Debt ణం నుండి ఈక్విటీ నిష్పత్తి ఒక సంస్థ తన ఆస్తులకు ఆర్థిక సహాయం చేయడానికి ఉపయోగిస్తున్న ఈక్విటీ మరియు అప్పుల నిష్పత్తిని చూపిస్తుంది మరియు వ్యాపారం క్షీణించిన సందర్భంలో, వాటాదారుల ఈక్విటీ రుణదాతలకు బాధ్యతలను నెరవేర్చగలదని ఇది సూచిస్తుంది.
తక్కువ -ణం నుండి ఈక్విటీ నిష్పత్తి రుణదాతల ద్వారా అప్పు ద్వారా తక్కువ మొత్తంలో ఫైనాన్సింగ్‌ను సూచిస్తుంది, వాటాదారుల ద్వారా ఈక్విటీ ద్వారా నిధులు సమకూరుస్తుంది. అధిక నిష్పత్తి సంస్థ రుణాలు తీసుకోవడం ద్వారా ఎక్కువ ఫైనాన్సింగ్ పొందుతున్నట్లు సూచిస్తుంది, ఇది రుణ స్థాయిలు చాలా ఎక్కువగా ఉంటే కంపెనీకి సంభావ్య ప్రమాదానికి లోనవుతుంది. సరళంగా చెప్పాలంటే: ఒక సంస్థ యొక్క కార్యకలాపాలు అరువు తెచ్చుకున్న డబ్బుపై ఆధారపడతాయి, వ్యాపారం కష్టతరమైనప్పుడు, దివాలా తీసే ప్రమాదం ఎక్కువ. ఎందుకంటే రుణాలపై కనీస చెల్లింపులు ఇప్పటికీ చెల్లించాలి - ఒక సంస్థ తన బాధ్యతలను నెరవేర్చడానికి తగినంత లాభం పొందకపోయినా. అధిక పరపతి కలిగిన సంస్థ కోసం, నిరంతర ఆదాయాల క్షీణత ఆర్థిక ఇబ్బందులకు లేదా దివాలాకు దారితీస్తుంది.
కీ టేకావేస్
- Debt ణం నుండి ఈక్విటీ నిష్పత్తి ఒక సంస్థ తన ఆస్తులకు ఆర్థిక సహాయం చేయడానికి ఉపయోగిస్తున్న ఈక్విటీ మరియు అప్పుల నిష్పత్తిని చూపిస్తుంది మరియు వ్యాపార క్షీణత సందర్భంలో వాటాదారుల ఈక్విటీ రుణదాతలకు ఎంతవరకు బాధ్యతలను నెరవేరుస్తుందో సూచిస్తుంది. మరింత కంపెనీ కార్యకలాపాలు రుణం తీసుకున్న డబ్బుతో నిధులు సమకూరుతాయి, వ్యాపారం కష్టతరమైన సమయాలను తాకినట్లయితే దివాలా తీసే ప్రమాదం ఎక్కువ. సంస్థ యొక్క ఆరోగ్యకరమైన విస్తరణకు వీలు కల్పించడంలో కూడా b ణం సహాయపడుతుంది.
ఈక్విటీ నిష్పత్తికి రుణం
-ణం నుండి ఈక్విటీని ఎలా లెక్కించాలి:
డెట్-టు-ఈక్విటీని లెక్కించడానికి, క్రింద చూపిన విధంగా కంపెనీ మొత్తం బాధ్యతలను దాని మొత్తం వాటాదారుల ఈక్విటీ ద్వారా విభజించండి.
ఈక్విటీ నిష్పత్తికి = ణం = మొత్తం వాటాదారుల ఈక్విటీ టోటల్ బాధ్యతలు
డెట్-టు-ఈక్విటీ యొక్క ఉదాహరణ
ఆపిల్ ఇంక్. (AAPL)
2017 ఆర్థిక సంవత్సరం ముగిసే సంవత్సరానికి, ఆపిల్ మొత్తం 101 బిలియన్ డాలర్ల (గుండ్రని) మరియు మొత్తం వాటాదారుల ఈక్విటీ 134 బిలియన్ డాలర్లను కలిగి ఉందని మేము క్రింద చూడవచ్చు, వారి 10 కె స్టేట్మెంట్ ప్రకారం.
