వైవిధ్యం యొక్క గుణకం (సివి)

కోఎఫీషియంట్ ఆఫ్ వేరియేషన్ (సివి) అంటే ఏమిటి?

వైవిధ్యం యొక్క గుణకం (CV) సగటు చుట్టూ ఉన్న డేటా శ్రేణిలో డేటా పాయింట్ల చెదరగొట్టే గణాంక కొలత. వైవిధ్యం యొక్క గుణకం ప్రామాణిక విచలనం యొక్క నిష్పత్తిని సగటుకు సూచిస్తుంది మరియు మార్గాలు ఒకదానికొకటి భిన్నంగా ఉన్నప్పటికీ, ఒక డేటా సిరీస్ నుండి మరొకదానికి వైవిధ్య స్థాయిని పోల్చడానికి ఇది ఉపయోగకరమైన గణాంకం.

వైవిధ్యం యొక్క గుణకం అర్థం చేసుకోవడం

వైవిధ్యం యొక్క గుణకం జనాభా సగటుకు సంబంధించి ఒక నమూనాలోని డేటా యొక్క వైవిధ్యం యొక్క పరిధిని చూపుతుంది. ఫైనాన్స్‌లో, పెట్టుబడుల నుండి ఆశించిన రాబడితో పోల్చితే ఎంత అస్థిరత లేదా నష్టాన్ని నిర్ణయించాలో వైవిధ్యం యొక్క గుణకం పెట్టుబడిదారులను అనుమతిస్తుంది. ఆదర్శవంతంగా, వైవిధ్య సూత్రం యొక్క గుణకం రిటర్న్ అని అర్ధం ప్రామాణిక విచలనం యొక్క తక్కువ నిష్పత్తికి దారితీస్తుంది, అనగా మంచి రిస్క్-రిటర్న్ ట్రేడ్-ఆఫ్. హారం లో return హించిన రాబడి ప్రతికూలంగా లేదా సున్నాగా ఉంటే, వైవిధ్యం యొక్క గుణకం తప్పుదారి పట్టించేదని గమనించండి.

పెట్టుబడులను ఎంచుకోవడానికి రిస్క్ / రివార్డ్ రేషియోని ఉపయోగించినప్పుడు వైవిధ్యం యొక్క గుణకం సహాయపడుతుంది. ఉదాహరణకు, రిస్క్-విముఖత కలిగిన పెట్టుబడిదారుడు మొత్తం మార్కెట్ లేదా దాని పరిశ్రమకు సంబంధించి, చారిత్రాత్మకంగా తక్కువ స్థాయి అస్థిరత మరియు అధిక స్థాయి రాబడితో ఆస్తులను పరిగణించాలనుకోవచ్చు. దీనికి విరుద్ధంగా, రిస్క్ కోరుకునే పెట్టుబడిదారులు చారిత్రాత్మకంగా అధిక అస్థిరతతో ఆస్తులలో పెట్టుబడులు పెట్టడానికి చూడవచ్చు.

సగటు, క్వార్టైల్, క్వింటైల్ లేదా డెసిల్ సివిల చుట్టూ చెదరగొట్టడాన్ని విశ్లేషించడానికి చాలా తరచుగా ఉపయోగిస్తారు, ఉదాహరణకు, మధ్యస్థ లేదా 10 వ శాతం చుట్టూ ఉన్న వైవిధ్యాన్ని అర్థం చేసుకోవడానికి కూడా ఉపయోగించవచ్చు.

చారిత్రక సగటు ధర మరియు స్టాక్, వస్తువు లేదా బాండ్ యొక్క ప్రస్తుత ధర పనితీరు మధ్య వ్యత్యాసాన్ని నిర్ణయించడానికి వైవిధ్య సూత్రం లేదా గణన యొక్క గుణకం ఉపయోగించవచ్చు.

కీ టేకావేస్

వైవిధ్యం యొక్క గుణకం (సివి) అనేది సగటున ఉన్న డేటా సిరీస్‌లో డేటా పాయింట్ల చెదరగొట్టే గణాంక కొలత. ఫైనాన్స్‌లో, వైవిధ్యం యొక్క గుణకం పెట్టుబడిదారులను మొత్తంతో పోల్చితే ఎంత అస్థిరత లేదా ప్రమాదాన్ని నిర్ణయించాలో అనుమతిస్తుంది. పెట్టుబడుల నుండి ఆశించిన రాబడి. రాబడిని అర్థం చేసుకోవడానికి ప్రామాణిక విచలనం యొక్క నిష్పత్తిని తగ్గించడం, మంచి రిస్క్-రిటర్న్ ట్రేడ్-ఆఫ్.

