెన్స్‌ను తిరిగి చెల్లించగలరని నిర్ధారించుకోండి. క్యాష్-అవుట్ రీఫైనాన్స్ - మీరు మీ నివాసంలో గణనీయమైన ఈక్విటీని కూడబెట్టినట్లయితే మరియు ఇప్పుడు నగదు అవసరమైతే ఇది మంచి ఆలోచన, కానీ మీ మొదటి తనఖా కంటే మెరుగైన రేటును పొందటానికి అర్హత కలిగి ఉంటుంది. ఉదాహరణకు, మీరు మీ ఇంటిని కొనుగోలు చేసినప్పుడు మీ క్రెడిట్ స్కోరు ఇప్పుడు కంటే ఎక్కువగా ఉంటే, తక్కువ రేటు నగదు-అవుట్ మొత్తాన్ని కలిగి ఉన్న కొత్త పెద్ద రుణ బ్యాలెన్స్‌తో వచ్చే అధిక చెల్లింపును ఆఫ్‌సెట్ చేయడానికి సహాయపడుతుంది. కారు రుణాలు లేదా క్రెడిట్ కార్డులు వంటి ఇతర అప్పులను తీర్చడానికి మీరు నగదు-అవుట్ మొత్తాన్ని ఉపయోగిస్తే, మీ మొత్తం నగదు ప్రవాహం ఇంకా మెరుగుపడవచ్చు మరియు భవిష్యత్తులో మరో రీఫైనాన్స్కు హామీ ఇవ్వడానికి మీ స్కోరు మళ్లీ పెరుగుతుంది.

బాటమ్ లైన్

గృహ ఈక్విటీ debt ణం వినోద ఖర్చులు లేదా సాధారణ నెలవారీ బిల్లులకు నిధులు సమకూర్చడానికి మంచి మార్గం కాదు, అయితే ఇది గణనీయమైన, unexpected హించని ఆర్థిక సవాళ్లతో బాధపడుతున్నవారికి లేదా వారి భవిష్యత్తులో పెట్టుబడులు పెట్టాలనుకునే వారికి నిజమైన జీవితకాలం. మీరు సాధ్యమైనంత తక్కువ రేటుకు రుణం తీసుకుంటున్నారని మరియు నిధులను ఉద్దేశించిన ప్రయోజనం కోసం మాత్రమే ఉపయోగించాలని కీ నిర్ధారిస్తుంది.