ఇనుప కాండోర్

ప్రొఫెషనల్ మనీ మేనేజర్లు మరియు వ్యక్తిగత పెట్టుబడిదారులు ఉపయోగించే ప్రసిద్ధ ఎంపిక వ్యూహమైన ఐరన్ కండోర్స్ గురించి మీరు విన్నాను. ఐరన్ కాండోర్ అంటే ఏమిటో చర్చించడం ద్వారా ప్రారంభిద్దాం, ఆపై వాటిని ఎలా వ్యాపారం చేయాలో నేర్చుకోవడం ద్వారా మీరు ఎలా ప్రయోజనం పొందవచ్చు.

ఐరన్ కాండోర్ అంటే ఏమిటి?

ఐరన్ కాండోర్ అనేది నాలుగు వేర్వేరు ఒప్పందాలను కలిగి ఉన్న ఎంపికల వ్యూహం. వ్యూహంలోని కొన్ని ముఖ్య లక్షణాలు:

• ఒకే అంతర్లీన పరికరంలో ఒక కాల్ స్ప్రెడ్ మరియు ఒక పుట్ స్ప్రెడ్ (అదే గడువు రోజు) అమ్మడం ద్వారా ఐరన్ కాండోర్ స్ప్రెడ్ నిర్మించబడింది. అన్ని నాలుగు ఎంపికలు సాధారణంగా డబ్బుకు మించినవి (ఇది కఠినమైన అవసరం కానప్పటికీ).కాల్ స్ప్రెడ్ మరియు పుట్ స్ప్రెడ్ సమాన వెడల్పుతో ఉంటాయి. ఈ విధంగా, రెండు కాల్ ఆప్షన్ల సమ్మె ధరలు 10 పాయింట్ల దూరంలో ఉంటే, రెండు పుట్స్ కూడా 10 పాయింట్ల దూరంలో ఉండాలి. కాల్‌లు మరియు పుట్‌లు ఒకదానికొకటి ఎంత దూరంలో ఉన్నాయో అది పట్టింపు లేదు. చాలా తరచుగా, అంతర్లీన ఆస్తి SPX, NDX లేదా RUT వంటి విస్తృత-ఆధారిత మార్కెట్ సూచికలలో ఒకటి. కానీ చాలా మంది ఇన్వెస్టర్లు వ్యక్తిగత స్టాక్స్ లేదా చిన్న ఇండెక్స్‌లలో ఐరన్ కాండోర్ పొజిషన్లను కలిగి ఉండటానికి ఎంచుకుంటారు.మీరు కాల్ విక్రయించి, స్ప్రెడ్‌లు పెట్టినప్పుడు, మీరు ఐరన్ కాండోర్‌ను కొనుగోలు చేస్తున్నారు. సేకరించిన నగదు స్థానం కోసం గరిష్ట లాభాలను సూచిస్తుంది.ఇది 'మార్కెట్ తటస్థ' వాణిజ్యాన్ని సూచిస్తుంది, అనగా స్వాభావిక బుల్లిష్ లేదా బేరిష్ బయాస్ లేదు.

ఐరన్ కాండోర్ స్థానాలు, దశల వారీగా

ఇనుప కాండోర్ కొనుగోలులో అవసరమైన భాగాలు లేదా దశలను వివరించడానికి, ఈ క్రింది రెండు ot హాత్మక ఉదాహరణలను తీసుకోండి:

10 XYZ అక్టోబర్ 85/95/110/120 ఐరన్ కండోర్స్ కొనడానికి:

• 10 XYZ అక్టోబర్ 110 కాల్స్బ్యూ 10 XYZ అక్టోబర్ 120 కాల్స్ సెల్ 10 XYZ అక్టోబర్ 95 పుట్స్బ్యూ 10 XYZ అక్టోబర్ 85 పుట్స్

మూడు ABCD ఫిబ్రవరి 700/720/820/840 ఐరన్ కండోర్స్ కొనడానికి:

• మూడు ఎబిసిడి ఫిబ్రవరి 820 కాల్స్ అమ్మండి మూడు ఎబిసిడి ఫిబ్రవరి 840 కాల్స్ సెల్ మూడు ఎబిసిడి ఫిబ్రవరి 720 పుట్స్బ్యూ మూడు ఎబిసిడి ఫిబ్రవరి 700 పుట్స్

ఐరన్ కండోర్స్ డబ్బు సంపాదించడం / కోల్పోవడం ఎలా?