వేరియేషన్ ఫార్ములా యొక్క గుణకం

వైవిధ్యం యొక్క గుణకాన్ని ఎలా లెక్కించాలో సూత్రం క్రింద ఉంది:

$\begin{matrix} CV = \frac{σ}{μ} \\ ఎక్కడ: \\ σ = ప్రామాణిక విచలనం \\ μ = అర్థం \end{matrix} \ begin {aligned} & \ text {CV} = \ frac {ig సిగ్మా} {u mu} \ & \ textbf {ఇక్కడ:} \ & ig సిగ్మా = \ టెక్స్ట్ {ప్రామాణిక విచలనం} \ & \ mu = \ వచనం {అర్థం} \ \ ముగింపు {సమలేఖనం}$ CV = μσ ఎక్కడ: standard = ప్రామాణిక విచలనంμ = సగటు

వైవిధ్య సూత్రం యొక్క గుణకం యొక్క హారం లో return హించిన రాబడి ప్రతికూలంగా లేదా సున్నాగా ఉంటే, ఫలితం తప్పుదారి పట్టించేదని దయచేసి గమనించండి.

ఎక్సెల్ లో వైవిధ్యం యొక్క గుణకం

డేటా సమితి కోసం ప్రామాణిక విచలనం ఫంక్షన్‌ను ఉపయోగించడం ద్వారా ఎక్సెల్‌లో వైవిధ్య సూత్రం యొక్క గుణకం చేయవచ్చు. తరువాత, అందించిన ఎక్సెల్ ఫంక్షన్ ఉపయోగించి సగటును లెక్కించండి. వైవిధ్యం యొక్క గుణకం సగటు ద్వారా విభజించబడిన ప్రామాణిక విచలనం కాబట్టి, ప్రామాణిక విచలనం కలిగిన కణాన్ని సగటును కలిగి ఉన్న సెల్ ద్వారా విభజించండి.

కోఎఫీషియంట్ ఆఫ్ వేరియేషన్ (సివి)

పెట్టుబడులను ఎన్నుకోవటానికి గుణకం యొక్క వైవిధ్యం యొక్క ఉదాహరణ

ఉదాహరణకు, ఎక్స్ఛేంజ్-ట్రేడెడ్ ఫండ్ (ఇటిఎఫ్) లో పెట్టుబడి పెట్టాలనుకునే రిస్క్-విముఖమైన పెట్టుబడిదారుడిని పరిగణించండి, ఇది విస్తృత మార్కెట్ సూచికను ట్రాక్ చేసే సెక్యూరిటీల బుట్ట. పెట్టుబడిదారుడు SPDR S&P 500 ETF, ఇన్వెస్కో QQQ ETF మరియు iShares రస్సెల్ 2000 ETF లను ఎన్నుకుంటాడు. అప్పుడు, అతను గత 15 సంవత్సరాలుగా ETF ల రాబడి మరియు అస్థిరతను విశ్లేషిస్తాడు మరియు ETF లు వారి దీర్ఘకాలిక సగటులకు సమానమైన రాబడిని పొందవచ్చని umes హిస్తాడు.

దృష్టాంత ప్రయోజనాల కోసం, పెట్టుబడిదారుడి నిర్ణయం కోసం క్రింది 15 సంవత్సరాల చారిత్రక సమాచారం ఉపయోగించబడుతుంది:

SPDR S&P 500 ETF సగటు వార్షిక రాబడి 5.47% మరియు ప్రామాణిక విచలనం 14.68%. SPDR S&P 500 ETF యొక్క వైవిధ్య గుణకం 2.68.ఇన్వెస్కో QQQ ETF సగటు వార్షిక రాబడి 6.88% మరియు ప్రామాణిక విచలనం 21.31%. QQQ యొక్క వైవిధ్య గుణకం 3.09.i షేర్స్ రస్సెల్ 2000 ఇటిఎఫ్ సగటు వార్షిక రాబడి 7.16% మరియు ప్రామాణిక విచలనం 19.46%. IWM యొక్క వైవిధ్యం యొక్క గుణకం 2.72.

సుమారు గణాంకాల ఆధారంగా, పెట్టుబడిదారుడు SPDR S&P 500 ETF లేదా iShares రస్సెల్ 2000 ETF లలో పెట్టుబడి పెట్టవచ్చు, ఎందుకంటే రిస్క్ / రివార్డ్ నిష్పత్తులు తులనాత్మకంగా ఒకే విధంగా ఉంటాయి మరియు ఇన్వెస్కో QQQ ETF కన్నా మంచి రిస్క్-రిటర్న్ ట్రేడ్-ఆఫ్‌ను సూచిస్తాయి.

విషయ సూచిక: