టిజే సర్బేన్ల ప్రభావాలు

2000 నుండి 2002 వరకు యునైటెడ్ స్టేట్స్లో సుదీర్ఘమైన కార్పొరేట్ కుంభకోణాల తరువాత (ఉదా., ఎన్రాన్ మరియు వరల్డ్‌కామ్), ఆర్థిక మార్కెట్లపై పెట్టుబడిదారుల విశ్వాసాన్ని పునరుద్ధరించడానికి మరియు అనుమతించే లొసుగులను పునరుద్ధరించడానికి సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం (SOX) జూలై 2002 లో అమలు చేయబడింది. పెట్టుబడిదారులను మోసం చేయడానికి ప్రభుత్వ సంస్థలు. ఈ చట్టం యుఎస్‌లో కార్పొరేట్ పాలనపై తీవ్ర ప్రభావం చూపింది. సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం ప్రభుత్వ సంస్థలకు ఆడిట్ కమిటీలను బలోపేతం చేయడం, అంతర్గత నియంత్రణ పరీక్షలు చేయడం, డైరెక్టర్లు మరియు అధికారులను ఆర్థిక నివేదికల యొక్క ఖచ్చితత్వానికి వ్యక్తిగతంగా బాధ్యత వహించడం మరియు బహిర్గతం చేయడాన్ని బలోపేతం చేయడం అవసరం. సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం సెక్యూరిటీల మోసానికి కఠినమైన క్రిమినల్ పెనాల్టీలను ఏర్పాటు చేస్తుంది మరియు పబ్లిక్ అకౌంటింగ్ సంస్థలు ఎలా పనిచేస్తాయో మారుస్తుంది.

కీ టేకావేస్

• విస్తృతమైన కార్పొరేట్ మోసం మరియు వైఫల్యాలకు ప్రతిస్పందనగా 2002 యొక్క సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం కాంగ్రెస్ ఆమోదించింది. ఆసక్తి సంఘర్షణలను తగ్గించడానికి కొత్త ఆడిటర్ ప్రమాణాలను నిర్ణయించడం మరియు ఆర్థిక పూర్తి మరియు ఖచ్చితమైన నిర్వహణకు బాధ్యతను బదిలీ చేయడం వంటి సంస్థలకు ఈ చట్టం కొత్త నియమాలను అమలు చేసింది. కార్పొరేట్ ఆస్తుల మోసం మరియు దుర్వినియోగాన్ని నిరోధించడానికి, చట్టం ఉల్లంఘించినవారికి కఠినమైన జరిమానాలను విధిస్తుంది. పారదర్శకతను పెంచడానికి, చట్టం ఆఫ్ బ్యాలెన్స్ షీట్ ఏర్పాట్లను బహిర్గతం చేయడం వంటి బహిర్గతం అవసరాలను మెరుగుపరిచింది.

సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం ఏమి చేస్తుంది?

కార్పొరేట్ పాలనపై సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం యొక్క ప్రత్యక్ష ప్రభావం ప్రభుత్వ సంస్థల ఆడిట్ కమిటీలను బలోపేతం చేయడం. అగ్ర నిర్వహణ యొక్క అకౌంటింగ్ నిర్ణయాలను పర్యవేక్షించడంలో ఆడిట్ కమిటీ విస్తృత పరపతి పొందుతుంది. నిర్వహణేతర సభ్యులతో కూడిన డైరెక్టర్ల బోర్డు యొక్క ఉపసమితి అయిన ఆడిట్ కమిటీ, అనేక ఆడిట్ మరియు నాన్-ఆడిట్ సేవలను ఆమోదించడం, బాహ్య ఆడిటర్లను ఎన్నుకోవడం మరియు పర్యవేక్షించడం మరియు నిర్వహణ యొక్క అకౌంటింగ్ పద్ధతులకు సంబంధించిన ఫిర్యాదులను నిర్వహించడం వంటి కొత్త బాధ్యతలను పొందింది.

సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం ఆర్థిక రిపోర్టింగ్ కోసం నిర్వహణ బాధ్యతను గణనీయంగా మారుస్తుంది. ఆర్థిక నివేదికల యొక్క ఖచ్చితత్వాన్ని అగ్ర నిర్వాహకులు వ్యక్తిగతంగా ధృవీకరించాలి. ఒక టాప్ మేనేజర్ తెలిసి లేదా ఉద్దేశపూర్వకంగా తప్పుడు ధృవీకరణ చేస్తే, అతను 10 నుండి 20 సంవత్సరాల జైలు శిక్షను అనుభవించవచ్చు. నిర్వహణ యొక్క దుష్ప్రవర్తన కారణంగా అవసరమైన అకౌంటింగ్ పున ate స్థాపన చేయమని కంపెనీ బలవంతం చేస్తే, అగ్ర నిర్వాహకులు తమ బోనస్‌లను లేదా కంపెనీ స్టాక్‌ను అమ్మడం ద్వారా వచ్చే లాభాలను వదులుకోవలసి ఉంటుంది. డైరెక్టర్ లేదా అధికారి సెక్యూరిటీల చట్ట ఉల్లంఘనకు పాల్పడినట్లయితే, అతన్ని పబ్లిక్ కంపెనీలో ఒకే పాత్రలో పనిచేయడాన్ని నిషేధించవచ్చు.

సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం బహిర్గతం అవసరాన్ని గణనీయంగా బలపరుస్తుంది. ఆపరేటింగ్ లీజులు మరియు ప్రత్యేక ప్రయోజనాల సంస్థలు వంటి ఏదైనా బ్యాలెన్స్ షీట్ ఏర్పాట్లను పబ్లిక్ కంపెనీలు బహిర్గతం చేయాలి. ఏదైనా ప్రో ఫార్మా స్టేట్‌మెంట్‌లను మరియు అవి సాధారణంగా ఆమోదించబడిన అకౌంటింగ్ సూత్రాల (GAAP) క్రింద ఎలా కనిపిస్తాయో కంపెనీ వెల్లడించాల్సిన అవసరం ఉంది. లోపలివారు తమ స్టాక్ లావాదేవీలను సెక్యూరిటీస్ అండ్ ఎక్స్ఛేంజ్ కమిషన్ (ఎస్‌ఇసి) కు రెండు పనిదినాల్లోపు రిపోర్ట్ చేయాలి.

న్యాయం, సెక్యూరిటీల మోసం, మెయిల్ మోసం మరియు వైర్ మోసాలకు ఆటంకం కలిగించినందుకు సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం కఠినమైన శిక్ష విధిస్తుంది. సెక్యూరిటీల మోసానికి గరిష్ట శిక్షా కాలం 25 సంవత్సరాలకు, న్యాయం అడ్డుపడటానికి గరిష్ట జైలు శిక్ష 20 సంవత్సరాలకు పెరిగింది. ఈ చట్టం మెయిల్ మరియు వైర్ మోసాలకు గరిష్ట జరిమానాలను ఐదు నుండి 20 సంవత్సరాల జైలు శిక్షకు పెంచింది. అలాగే, సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం అదే నేరానికి పాల్పడిన ప్రభుత్వ సంస్థలకు జరిమానాలను గణనీయంగా పెంచుతుంది.

సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం యొక్క ఖరీదైన భాగం సెక్షన్ 404, దీనికి ప్రభుత్వ సంస్థలు విస్తృతమైన అంతర్గత నియంత్రణ పరీక్షలు చేయవలసి ఉంటుంది మరియు వారి వార్షిక ఆడిట్లతో అంతర్గత నియంత్రణ నివేదికను కలిగి ఉంటుంది. ఫైనాన్షియల్ రిపోర్టింగ్‌లో మాన్యువల్ మరియు ఆటోమేటెడ్ నియంత్రణలను పరీక్షించడం మరియు డాక్యుమెంట్ చేయడం బాహ్య అకౌంటెంట్లు మాత్రమే కాకుండా అనుభవజ్ఞులైన ఐటి సిబ్బంది యొక్క అపారమైన కృషి మరియు ప్రమేయం అవసరం. మాన్యువల్ నియంత్రణలపై ఎక్కువగా ఆధారపడే సంస్థలకు సమ్మతి వ్యయం ముఖ్యంగా భారంగా ఉంటుంది. సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం వారి ఆర్థిక నివేదికను మరింత సమర్థవంతంగా, కేంద్రీకృత మరియు స్వయంచాలకంగా చేయడానికి కంపెనీలను ప్రోత్సహించింది. అయినప్పటికీ, కొంతమంది విమర్శకులు ఈ నియంత్రణలన్నీ చట్టాన్ని పాటించటానికి ఖరీదైనవిగా భావిస్తారు, ప్రధాన వ్యాపారం నుండి సిబ్బందిని మరల్చడం మరియు వృద్ధిని నిరుత్సాహపరుస్తారు.

చివరగా, సర్బేన్స్-ఆక్స్లీ చట్టం పబ్లిక్ కంపెనీ అకౌంటింగ్ పర్యవేక్షణ బోర్డును స్థాపించింది, ఇది పబ్లిక్ అకౌంటెంట్లకు ప్రమాణాలను ప్రోత్సహిస్తుంది, వారి ఆసక్తి సంఘర్షణలను పరిమితం చేస్తుంది మరియు అదే పబ్లిక్ కంపెనీకి ప్రతి ఐదు సంవత్సరాలకు లీడ్ ఆడిట్ భాగస్వామి భ్రమణం అవసరం.