మీరు ఇనుప కాండోర్‌ను కలిగి ఉన్నప్పుడు, మీరు స్థానం తెరిచిన సమయం నుండి ఎంపికలు గడువు ముగిసే వరకు అంతర్లీన సూచిక లేదా భద్రత సాపేక్షంగా ఇరుకైన వాణిజ్య పరిధిలో ఉంటుందని మీ ఆశ. గడువు వచ్చినప్పుడు, అన్ని ఎంపికలు డబ్బుకు మించి ఉంటే, అవి విలువ లేకుండా ముగుస్తాయి మరియు ఇనుప కాండోర్ కొనుగోలు చేసేటప్పుడు మీరు సేకరించిన ప్రతి పైసా (మైనస్ కమీషన్లు) ను మీరు ఉంచుతారు. ఆదర్శవంతమైన పరిస్థితి ప్రతిసారీ సంభవిస్తుందని ఆశించవద్దు, కానీ అది జరుగుతుంది.

కొన్నిసార్లు లాభం యొక్క చివరి కొన్ని నికెల్లు లేదా డైమ్స్ త్యాగం చేయడం మరియు గడువు రాకముందే ఆ స్థానాన్ని మూసివేయడం మంచిది. ఇది మంచి లాభంతో లాక్ చేయడానికి మరియు నష్టాల ప్రమాదాన్ని తొలగించడానికి మిమ్మల్ని అనుమతిస్తుంది. రిస్క్‌ను నిర్వహించగల సామర్థ్యం అన్ని వ్యాపారులకు, ముఖ్యంగా ఈ వ్యూహాన్ని ఉపయోగించుకునేవారికి అవసరమైన నైపుణ్యం.

మార్కెట్లు ఎల్లప్పుడూ అంతగా ఉండవు, మరియు అంతర్లీన సూచికలు లేదా సెక్యూరిటీల ధరలు అస్థిరంగా ఉంటాయి. అది జరిగినప్పుడు, అంతర్లీన ఆస్తి (మునుపటి ఉదాహరణలలో XYZ లేదా ABCD) గణనీయమైన ధర మార్పుకు లోనవుతుంది. ఇది మీ స్థానానికి మంచిది కాదు (లేదా పాకెట్‌బుక్), మీరు అర్థం చేసుకోవలసిన రెండు ముఖ్యమైన సమాచారం ఉన్నాయి:

• మీరు ఎంత కోల్పోతారు; మార్కెట్ తప్పుగా ప్రవర్తించినప్పుడు మీరు ఏమి చేయవచ్చు.

మీరు 10-పాయింట్ స్ప్రెడ్‌లను (XYZ మాదిరిగా) విక్రయించినప్పుడు, XYZ ఇప్పటివరకు కదిలేటప్పుడు చెత్త దృష్టాంతం సంభవిస్తుంది, కాల్‌లు లేదా పుట్‌లు రెండూ డబ్బులో ఉంటాయి (XYZ 120 కంటే ఎక్కువ లేదా 85 కంటే తక్కువ) గడువు వచ్చినప్పుడు. ఆ దృష్టాంతంలో, స్ప్రెడ్ గరిష్ట మొత్తం విలువైనది లేదా సమ్మె ధరల మధ్య 100 రెట్లు తేడా. ఈ ఉదాహరణలో, అది 100 x $ 10 = $ 1, 000.

