పెట్టుబడి యొక్క ప్రాథమిక సిద్ధాంతాలలో ఒకటి, ప్రతి ఆదాయ వ్యవధిలో మీ ఆదాయంలో కొద్ది శాతం ఆదా చేయడం మరియు డబ్బును కాలక్రమేణా పెరిగే భద్రతలో ఉంచడం. రెగ్యులర్ షెడ్యూల్‌లో చిన్న మొత్తాలను పెట్టుబడి పెట్టే చాలా మంది పెట్టుబడిదారులకు ఇండెక్స్ మ్యూచువల్ ఫండ్స్ ఒక వరం. ఎక్స్ఛేంజ్-ట్రేడెడ్ ఫండ్స్ (ఇటిఎఫ్) పెట్టుబడిదారులకు నిర్దిష్ట స్టాక్లను ఎన్నుకోకుండా మార్కెట్లో బహిర్గతం కావడానికి మరొక మార్గం. అనేక విధాలుగా, అవి ఇండెక్స్ ఫండ్ల మాదిరిగానే ఉంటాయి, అయితే అవి క్రమానుగతంగా పెట్టుబడి పెట్టడానికి చాలా తక్కువ మొత్తాన్ని మాత్రమే కలిగి ఉన్న పెట్టుబడిదారులకు అనుకూలంగా ఉన్నాయా? పెట్టుబడిదారులు పరిగణించవలసిన అంశాలను పరిశీలిద్దాం.
ఇటిఎఫ్‌ల వర్సెస్ ఇండెక్స్ మ్యూచువల్ ఫండ్ల ఖర్చులను పోల్చడం
ఇటిఎఫ్‌లు మరియు ఇండెక్స్ మ్యూచువల్ ఫండ్‌లు రెండూ పెట్టుబడిదారులకు ప్రపంచవ్యాప్తంగా ఆర్థిక వ్యవస్థ యొక్క అనేక రంగాలలో పెట్టుబడులు పెట్టడానికి అవకాశాన్ని కల్పిస్తాయి. పెద్ద మరియు ఎప్పటికప్పుడు పెరుగుతున్న ఇటిఎఫ్‌లు మరియు నిధులు అందుబాటులో ఉన్నందున, ఏ రంగం లేదా రంగాలు ఎక్కువ సామర్థ్యాన్ని కలిగి ఉన్నాయో అనే నిర్ణయం ముఖ్యమైనది. మీరు పెట్టుబడులు పెట్టాలనుకుంటున్న రంగాలపై మీరు నిర్ణయించుకున్న తరువాత; అప్పుడు మీరు మీ శోధనను నిర్దిష్ట ఇటిఎఫ్‌లు లేదా నిధులకు తగ్గించవచ్చు.
మీ పెట్టుబడి లక్ష్యాలను సంతృప్తిపరిచే అనేక సంభావ్య ఇటిఎఫ్‌లు మరియు ఇండెక్స్ ఫండ్లను మీరు గుర్తించిన తర్వాత, తదుపరి దశ నిధుల ఖర్చులను పోల్చడం. మూడు విభిన్న వ్యయ కారకాలు ఇటిఎఫ్‌లకు అనుకూలంగా ఉంటాయి, అయితే ఇటిఎఫ్‌లకు రెండు ముఖ్యమైన నష్టాలు కూడా ఉన్నాయి.
ఖర్చు నిష్పత్తులు
నిర్వహణలో ఉన్న మొత్తం ఆస్తులలో ఒక శాతం ఆధారంగా నిధులు సాధారణంగా తమ వినియోగదారుల రుసుమును వసూలు చేస్తాయి. సాధారణంగా వ్యయ నిష్పత్తి అని పిలుస్తారు, ఈ ఛార్జ్ ఫండ్ నిర్వాహకుల జీతాలు మరియు అన్ని ఇతర నిర్వహణ ఖర్చులను వర్తిస్తుంది. ఇటిఎఫ్‌లు తక్కువ వ్యయ నిష్పత్తిని కలిగి ఉంటాయి, ఎందుకంటే వాటి నిర్వహణ ఖర్చులు డిజైన్ ద్వారా తక్కువగా ఉంటాయి. కాలక్రమేణా, ఈ వ్యయ భేదం, చిన్నది అయినప్పటికీ, సమ్మేళనం యొక్క శక్తి కారణంగా గణనీయమైన మొత్తాన్ని జోడించవచ్చు.
