పన్ను

పన్ను మినహాయింపు భద్రత అంటే ఏమిటి?

పన్ను-మినహాయింపు భద్రత అనేది పెట్టుబడి, దీనిలో ఉత్పత్తి చేసే ఆదాయం సమాఖ్య, రాష్ట్ర మరియు / లేదా స్థానిక పన్నుల నుండి ఉచితం. చాలా పన్ను-మినహాయింపు సెక్యూరిటీలు మునిసిపల్ బాండ్ల రూపంలో వస్తాయి, ఇవి ఒక రాష్ట్రం, భూభాగం లేదా మునిసిపాలిటీ యొక్క బాధ్యతలను సూచిస్తాయి. కొంతమంది పెట్టుబడిదారులకు, యుఎస్ సేవింగ్స్ బాండ్ వడ్డీ కూడా సమాఖ్య ఆదాయ పన్ను నుండి ఉచితం.

పన్ను మినహాయింపు భద్రత ఎలా పనిచేస్తుంది

పన్ను మినహాయింపు సెక్యూరిటీలపై డివిడెండ్ మరియు వడ్డీ వంటి ఆదాయానికి ఫెడరల్ టాక్స్ వర్తించదు. పెట్టుబడిదారుడు ఎక్కడ నివసిస్తున్నాడనే దానిపై ఆధారపడి, పన్ను మినహాయింపు భద్రత అన్ని పన్నుల నుండి విముక్తి పొందవచ్చు. ఒక రాష్ట్ర నివాసి సాధారణంగా తన సొంత రాష్ట్రం నుండి సాధారణ బాధ్యత బాండ్లపై రాష్ట్ర మరియు సమాఖ్య పన్ను మినహాయింపు పొందుతారు. మున్సిపల్ బాండ్లు పన్ను మినహాయింపు సెక్యూరిటీల యొక్క సాధారణ సూచనలు అయితే, మునిసిపల్ బాండ్లలో పెట్టుబడి పెట్టే మ్యూచువల్ ఫండ్స్, యుఎస్ సేవింగ్స్ బాండ్స్ లేదా ఇతర పన్ను-మినహాయింపు సెక్యూరిటీలు కూడా పన్ను మినహాయింపు స్థితిని పొందవచ్చు. ఫెడరల్ ప్రభుత్వ బాండ్లు, అవి యుఎస్ సేవింగ్స్ బాండ్ మరియు ట్రెజరీ ఇన్ఫ్లేషన్ ప్రొటెక్టెడ్ సెక్యూరిటీస్ (టిప్స్), ఫెడరల్ స్థాయిలో పన్ను విధించబడతాయి, కాని రాష్ట్ర మరియు స్థానిక పన్నుల నుండి మినహాయింపు ఇవ్వబడతాయి.

కీ టేకావేస్

• పన్ను మినహాయింపు భద్రతలో, ఆదాయం ఏ పన్ను భారం నుండి లేకుండా ఉత్పత్తి అవుతుంది. ఒక రాష్ట్రం, భూభాగం లేదా మునిసిపాలిటీ యొక్క బాధ్యతలను సూచించే మునిసిపల్ బాండ్లు పన్ను మినహాయింపు భద్రతకు ఒక ఉదాహరణ. టాక్స్-మినహాయింపు సెక్యూరిటీలు మరింత విలువైనవి మరియు ప్రయోజనకరమైనవి ఒక వ్యక్తి చెల్లించాల్సిన ఎక్కువ పన్ను.

