ఎలుగుబంటి మార్కెట్లలో ధరలు పడిపోతున్నప్పుడు చాలా మంది ఆర్థిక సలహాదారులు మరియు విద్యావేత్తలు స్టాక్స్ మరియు మ్యూచువల్ ఫండ్లను అమ్మమని సిఫారసు చేయరు. మీరు మందపాటి మరియు సన్నని ద్వారా పట్టుకోగలిగితే, వారు వాదిస్తారు, మీరు దీర్ఘకాలంలో ఇతర ఆస్తి తరగతి కంటే మెరుగైన రాబడిని పొందే అవకాశం ఉంది. జెరెమీ సీగెల్ యొక్క క్లాసిక్ పుస్తకం "స్టాక్స్ ఫర్ ది లాంగ్ రన్" ప్రకారం మ్యూచువల్ ఫండ్స్ ద్రవ్యోల్బణం తరువాత సగటు వార్షిక దిగుబడి 6.5% నుండి 7% వరకు ఉంటుంది. ఏదేమైనా, మ్యూచువల్ ఫండ్‌ను విక్రయించే సందర్భాలు ఉన్నాయి; కొనండి మరియు పట్టుకోవడం ఎప్పటికీ కాదు. మ్యూచువల్ ఫండ్ అమ్మడానికి మొదటి ఎనిమిది కారణాలను ఇక్కడ పరిశీలిస్తాము.
పోర్ట్‌ఫోలియో రీబ్యాలెన్సింగ్
కాలక్రమేణా, ఆర్థిక మార్కెట్లలోని పోకడలు ఆస్తి కేటాయింపులు కావలసిన సెట్టింగుల నుండి వేరుగా మారవచ్చు. మరో మాటలో చెప్పాలంటే, కొన్ని మ్యూచువల్ ఫండ్లు పోర్ట్‌ఫోలియోలో ఎక్కువ భాగానికి పెరుగుతాయి, మిమ్మల్ని వేరే స్థాయి ప్రమాదానికి గురి చేస్తాయి.
ఈ ఫలితాన్ని నివారించడానికి, సాపేక్షంగా పెద్ద బరువులు ఉన్న ఫండ్లలో యూనిట్లను అమ్మడం ద్వారా మరియు ఆదాయాన్ని తక్కువ బరువు కలిగిన ఫండ్లకు బదిలీ చేయడం ద్వారా పోర్ట్‌ఫోలియోను క్రమానుగతంగా తిరిగి సమతుల్యం చేయవచ్చు. ఈ నియమం ప్రకారం, ఈక్విటీ మ్యూచువల్ ఫండ్లను విక్రయించే సమయం వారు విస్తరించిన బుల్ మార్కెట్లో మంచి లాభాలను పొందినప్పుడు మరియు వారికి కేటాయించిన శాతం చాలా ఎక్కువైంది.
మ్యూచువల్ ఫండ్ మార్పులు లేదా దుర్వినియోగం
మ్యూచువల్ ఫండ్స్ కొనుగోలు చేయడానికి మీ అసలు కారణాలతో విభేదించే అనేక మార్గాల్లో మారవచ్చు. ఉదాహరణకు, ఒక స్టార్ పోర్ట్‌ఫోలియో మేనేజర్ ఓడను దూకవచ్చు మరియు అదే సామర్థ్యాలు లేని వ్యక్తి చేత భర్తీ చేయబడవచ్చు. లేదా స్టైల్ డ్రిఫ్ట్ ఉండవచ్చు, ఇది మేనేజర్ తన పెట్టుబడి విధానాన్ని కాలక్రమేణా క్రమంగా మార్చినప్పుడు తలెత్తుతుంది.