పై సూత్రాన్ని ఉపయోగించి, AAPL కోసం -ణం నుండి ఈక్విటీ నిష్పత్తిని ఇలా లెక్కించవచ్చు:
డెట్-టు-ఈక్విటీ = $ 134, 000, 000 $ 241, 000, 000 = 1.80
ఫలితం అంటే ఆపిల్ ప్రతి డాలర్ ఈక్విటీకి 80 1.80 అప్పును కలిగి ఉంది. కానీ సొంతంగా, ఈ నిష్పత్తి పెట్టుబడిదారులకు పూర్తి చిత్రాన్ని ఇవ్వదు. నిష్పత్తిని ఇతర సారూప్య సంస్థలతో పోల్చడం ముఖ్యం. ఉదాహరణకు, 2017 చివరినాటికి, జనరల్ మోటార్స్ 5.03 యొక్క debt ణం నుండి ఈక్విటీ నిష్పత్తిని కలిగి ఉంది - ఇది ఆపిల్ కంటే చాలా ఎక్కువ. అయితే, ఈ రెండు సంస్థలు వేర్వేరు పరిశ్రమలలో ఆటగాళ్ళు. ప్రపంచవ్యాప్తంగా ఉత్పాదక కర్మాగారాలను నిర్వహించడానికి అవసరమైన మూలధన వ్యయాలను చూస్తే, GM కి ఎక్కువ నిష్పత్తి ఉందని అర్ధమే ఎందుకంటే దీనికి ఎక్కువ బాధ్యతలు ఉండవచ్చు. నిష్పత్తులను వారి పరిశ్రమలలోని సంస్థతో పోల్చడం కంపెనీలు ఎలా పని చేస్తున్నాయో స్పష్టమైన చిత్రాన్ని అందిస్తుంది.
2017 తో ముగిసే ఆర్థిక సంవత్సరానికి డెట్-టు-ఈక్విటీ:
- జనరల్ మోటార్స్ కంపెనీ (జిఎం) = 5.03 ఫోర్డ్ మోటార్ కంపెనీ (ఎఫ్) = 6.37 ఆపిల్ ఇంక్. (ఎఎపిఎల్) = 1.80 నెట్‌ఫ్లిక్స్ ఇంక్. (ఎన్‌ఎఫ్‌ఎల్‌ఎక్స్) = 4.29 అమెజాన్.కామ్, ఇంక్. (AMZN) = 3.73
ఫోర్డ్ యొక్క 6.37 తో పోలిస్తే GM యొక్క debt ణం నుండి ఈక్విటీ నిష్పత్తి 5.03 పైన మనం చూడవచ్చు, ఆపిల్ యొక్క 1.80 డెట్-టు-ఈక్విటీ నిష్పత్తితో పోల్చినప్పుడు ఇది అంత ఎక్కువ కాదు. ఏదేమైనా, ఆపిల్‌ను నెట్‌ఫ్లిక్స్ మరియు అమెజాన్ వంటి సాంకేతిక సంస్థలతో పోల్చినప్పుడు, ఆపిల్ ఆ రెండు సంస్థల కంటే చాలా తక్కువ రుణ ఫైనాన్సింగ్‌ను ఉపయోగిస్తుందని స్పష్టమవుతుంది. వాస్తవానికి, అమెజాన్ మరియు నెట్‌ఫ్లిక్స్ కోసం డెట్-టు-ఈక్విటీ నిష్పత్తులు చాలా ఎక్కువగా ఉన్నాయని చెప్పలేము, అయినప్పటికీ, ఆ సంఖ్య కంపెనీల బ్యాలెన్స్ షీట్లను పరిశీలించడానికి పెట్టుబడిదారులను ప్రేరేపిస్తుంది, వారు తమ రుణాన్ని ఎలా ఉపయోగిస్తున్నారో నిర్ణయించడానికి డ్రైవ్ ఆదాయాలు.
క్రింది గీత
-ణం నుండి ఈక్విటీ నిష్పత్తి పెట్టుబడిదారులకు కఠినమైన పాచెస్ సమయంలో, నష్టాలను కలిగించే అధిక పరపతి కలిగిన సంస్థలను గుర్తించడంలో సహాయపడుతుంది. సంస్థ యొక్క ఈక్విటీ-బాధ్యత సంబంధం యొక్క సాధారణ సూచనను పొందడానికి పెట్టుబడిదారులు పరిశ్రమ సగటులు మరియు ఇతర సారూప్య సంస్థలతో కంపెనీ యొక్క debt ణం నుండి ఈక్విటీ నిష్పత్తిని పోల్చవచ్చు. అన్ని అధిక -ణం నుండి ఈక్విటీ నిష్పత్తులు పేలవమైన వ్యాపార పద్ధతులను సూచించవు. వాస్తవానికి, debt ణం సంస్థ యొక్క కార్యకలాపాల విస్తరణను ఉత్ప్రేరకపరుస్తుంది మరియు చివరికి వ్యాపారం మరియు దాని వాటాదారులకు అదనపు ఆదాయాన్ని ఇస్తుంది.