పన్నులు
మీ లాభాలు అనివార్యంగా పన్ను విధించబడతాయి. ఇండెక్స్ ఫండ్స్, ముఖ్యంగా చురుకుగా నిర్వహించబడుతున్నవి, పెట్టుబడిదారులకు వారు కలిగి ఉన్న కంపెనీల వాటాలను లాభం కోసం విక్రయించినప్పుడు పన్ను విధించదగిన సంఘటనలు జరుగుతాయి, ఇది ప్రతి సంవత్సరం జరుగుతుంది. ఫండ్ యొక్క యజమానిగా, మీరు నివేదించిన ఏవైనా లాభాలపై మూలధన లాభాల పన్ను చెల్లించాలి. ఇటిఎఫ్‌లలో పెట్టుబడిదారులు ఫండ్‌లోని వాటాలను విక్రయించే వరకు ఎటువంటి మూలధన లాభాలను పొందరు, ఆ సమయంలో అమ్మకపు ధర వారి కొనుగోలు ధర కంటే ఎక్కువగా ఉంటే వారు గ్రహించిన పన్నులకు వారు బాధ్యత వహించవచ్చు. దీని అర్థం ఇటిఎఫ్‌లతో, మీరు పన్ను విధించదగిన సంఘటన జరిగినప్పుడు మీరు నియంత్రణలో ఉంటారు. ఇండెక్స్ ఫండ్ ఇన్వెస్టర్లు తమ ఫండ్లను అమ్మినప్పుడు మూలధన లాభాల పన్నును కూడా ఎదుర్కోవలసి ఉంటుంది.
కనీస పెట్టుబడి
చాలా ఇండెక్స్ ఫండ్లకు వారి వాటాదారులు కనీస పెట్టుబడితో ఖాతా తెరవడం అవసరం. ఫండ్‌పై ఆధారపడి, ప్రారంభ పెట్టుబడి చాలా ఎక్కువగా ఉంటుంది. అలాగే, చాలా నిధులకు పెట్టుబడి రుసుము వసూలు చేయకుండా ఉండటానికి పెట్టుబడిదారులు కనీస పెట్టుబడి స్థాయిని నిర్వహించాల్సిన అవసరం ఉంది. ఈటీఎఫ్‌లకు కనీస రుసుము లేదు. ఇటిఎఫ్ కొనడానికి పెట్టుబడిదారుడు చెల్లించాల్సిన కనీస విలువ ఇటిఎఫ్ యొక్క ఒక వాటా ధర మరియు కమీషన్లు మరియు ఫీజులు.
ఫీజులు మరియు కమీషన్లు
ఇటిఎఫ్‌ల యొక్క ప్రాధమిక ప్రతికూలత ఏమిటంటే వాటాలను కొనుగోలు చేయడానికి మరియు విక్రయించడానికి అయ్యే ఖర్చు. గుర్తుంచుకోండి, మీరు స్టాక్స్ వంటి ఇటిఎఫ్లను కొనుగోలు చేసి విక్రయిస్తారు. బ్రోకర్‌ను బట్టి, ఖర్చులు గణనీయంగా మారవచ్చు. మీరు నెలకు $ 100 పెట్టుబడి పెడితే, మీరు ప్రతి నెలా ఒక బ్రోకర్‌కు కమీషన్లు మరియు ఫీజులు చెల్లిస్తారు, ఇది మీ రాబడికి ఆటంకం కలిగిస్తుంది. ఇండెక్స్ ఫండ్స్ సాధారణంగా మీరు ఫండ్ కంపెనీ నుండి కొనుగోలు చేసినంత వరకు, వారి వాటాలను చిన్న మొత్తంలో కూడా కొనడానికి రుసుము వసూలు చేయరు. కాబట్టి, మీ నెలవారీ $ 100 పూర్తిగా ఫండ్‌లో పెట్టుబడి పెట్టబడుతుంది. అయితే, ఇండెక్స్ ఫండ్ యొక్క వాటాలను విక్రయించడానికి నిర్వహణ రుసుము వసూలు చేయవచ్చు.
