సంభావ్య నిర్వచనం సంపాదించడం

సంపాదన సంభావ్యత అంటే ఏమిటి?

సంభావ్యత సంపాదించడం అనేది డివిడెండ్ చెల్లింపుల నుండి సంభావ్య లాభాలను సూచిస్తుంది మరియు మూలధన ప్రశంస వాటాదారులు స్టాక్ కలిగి ఉండటం ద్వారా సంపాదించవచ్చు. మరో మాటలో చెప్పాలంటే, ఇది కార్పొరేషన్ సంపాదించగల అతిపెద్ద లాభాలను ప్రతిబింబిస్తుంది. ఇది తరచుగా డివిడెండ్ల రూపంలో పెట్టుబడిదారులకు పంపబడుతుంది. ఒక నిర్దిష్ట స్టాక్ యొక్క ప్రతి వాటా కోసం సంపాదించగల ఆదాయాలలో వృద్ధి.

సంపాదన సామర్థ్యాన్ని ప్రతి వాటా (EPS), ఆస్తులపై రాబడి (ROA) లేదా ఈక్విటీ (ROE) ప్రాతిపదికన కొలవవచ్చు. కంపెనీలు కొన్నిసార్లు ఈ వృద్ధిని డివిడెండ్ల రూపంలో పెట్టుబడిదారులకు ఇవ్వడానికి ఎంచుకుంటాయి.

సంభావ్య సంపాదన ఎలా

ఆదాయాల వృద్ధి సామర్థ్యాన్ని పరిశీలించడంతో పాటు, విశ్లేషకులు, పెట్టుబడిదారులు, పోర్ట్‌ఫోలియో నిర్వాహకులు మరియు సంభావ్య కొనుగోలుదారులు సాధారణంగా ధర (పి / ఇ) నిష్పత్తికి ధరను లెక్కించడం ద్వారా ధర వంటి ఇతర అంశాలకు సంబంధించి స్టాక్ లేదా పరిశ్రమ రంగం సంపాదించే సామర్థ్యాన్ని చూస్తారు. సాధారణంగా, అధిక నిష్పత్తి, ఆదాయ సంభావ్యత ఎక్కువ. ఇచ్చిన స్టాక్ ఇతర సెక్యూరిటీలతో పోలిస్తే ఎక్కువ సంపాదన సామర్థ్యాన్ని కలిగిస్తుందనే అభిప్రాయం ఆ స్టాక్ ధరను పెంచుతుంది.

వృద్ధి సామర్థ్యాన్ని సంపాదించడం స్టాక్ ధర పెరగడానికి కారణమవుతున్నప్పటికీ, ఇది అధిక ప్రస్తుత డివిడెండ్లలోకి అనువదించబడదు, ఎందుకంటే కంపెనీ నిర్వహణ వ్యాపారంలో దాని ఆదాయాలను తిరిగి పెట్టుబడి పెట్టడానికి ఎంచుకోవచ్చు. వినూత్నమైన కొత్త ఉత్పత్తితో వచ్చే సంస్థ భవిష్యత్తులో అధిక సంపాదన సామర్థ్యాన్ని కలిగి ఉండవచ్చు, కాని అంచనా వేసిన ఆదాయం కొంతకాలం వాస్తవ లాభంలోకి అనువదించకపోవచ్చు.

ఒక సంస్థ యొక్క మార్కెట్ విలువ దాని సంపాదన సామర్థ్యంతో సంబంధం లేని కారణాల వల్ల హెచ్చుతగ్గులకు లోనవుతుంది. ఉదాహరణకు, మార్కెట్లలో “రిస్క్-ఆఫ్” వ్యవధిలో, రిస్క్ అవగాహనలో మార్పు పెట్టుబడిదారులు సురక్షితమైన ఆస్తులపై కాకుండా ఏదైనా పందెం వేయడానికి ఇష్టపడరు. బుల్లిష్ సెంటిమెంట్ సమయాల్లో అదే డైనమిక్ రివర్స్‌లో పనిచేయగలదు.

కీ టేకావేస్

• మొత్తం రాబడి (మూలధన లాభాలు మరియు డివిడెండ్లు మరియు నగదు ప్రవాహాలు) పరంగా పెట్టుబడిదారుడు ఆశించే తలక్రిందులుగా సంపాదన సంభావ్యత ఉంది.ఫండమెంటల్ విశ్లేషకులు పెట్టుబడిదారులకు సంస్థ సంపాదించే సామర్థ్యాన్ని లెక్కించడానికి నిష్పత్తి విశ్లేషణను ఉపయోగించుకుంటారు. పరిశ్రమల ద్వారా ఆదాయ సంభావ్యత మారుతుంది మరియు అదే పరిశ్రమలోని సంస్థల మధ్య కూడా వివేకం ఉండవచ్చు.

సంపాదన సంభావ్యతను విశ్లేషించడం

స్టాక్ సంపాదించే సామర్థ్యాన్ని అంచనా వేసేటప్పుడు అనేక అంశాలను పరిగణనలోకి తీసుకోవడం అవసరం. నిర్వహణ చతురత, నియంత్రణ ప్రమాదం మరియు సాధారణ పెట్టుబడిదారుల మనోభావాలతో పాటు మేధో సంపత్తి మరియు బ్రాండ్ ఈక్విటీ, వాటా తిరిగి కొనుగోలు ప్రణాళికలు, ఆదాయ సూచనలు మరియు మార్కెట్ వాటా వంటి అసంపూర్తి విలువలు - ఇవన్నీ పెట్టుబడి పెట్టాలా వద్దా అని విశ్లేషించేటప్పుడు లేదా నిర్ణయించేటప్పుడు అమలులోకి వస్తాయి. ఒక స్టాక్ లేదా ఒక సంస్థను సంపాదించండి.

సంపాదన సంభావ్యత పరిశ్రమల వారీగా మారుతుంది, కాబట్టి కంప్స్ లేదా పోల్చదగిన వాటిని విశ్లేషించడం ద్వారా స్టాక్ తన పరిశ్రమ తోటివారికి సంబంధించి ఎక్కడ వర్తకం చేస్తుందో ఆలోచించడం ముఖ్యం. మరియు సంస్థ యొక్క సంపాదన సామర్థ్యాన్ని దాని గత పనితీరుతో పోల్చడం, కాలక్రమేణా దాని వృద్ధి సామర్థ్యం ఎలా మారిందో మీకు చూపుతుంది.

సంస్థ యొక్క ఆర్థిక నివేదికల నుండి పొందిన ఆర్థిక నిష్పత్తులను ఉపయోగించి ప్రాథమిక విశ్లేషణ సంపాదన సామర్థ్యాన్ని అర్థం చేసుకోవడానికి ఆధారం.