వార్షిక మొత్తం రాబడి

వార్షిక మొత్తం రాబడి అంటే ఏమిటి?

వార్షిక మొత్తం రాబడి అంటే ప్రతి సంవత్సరం ఒక నిర్దిష్ట వ్యవధిలో పెట్టుబడి ద్వారా సంపాదించిన రేఖాగణిత సగటు డబ్బు. వార్షిక రాబడి సమ్మేళనం చేయబడితే పెట్టుబడిదారుడు కొంత కాలానికి ఏమి సంపాదిస్తాడో చూపించడానికి వార్షిక రిటర్న్ ఫార్ములాను రేఖాగణిత సగటుగా లెక్కించబడుతుంది. వార్షిక మొత్తం రాబడి పెట్టుబడి యొక్క పనితీరు యొక్క స్నాప్‌షాట్‌ను మాత్రమే అందిస్తుంది మరియు పెట్టుబడిదారులకు దాని అస్థిరత లేదా ధరల హెచ్చుతగ్గుల గురించి ఎటువంటి సూచన ఇవ్వదు.

వార్షిక మొత్తం రాబడి

వార్షిక మొత్తం రాబడిని అర్థం చేసుకోవడం

వార్షిక మొత్తం రాబడిని అర్థం చేసుకోవడానికి, మేము రెండు మ్యూచువల్ ఫండ్ల యొక్క ot హాత్మక ప్రదర్శనలను పోల్చి చూస్తాము. రెండు నిధుల కోసం ఐదేళ్ల కాలంలో వార్షిక రాబడి రేటు క్రింద ఉంది:

మ్యూచువల్ ఫండ్ ఎ రిటర్న్స్: 3%, 7%, 5%, 12% మరియు 1%

మ్యూచువల్ ఫండ్ బి రిటర్న్స్: 4%, 6%, 5%, 6% మరియు 6.7%

రెండు మ్యూచువల్ ఫండ్ల వార్షిక రేటు 5.5%, కానీ మ్యూచువల్ ఫండ్ A చాలా అస్థిరంగా ఉంటుంది. దీని ప్రామాణిక విచలనం 4.2%, మ్యూచువల్ ఫండ్ B యొక్క ప్రామాణిక విచలనం 1% మాత్రమే. పెట్టుబడి యొక్క వార్షిక రాబడిని విశ్లేషించేటప్పుడు కూడా, ప్రమాద గణాంకాలను సమీక్షించడం చాలా ముఖ్యం.

వార్షిక రిటర్న్ ఫార్ములా మరియు లెక్కింపు

వార్షిక రాబడి రేటును లెక్కించే సూత్రానికి రెండు వేరియబుల్స్ మాత్రమే అవసరం: ఇచ్చిన కాలానికి రాబడి మరియు పెట్టుబడి జరిగిన సమయం. సూత్రం:

వార్షిక రిటర్న్ = ((1 + r1) × (1 + r2) × (1 + r3) × ⋯ × (1 + rn)) n1 −1

ఉదాహరణకు, పైన ఉన్న మ్యూచువల్ ఫండ్ యొక్క రాబడి యొక్క వార్షిక రేట్లు తీసుకోండి. ఒక విశ్లేషకుడు ప్రతి "r" వేరియబుల్స్‌ను తగిన రాబడితో ప్రత్యామ్నాయం చేస్తాడు మరియు "n" పెట్టుబడి ఎన్ని సంవత్సరాల పాటు జరిగిందో. ఈ సందర్భంలో, ఐదేళ్ళు. మ్యూచువల్ ఫండ్ A యొక్క వార్షిక రాబడి ఇలా లెక్కించబడుతుంది:

వార్షిక రాబడి = ((1 +.03) × (1 +.07) × (1 +.05) × (1 +.12) × (1 +.01)) 51 −1 = 1.3090.20−1 = 1.0553−1 =.0553, లేదా 5.53%

వార్షిక రాబడి వార్షిక రాబడికి పరిమితం కానవసరం లేదు. ఒక నిర్దిష్ట కాలానికి పెట్టుబడిదారుడు సంచిత రాబడిని కలిగి ఉంటే, అది నిర్దిష్ట సంఖ్యలో రోజులు అయినప్పటికీ, వార్షిక పనితీరును లెక్కించవచ్చు; ఏదేమైనా, వార్షిక రిటర్న్ సూత్రాన్ని దీనికి కొద్దిగా సర్దుబాటు చేయాలి:

వార్షిక రిటర్న్ = (1 + సంచిత రిటర్న్) రోజులు హెల్డ్ 365 −1

ఉదాహరణకు, ఒక మ్యూచువల్ ఫండ్‌ను 575 రోజులు పెట్టుబడిదారుడు కలిగి ఉన్నాడు మరియు 23.74% సంచిత రాబడిని సంపాదించాడు. వార్షిక రాబడి రేటు:

వార్షిక రిటర్న్ = (1 +.2374) 575365 −1 = 1.145−1 =.145, లేదా 14.5%

కీ టేకావేస్

• వార్షిక మొత్తం రాబడి అనేది ఒక నిర్దిష్ట వ్యవధిలో ప్రతి సంవత్సరం పెట్టుబడి ద్వారా సంపాదించిన రేఖాగణిత సగటు డబ్బు. వార్షిక రాబడి సమ్మేళనం చేయబడితే పెట్టుబడిదారుడు కొంత కాలానికి సంపాదించేది వార్షిక రిటర్న్ ఫార్ములా చూపిస్తుంది. వార్షిక రాబడి రేటును లెక్కిస్తోంది కేవలం రెండు వేరియబుల్స్ మాత్రమే అవసరం: ఇచ్చిన కాలానికి రాబడి మరియు పెట్టుబడి జరిగిన సమయం.

వార్షిక రాబడి మరియు సగటు రాబడి మధ్య వ్యత్యాసం

సంఖ్యలు ఒకదానికొకటి స్వతంత్రంగా ఉన్నప్పుడు మాత్రమే సాధారణ సగటుల లెక్కలు పనిచేస్తాయి. వార్షిక రాబడి ఉపయోగించబడుతుంది ఎందుకంటే ఇచ్చిన సంవత్సరంలో కోల్పోయిన లేదా సంపాదించిన పెట్టుబడి మొత్తం సమ్మేళనం కారణంగా పరిశీలనలో ఉన్న ఇతర సంవత్సరాల నుండి పరస్పరం ఆధారపడి ఉంటుంది. ఉదాహరణకు, మ్యూచువల్ ఫండ్ మేనేజర్ తన క్లయింట్ యొక్క డబ్బులో సగం కోల్పోతే, ఆమె విచ్ఛిన్నం చేయడానికి 100% రాబడిని ఇవ్వాలి. వివిధ మ్యూచువల్ ఫండ్లను పోల్చినప్పుడు లేదా వేర్వేరు కాల వ్యవధిలో వర్తకం చేసిన స్టాక్ల రాబడిని పోల్చినప్పుడు మరింత ఖచ్చితమైన వార్షిక రాబడిని ఉపయోగించడం కూడా స్పష్టమైన చిత్రాన్ని ఇస్తుంది.

వార్షిక రాబడిని నివేదిస్తోంది

పనితీరు రిపోర్టింగ్ యొక్క నైతికతకు మార్గనిర్దేశం చేసే ప్రామాణిక, పరిశ్రమ-వ్యాప్త సూత్రాల సమితి గ్లోబల్ ఇన్వెస్ట్‌మెంట్ పెర్ఫార్మెన్స్ స్టాండర్డ్స్ (జిఐపిఎస్) ప్రకారం, కనీసం 365 రోజుల ట్రాక్ రికార్డ్ లేని ఏ పెట్టుబడి అయినా దాని పనితీరును "అంచనా వేయదు" వార్షికంగా ఉండాలి. అందువల్ల, ఒక ఫండ్ కేవలం ఆరు నెలలు మాత్రమే పనిచేస్తూ 5% సంపాదించినట్లయితే, దాని వార్షిక పనితీరు సుమారు 10% అని చెప్పడానికి అనుమతించబడదు, ఎందుకంటే ఇది గతంలోని వాస్తవాలను చెప్పడానికి బదులుగా భవిష్యత్ పనితీరును అంచనా వేస్తుంది. మరో మాటలో చెప్పాలంటే, వార్షిక రాబడి రేటును లెక్కించడం చారిత్రక సంఖ్యల ఆధారంగా ఉండాలి.