ఉదాహరణకు, ఒక వినోద ఉద్యానవనానికి ఆర్థిక సహాయం చేయడానికి స్థానిక ప్రభుత్వం మునిసిపల్ బాండ్ జారీ చేస్తుందని అనుకోండి. జారీ చేసిన స్థితిలో నివసించే జాన్ స్మిత్ అనే పెట్టుబడిదారుడు years 5, 000 సమాన విలువ బాండ్‌ను 2 సంవత్సరాలలో పరిపక్వం చెందుతాడు మరియు ఏటా చెల్లించాల్సిన 3% కూపన్ రేటును కలిగి ఉంటాడు. ప్రతి రెండు సంవత్సరాల ముగింపులో, పెట్టుబడిదారుడు 3% x $ 5, 000 = $ 150 వడ్డీ ఆదాయాన్ని పొందుతాడు. ఈ ఆదాయానికి సమాఖ్య లేదా రాష్ట్ర ప్రభుత్వం పన్ను విధించదు. బాండ్ పరిపక్వమైన తరువాత, జాన్ స్మిత్ తన అసలు పెట్టుబడిని స్థానిక ప్రభుత్వం నుండి తిరిగి పొందుతాడు.

పన్ను మినహాయింపు బాండ్లు, ఈ ప్రాజెక్టులకు ఆర్థిక సహాయం చేయడానికి, తక్కువ వడ్డీ రేట్లను కలిగి ఉండటానికి మరియు అందువల్ల తక్కువ రుణాలు తీసుకునే కొత్త ప్రాజెక్టులను చేపట్టడానికి రాష్ట్ర మరియు స్థానిక ప్రభుత్వాలు మరియు లాభాపేక్షలేని సంస్థలు ప్రోత్సహించబడతాయి. మునిసిపల్ బాండ్లు తక్కువ వడ్డీ రేట్లు కలిగి ఉన్నందున, పెట్టుబడిదారులు తమ పన్ను ఆదా ఈ తక్కువ దిగుబడిని పొందేంత ముఖ్యమైనదా అని నిర్ణయించాలి.

పెట్టుబడిదారుడి ఉపాంత పన్ను బ్రాకెట్ ఎక్కువ, పెట్టుబడిదారుడికి మరింత విలువైన మరియు ప్రయోజనకరమైన పన్ను-మినహాయింపు సెక్యూరిటీలు. పన్ను మినహాయింపు భద్రత పెట్టుబడిదారుల పన్ను బ్రాకెట్ ద్వారా నిర్ణయించినట్లుగా, ప్రస్తుత దిగుబడి కంటే ఎక్కువగా ఉండే పన్ను-సమానమైన దిగుబడిని కలిగి ఉంటుంది. పన్ను-సమానమైన దిగుబడి పన్ను చెల్లించదగిన వడ్డీ రేటు, ఇది పన్ను తర్వాత వడ్డీ రేటును అందించడానికి అవసరం. పన్ను మినహాయింపు బాండ్ యొక్క పన్ను సమానమైన దిగుబడిని ఇలా లెక్కించవచ్చు:

పన్ను-సమానమైన దిగుబడి = పన్ను మినహాయింపు దిగుబడి / (1 - ఉపాంత పన్ను రేటు)

ఉదాహరణకు, పై ఉదాహరణలో జాన్ స్మిత్ 35% పన్ను పరిధిలోకి వస్తే, 3% ముని దిగుబడి దిగుబడితో పన్ను పరిధిలోకి వచ్చే బాండ్‌కు సమానం:

= 0.03 / (1 - 0.35)

= 0.03 / 0.65

= 0.046, లేదా 4.6%

జాన్ స్మిత్ 22% పన్ను పరిధిలో ఉంటే? పన్ను-సమానమైన దిగుబడి ఉంటుంది:

= 0.03 / 0.78

= 0.038, లేదా 3.8%

మీ పన్ను రేటు ఎక్కువ, పన్ను-సమానమైన దిగుబడి ఎక్కువ - పన్ను మినహాయింపు సెక్యూరిటీలు అధిక పన్ను పరిధిలో ఉన్నవారికి ఎలా సరిపోతాయో చూపిస్తుంది.

చాలావరకు, ఒక సంస్థ పన్ను మినహాయింపు సెక్యూరిటీలను జారీ చేయడానికి ముందు అంతర్గత రెవెన్యూ కోడ్ (ఐఆర్సి) లోని సెక్షన్ 501 (సి) (3) కింద నమోదు చేసుకోవాలి.