అమెజాన్ రికార్డు స్టాక్ లాభాలు ఎందుకు ముగిశాయి

అమెజాన్.కామ్ (AMZN) షేర్లు నురుగుగా కనిపిస్తున్నాయి మరియు గత కొన్ని సార్లు స్టాక్ ప్రస్తుత మదింపుకు చేరుకుంది, ఇది గణనీయమైన పుల్‌బ్యాక్‌ను ఎదుర్కొంది. ఇ-కామర్స్ దిగ్గజం యొక్క స్టాక్ ప్రస్తుతం దాని ఆల్-టైమ్ గరిష్టానికి సమీపంలో ట్రేడవుతోంది మరియు చారిత్రాత్మకంగా అధిక విలువలతో కూడా ట్రేడవుతోంది. గతం భవిష్యత్తుకు మార్గదర్శకంగా పనిచేస్తుంటే, దాని ప్రస్తుత మదింపు అమెజాన్ షేర్లు ఇప్పటికే 2018 లో గరిష్ట స్థాయికి చేరుకున్నాయని మరియు 10 శాతం తగ్గుతుందని సూచించింది.

సగటున, అమెజాన్ షేర్లు 2015 ప్రారంభం నుండి సుమారు 2 సంవత్సరపు ధరల నుండి అమ్మకాల నిష్పత్తిలో వర్తకం చేశాయి, ప్రామాణిక విచలనం సుమారు 0.34. ఇది వాల్యుయేషన్‌ను ఒక సంవత్సరం ఫార్వర్డ్ అమ్మకాల అంచనాల 1.67 నుండి 2.35 రెట్లు ఉంచుతుంది. అమెజాన్ స్టాక్ ప్రస్తుతం 2.42 రెట్లు 2019 అమ్మకాల అంచనా $ 283.36 బిలియన్ల వద్ద ట్రేడవుతోంది, ఈ షేర్లు చారిత్రక ప్రాతిపదికన అధిక విలువను కలిగి ఉన్నాయి.

YCharts చే AMZN డేటా

అమెజాన్‌కు విలువ ఇవ్వడం

అమెజాన్ ఎప్పుడూ బాటమ్ లైన్ నడపడం మరియు లాభాలను పెంచడంపై పూర్తిగా దృష్టి పెట్టకపోవడంతో, కార్పొరేట్ దిగ్గజానికి విలువ ఇవ్వడానికి బహుళ ఆదాయాల సాంప్రదాయ కొలతను ఉపయోగించడం కష్టం.

అమెజాన్ యొక్క వాల్యుయేషన్ యొక్క ఒక మంచి కొలతగా ఒక సంవత్సరం ఫార్వర్డ్ ప్రైస్-టు-సేల్స్ నిష్పత్తి పనిచేసిందని పై చార్ట్ చూపిస్తుంది. ప్రతి సంవత్సరం ఒక సంవత్సరం ఫార్వర్డ్ ప్రైస్-టు-సేల్స్ నిష్పత్తి గతంలో 2.35 పైన పెరిగినట్లు చార్ట్ చూపిస్తుంది, అమెజాన్ దాని స్టాక్ ధరలో క్షీణతను చూసింది.

అధిక తక్కువ

మల్టిపుల్‌లోని పతనాలు స్థిరంగా పెరుగుతున్నాయని కూడా మీరు చూడవచ్చు, అనగా ప్రతి కదలికలో తక్కువ, మార్కెట్ అమెజాన్ షేర్లను మునుపటి సందర్భం కంటే తక్కువ డిస్కౌంట్ చేస్తోంది, ఇది కంపెనీ ఆదాయ వృద్ధిని వేగవంతం చేయడం మరియు స్థూల మెరుగుదల ఫలితంగా ఉండవచ్చు లాభాల పరిమితులు. అమెజాన్ ఆదాయం గత మూడేళ్ళలో, 2015 లో 20 శాతం నుండి, 2016 లో 27 శాతానికి, మరియు 2017 లో దాదాపు 31 శాతానికి పెరిగింది.

వృద్ధి కొనసాగుతుంది

ఆదాయం 2018 లో సుమారు 31 శాతం, మరియు 2019 లో 21.5 శాతం వృద్ధి చెందుతుందని భావిస్తున్నారు. అమెజాన్ షేర్లు దాని మునుపటి స్థాయిల నుండి చాలా తీవ్రంగా పడిపోతాయని to హించటం కష్టం.

ఈ నిష్పత్తి అప్‌ట్రెండ్‌కు తిరిగి రావాలంటే, గతంలో ఉన్నట్లుగా, ఫార్వర్డ్ సేల్స్ మల్టిపుల్ సుమారు 2.15 కి పడిపోతుంది. మార్కెట్ క్యాప్ సుమారు 682 బిలియన్ డాలర్ల నుండి 610 బిలియన్ డాలర్లకు తగ్గుతుంది, ఇది 10 శాతం పడిపోతుంది.

అమెజాన్ యొక్క ప్రస్తుత ధర నుండి ఎంత దూరం పడిపోతుందో ting హించడం ఖచ్చితమైన శాస్త్రం కానప్పటికీ, వచ్చే ఏడాది ఫార్వర్డ్ అమ్మకాలు 2.4 రెట్లు తగినంత ఖరీదైనవి అని మార్కెట్ స్పష్టంగా తెలుపుతోంది. అదే జరిగితే, అమెజాన్ షేర్లు 2018 లో గరిష్ట స్థాయికి చేరుకున్నాయి, కంపెనీ 2019 అంచనాలు చాలా తక్కువగా ఉన్నాయని విశ్లేషకుల సంఘాన్ని ఒప్పించలేకపోతే, ఆ బహుళ రీసెట్ చేయడానికి వీలు కల్పిస్తుంది.