మీరు 10 ఐరన్ కండోర్లను కొనుగోలు చేసినందున, జరిగే చెత్త ఏమిటంటే, మీరు ఈ స్థానాన్ని కవర్ చేయడానికి (మూసివేయడానికి) $ 10, 000 చెల్లించవలసి వస్తుంది. స్టాక్ మరింత ముందుకు వెళుతుంటే, అది మిమ్మల్ని మరింత ప్రభావితం చేయదు. మీరు 120 కాల్ (లేదా 85 పుట్) కలిగి ఉన్నారనే వాస్తవం మిమ్మల్ని మరింత నష్టాల నుండి రక్షిస్తుంది ఎందుకంటే సమ్మెల మధ్య వ్యత్యాసం కంటే స్ప్రెడ్ ఎప్పటికీ విలువైనది కాదు.

కొన్ని మంచి వార్తలు ఉన్నాయి: గుర్తుంచుకోండి, స్థానం కొనుగోలు చేసేటప్పుడు మీరు నగదు ప్రీమియంను సేకరిస్తారు మరియు నష్టాలను తగ్గించుకుంటారు. ప్రతి ఇనుప కాండోర్ కోసం మీరు $ 250 వసూలు చేస్తారని అనుకోండి. గరిష్టంగా $ 1, 000 నుండి $ 250 ను తీసివేయండి మరియు ఫలితం మీరు ఇనుప కాండర్‌కు కోల్పోయే ఎక్కువ మొత్తాన్ని సూచిస్తుంది. ఈ ఉదాహరణలో $ 750 ఉంది.

గమనిక: ఎంపికలు గడువు ముగిసే వరకు మీరు ఈ పదవిని కొనసాగిస్తే, మీరు కాల్ స్ప్రెడ్ లేదా పుట్ స్ప్రెడ్‌లో మాత్రమే డబ్బును కోల్పోతారు; వారు ఇద్దరూ ఒకే సమయంలో డబ్బులో ఉండలేరు.

మీరు కొనుగోలు చేయడానికి మరియు విక్రయించడానికి ఎంచుకున్న ఎంపికలు (మరియు అంతర్లీన ఆస్తులు) ఆధారంగా, కొన్ని విభిన్న పరిస్థితులు రావచ్చు:

• నష్టం యొక్క సంభావ్యతను తగ్గించవచ్చు, కాని రివార్డ్ సంభావ్యత కూడా తగ్గుతుంది (డబ్బుకు వెలుపల ఉన్న ఎంపికలను ఎంచుకోండి). రివార్డ్ సంభావ్యతను పెంచవచ్చు, కాని ఆ బహుమతిని సంపాదించే సంభావ్యత తగ్గుతుంది (తక్కువ దూరం ఉన్న ఎంపికలను ఎంచుకోండి -ఆ-డబ్బు).మీ కంఫర్ట్ జోన్‌కు సరిపోయే ఎంపికలను కనుగొనడం కొంచెం ట్రయల్ మరియు లోపాన్ని కలిగి ఉంటుంది. మీరు బాగా అర్థం చేసుకున్న సూచికలు లేదా రంగాలతో కట్టుకోండి.

రిస్క్ మేనేజ్‌మెంట్ పరిచయం

ఐరన్ కాండోర్ పరిమిత-రిస్క్ స్ట్రాటజీ కావచ్చు, కానీ మీరు ఏమీ చేయకూడదని మరియు విషయాలు మీ దారిలోకి రానప్పుడు మీ డబ్బు అదృశ్యమవుతుందని కాదు. ఐరన్ కాండోర్లను వర్తకం చేసేటప్పుడు ప్రమాదాన్ని ఎలా నిర్వహించాలో అర్థం చేసుకోవడం మీ దీర్ఘకాలిక విజయానికి ముఖ్యమైనది అయినప్పటికీ, రిస్క్ మేనేజ్‌మెంట్ గురించి సమగ్ర చర్చ ఈ వ్యాసం యొక్క పరిధికి మించినది.