బిడ్-అడగండి స్ప్రెడ్
ఏదైనా స్టాక్ లేదా ఇటిఎఫ్‌ను కొనుగోలు చేసేటప్పుడు లేదా విక్రయించేటప్పుడు, కొనుగోలు ధర మరియు అమ్మకపు ధరల మధ్య వ్యాప్తి ఉంది, దీనిని బిడ్-ఆస్క్ స్ప్రెడ్ అంటారు. విస్తృత వ్యాప్తి, అధిక కొనుగోలు ధర మరియు తక్కువ అమ్మకపు ధరను అధిగమించడానికి ఎక్కువ పెట్టుబడి పెరగాలి. ఇటిఎఫ్‌లపై స్ప్రెడ్‌లు ఏదైనా స్టాక్‌తో పోలిస్తే ట్రేడింగ్ యొక్క ద్రవ్యత మరియు పరిమాణంపై ఆధారపడి ఉంటాయి. విస్తృతంగా వర్తకం చేయబడిన ఇటిఎఫ్‌లు ఇరుకైన స్ప్రెడ్‌లను కలిగి ఉంటాయి, తక్కువ ట్రేడ్‌లను అనుభవించేవారు పెద్ద స్ప్రెడ్‌లను కలిగి ఉంటారు.
అంతేకాక, కొనుగోలు మరియు అమ్మకం ధర మార్కెట్లో కదలికలతో రోజంతా మారుతూ ఉంటుంది. స్టాక్ కొనుగోలు చేసినట్లే, బిడ్ మరియు అడగండి ధరలో ఈ క్షణం-కదలిక కదలిక తక్కువ ధరకు వాటాలను పొందే అవకాశంగా ఉంటుంది. వాస్తవానికి, ఇటిఎఫ్ యొక్క వాటాలు మూసివేస్తే మీరు రోజుకు ఎక్కువ ధరకు కొనుగోలు చేయవచ్చు. మీరు ఇటిఎఫ్లను కొనుగోలు చేస్తుంటే లేదా విక్రయిస్తుంటే, మీ వాణిజ్య ధరలపై మీకు నియంత్రణ ఇవ్వడానికి పరిమితి ఆర్డర్‌లను ఉపయోగించడం మంచిది. మరోవైపు, ఇండెక్స్ ఫండ్స్ రోజు ముగింపులో ధర నిర్ణయించబడతాయి, ఇది పెట్టుబడిదారులు వాటిని కొనాలని నిర్ణయించుకుంటే వారు చెల్లించే ధర.
బాటమ్ లైన్
చిన్న, ఆవర్తన పెట్టుబడులు పెట్టేటప్పుడు, దీర్ఘకాలిక దృక్పథాన్ని తీసుకోవడం చాలా ముఖ్యం. మొదట, మీరు ఏ రంగానికి (లు) బహిర్గతం చేయాలనుకుంటున్నారో నిర్ణయించుకోండి. సరైన రంగాన్ని ఎంచుకోవడం మీ పోర్ట్‌ఫోలియో పనితీరులో గణనీయమైన తేడాను కలిగిస్తుంది. మీ పెట్టుబడితో అనుబంధించబడిన వ్యయం మూల్యాంకనం చేయడానికి తదుపరి ముఖ్యమైన అంశం. ఇటిఎఫ్‌లు ఇండెక్స్ ఫండ్ల కంటే తక్కువ ఖర్చులను కలిగి ఉంటాయి, అయితే వాటాలను కొనుగోలు చేయడానికి మరియు విక్రయించడానికి అయ్యే ఖర్చును పెంచవచ్చు, ఎందుకంటే పెట్టుబడిదారులు ప్రతి కొనుగోలు మరియు అమ్మకపు ఆర్డర్‌పై లావాదేవీల ఖర్చును భరిస్తారు. ఈ ఖర్చులు పెట్టుబడి మొత్తం రాబడిని తగ్గించగలవు. ఈ లావాదేవీ ఖర్చులను తగ్గించడానికి, పెట్టుబడిదారులు కమీషన్ వసూలు చేయని డిస్కౌంట్ బ్రోకర్‌ను ఉపయోగించడం లేదా సంవత్సరానికి పెద్ద మొత్తాలను తక్కువ సార్లు పెట్టుబడి పెట్టడం వంటివి పరిగణించాలి, బహుశా నెలవారీగా కాకుండా త్రైమాసికంలో పెట్టుబడి పెట్టాలి.