ముందుకు సాగడానికి ఇతర సంకేతాలలో వార్షిక నిర్వహణ వ్యయ నిష్పత్తులలో (MER లు) పైకి ఉన్న ధోరణి లేదా మార్కెట్‌తో పోలిస్తే పెద్దగా పెరిగిన ఫండ్ ఉన్నాయి. మార్కెట్‌తో పోల్చితే ఫండ్ పెద్దగా పెరిగితే, మార్కెట్ పైన రాబడిని సంపాదించడానికి, నిర్వాహకులు తమ పోర్ట్‌ఫోలియోలను మార్కెట్ నుండి వేరు చేయడంలో ఇబ్బంది పడతారు.
పెట్టుబడిదారుల వృద్ధి
మీరు అనుభవాన్ని పొందుతున్నప్పుడు మరియు ఎక్కువ సంపదను సంపాదించినప్పుడు, మీరు మ్యూచువల్ ఫండ్లను అధిగమించవచ్చు. ఎక్కువ సంపదతో తగినంత వ్యక్తిగత స్టాక్లను కొనుగోలు చేయగల సామర్థ్యం, తగినంత వైవిధ్యతను సాధించడం మరియు MER లను నివారించడం. ఎక్స్ఛేంజ్-ట్రేడెడ్ ఫండ్ల ద్వారా స్టాక్లను చురుకుగా ఎంచుకోవడం లేదా మార్కెట్ సూచికలను కొనుగోలు చేయడం మరియు కలిగి ఉండటం వంటివి మీరే చేయగల విశ్వాసం ఎక్కువ జ్ఞానంతో వస్తుంది.
జీవిత చక్ర మార్పులు
చారిత్రాత్మకంగా స్టాక్స్ దీర్ఘకాలికంగా సొంతం చేసుకోవడానికి ఉత్తమమైన పెట్టుబడులు అయినప్పటికీ, వాటి అస్థిరత వాటిని స్వల్పకాలికంలో నమ్మదగని వాహనాలుగా చేస్తుంది. పదవీ విరమణ, పిల్లల పోస్ట్-సెకండరీ విద్యలు లేదా కొన్ని ఇతర నిధుల గడువులను చేరుకున్నప్పుడు, స్టాక్-మార్కెట్ ఫండ్ల నుండి బాండ్లు లేదా టర్మ్ డిపాజిట్లు వంటి మరింత నిర్దిష్ట రాబడిని కలిగి ఉన్న ఆస్తులుగా మార్చడం మంచిది, దీని పరిపక్వత ఆ సమయంతో సమానంగా ఉంటుంది నిధులు అవసరం.
మిస్టేక్స్
కొన్నిసార్లు, పెట్టుబడిదారుల శ్రద్ధ అసంపూర్ణంగా ఉంటుంది మరియు వారు కొనుగోలు చేయని నిధులను సొంతం చేసుకుంటారు. ఉదాహరణకు, పెట్టుబడిదారుడు వారి అభిరుచులకు ఫండ్ చాలా అస్థిరంగా ఉందని కనుగొనవచ్చు.
పోర్ట్‌ఫోలియో లోపాలు కూడా పెట్టుబడిదారుడు చేసి ఉండవచ్చు. ఒక సాధారణ తప్పు చాలా ఎక్కువ నిధులతో అధికంగా వైవిధ్యపరచడం, ఇది ట్యాబ్‌లను ఉంచడం కష్టం మరియు మార్కెట్ పనితీరుకు సగటున ఉంటుంది. వైవిధ్యీకరణతో పెద్ద సంఖ్యలో నిధులను కలిగి ఉండటం గందరగోళం. ఒకే దిశలో కదులుతున్నట్లయితే పెద్ద సంఖ్యలో నిధులు హెచ్చుతగ్గులను సున్నితంగా చేయవు. అవసరమయ్యేది నిధుల సేకరణ, మరికొన్ని డౌన్ అయినప్పుడు కొన్ని పైకి వస్తాయని ఆశించవచ్చు.