వాణిజ్యం లాభదాయకంగా ఉన్నప్పుడు మీరు ఎల్లప్పుడూ గరిష్ట లాభాలను సంపాదించనట్లే (మీరు గడువుకు ముందే మూసివేసినందున), స్థానం మీకు వ్యతిరేకంగా కదిలినప్పుడు మీరు తరచుగా గరిష్ట కన్నా తక్కువ కోల్పోతారు. ఇది సంభవించడానికి అనేక కారణాలు ఉన్నాయి:

• పెద్ద నష్టాలను నివారించడానికి మీరు ముందుగానే మూసివేయాలని నిర్ణయించుకోవచ్చు. గరిష్ట లాభం సంపాదించడానికి మిమ్మల్ని అనుమతించే XYZ దిశను తిప్పికొట్టవచ్చు. XYZ అన్ని మార్గాల్లో 120 కి వెళ్ళకపోవచ్చు. XYZ యొక్క గడువు (సెటిల్మెంట్ ధర) 112 అయితే, 110 కాల్ రెండు పాయింట్ల ద్వారా డబ్బులో ఉంది మరియు దీని విలువ $ 200 మాత్రమే. మీరు ఆ ఎంపికను తిరిగి కొనుగోలు చేసినప్పుడు (మిగతా మూడు ఎంపికలు విలువ లేకుండా ముగుస్తాయి), మీరు ఇంకా చిన్న లాభం సంపాదించి ఉండవచ్చు - ఈ దృష్టాంతంలో $ 50.

పేపర్-ట్రేడింగ్ ఖాతాలో ట్రేడింగ్ ప్రాక్టీస్ చేయండి

ఈ వ్యూహం ఆకర్షణీయంగా అనిపిస్తే, మీరు అనుభవజ్ఞుడైన వ్యాపారి అయినప్పటికీ, మీ బ్రోకర్‌తో పేపర్-ట్రేడింగ్ ఖాతాను తెరవండి. డబ్బును ప్రమాదంలో పెట్టకుండా అనుభవాన్ని పొందాలనే ఆలోచన ఉంది. రెండు లేదా మూడు వేర్వేరు అంతర్లీన ఆస్తులను ఎంచుకోండి లేదా వేర్వేరు గడువు నెలలు మరియు సమ్మె ధరలను ఉపయోగించి ఒకేదాన్ని ఎంచుకోండి. సమయం గడిచేకొద్దీ మరియు మార్కెట్లు కదులుతున్నప్పుడు వివిధ ఇనుప కాండోర్ స్థానాలు ఎలా పని చేస్తాయో మీరు చూస్తారు.

కాగితం వ్యాపారం యొక్క ప్రధాన లక్ష్యం ఇనుప కండోర్స్ మీకు మరియు మీ వాణిజ్య శైలికి సరిపోతుందో లేదో తెలుసుకోవడం. మీ కంఫర్ట్ జోన్‌లో స్థానాలను సొంతం చేసుకోవడం ముఖ్యం. స్థానం యొక్క ప్రమాదం మరియు బహుమతి మిమ్మల్ని ఆందోళన లేకుండా ఉండటానికి అనుమతించినప్పుడు, అది అనువైనది. మీ కంఫర్ట్ జోన్ ఉల్లంఘించినప్పుడు, మీకు సంబంధించిన స్థానాలను తొలగించడానికి మీ పోర్ట్‌ఫోలియోను సవరించడానికి సమయం ఆసన్నమైంది.

సారాంశం

ఐరన్ కండోర్స్ తటస్థ పక్షపాతంతో స్టాక్ మార్కెట్లో పెట్టుబడులు పెట్టడానికి మిమ్మల్ని అనుమతిస్తాయి, ఇది చాలా మంది వ్యాపారులు చాలా సౌకర్యంగా ఉంటుంది. ఈ ఎంపికల వ్యూహం పరిమిత ప్రమాదం మరియు విజయానికి అధిక సంభావ్యత కలిగిన స్థానాలను సొంతం చేసుకోవడానికి మిమ్మల్ని అనుమతిస్తుంది.