వాల్యువేషన్
సౌకర్యవంతమైన లేదా అవకాశవాద విధానాన్ని ఉపయోగించడం ద్వారా మీ స్థిర పోర్ట్‌ఫోలియో కేటాయింపులను తిరిగి సమతుల్యం చేయడానికి మ్యూచువల్ ఫండ్ల నుండి మారండి. ఒక సాధారణ వాల్యుయేషన్ యార్డ్ స్టిక్ అనేది యుఎస్ స్టాక్స్ కోసం ధర-ఆదాయాలు (పి / ఇ) నిష్పత్తి. వారు కాలక్రమేణా 14 నుండి 15 P / E సగటున ఉన్నారు, కనుక ఇది 24 నుండి 26 కి పెరిగితే, విలువలు అధికంగా ఉంటాయి మరియు తిరోగమనం యొక్క ప్రమాదం పెరుగుతుంది.
సమ్థింగ్ బెటర్ కమ్స్ అలోంగ్
ఇన్వెస్టింగ్ లెజెండ్ సర్ జాన్ టెంపుల్టన్ మంచి ఏదైనా వచ్చినప్పుడల్లా అమ్మమని సలహా ఇచ్చాడు. మ్యూచువల్ ఫండ్ రాజ్యంలో, కొన్ని ఫండ్లు మీ ఫండ్ ఏమి చేస్తున్నాయో వాటిలో మంచి ఆవిష్కరణలతో మార్కెట్లోకి రావచ్చు. లేదా, కాలక్రమేణా, ఇతర పోర్ట్‌ఫోలియో నిర్వాహకులు అదే బెంచ్‌మార్క్‌లకు వ్యతిరేకంగా మెరుగైన పనితీరు కనబరుస్తున్నారు.
పన్ను తగ్గింపు
పన్ను చెల్లించదగిన ఖాతాలలో ఉన్న మ్యూచువల్ ఫండ్స్, వాటి కొనుగోలు ధర నుండి గణనీయంగా తగ్గుతాయి. పన్ను పరిధిలోకి వచ్చే మూలధన లాభాలను పూడ్చడానికి మరియు తక్కువ పన్నులను తగ్గించడానికి ఉపయోగించే మూలధన నష్టాలను గ్రహించడానికి వాటిని అమ్మవచ్చు.
పన్నుల ప్రయోజనాల కోసం మూలధన నష్టాన్ని గ్రహించడం కోసం ఈ అమ్మకం మాత్రమే జరిగితే, పెట్టుబడిదారుడు ఉపరితల-నష్ట నియమాన్ని నివారించడానికి అవసరమైన 30 రోజుల వ్యవధి తరువాత ఆ స్థానాన్ని తిరిగి స్థాపించాలనుకుంటాడు. పెట్టుబడిదారుడు ధర ఒకేలా లేదా తక్కువగా ఉండే అవకాశం తీసుకోవచ్చు.
పన్ను నష్టం అమ్మకం ఆగస్టు నుండి డిసెంబర్ చివరి వరకు జరుగుతుంది. చాలా ఫండ్స్ వారు పెట్టుబడిదారులకు పంపిణీ చేయబోయే మూలధన లాభాలు మరియు ఆదాయాన్ని సంవత్సరాంతంలో అంచనా వేసిన కాలం కూడా. ఈ మొత్తాలు పెట్టుబడిదారులకు పన్ను విధించబడతాయి, కాబట్టి ఇది ఓడిపోయిన నిధిని విక్రయించడానికి అదనపు కారణం.
బాటమ్ లైన్
ఈ ఎనిమిది కారణాలు మీ ఫండ్‌ను వదిలించుకోవడాన్ని పరిగణించమని మిమ్మల్ని బలవంతం చేసినప్పటికీ, మీరు విక్రయించినప్పుడల్లా వాయిదాపడిన అమ్మకపు ఛార్జీలు, స్వల్పకాలిక ట్రేడింగ్ ఫీజులు మరియు పన్నుల ప్రభావాన్ని గుర్తుంచుకోండి. ఈ ఇతర కారకాలు మీకు అనుకూలంగా రాకపోతే, బయటపడటానికి ఇది సరైన సమయం కాకపోవచ్చు.
