చేరడం హక్కులు (రో)

సంచిత హక్కులు (ROA) అంటే ఏమిటి?

మ్యూచువల్ ఫండ్ల మొత్తం మరియు ఇప్పటికే ఉన్న మొత్తం సంచితం (ROA) బ్రేక్‌పాయింట్‌కు సమానమైనప్పుడు మ్యూచువల్ ఫండ్ వాటాదారుడు అమ్మకపు కమీషన్ ఛార్జీలను తగ్గించడానికి అనుమతించే హక్కులు పేరుకుపోవడం (ROA).

కీ టేకావేస్

• మ్యూచువల్ ఫండ్ యొక్క సంచిత హక్కులు (ROA) ఎక్కువ ఫండ్ షేర్లను కొనుగోలు చేసేటప్పుడు తగ్గిన లోడ్లు (కమీషన్లు) పంచుకునే అవకాశం ఉంది. లోడ్ మ్యూచువల్ ఫండ్ల కోసం బ్రేక్ పాయింట్స్ అంటే ఫండ్ యొక్క వాటాల కొనుగోలుకు డాలర్ మొత్తాలు, పెట్టుబడిదారుడికి తగ్గిన అమ్మకాలకు అర్హత. ఛార్జ్. సాధారణం అయితే, అన్ని ఫండ్‌లు ROA లను అందించవు, కాబట్టి మీరు గణనీయమైన స్థానాన్ని కూడబెట్టుకోవాలని అనుకుంటే కొనుగోలు చేయడానికి ముందు తనిఖీ చేయండి.

సంచిత హక్కులను అర్థం చేసుకోవడం

పెట్టుబడిదారులకు కమీషన్ డిస్కౌంట్లను అందించడానికి మ్యూచువల్ ఫండ్ కంపెనీలు చేరడం బ్రేక్ పాయింట్ల హక్కులు. మ్యూచువల్ ఫండ్ కంపెనీలు పెట్టుబడి నిధుల కోసం సేల్స్ కమిషన్ ఫీజు నిర్మాణాలను నిర్ణయిస్తాయి. ఒక పెట్టుబడిదారుడు మ్యూచువల్ ఫండ్ యొక్క వాటాలను మధ్యవర్తితో కొనుగోలు చేసినప్పుడు అమ్మకపు ఛార్జీలు వర్తిస్తాయి. మ్యూచువల్ ఫండ్ కంపెనీలు తమ అమ్మకపు కమిషన్ షెడ్యూల్‌తో ROA బ్రేక్‌పాయింట్‌లను అందించవచ్చు.

సాధారణంగా, చేరడం హక్కులకు అర్హత సాధించడానికి మ్యూచువల్ ఫండ్ ఎంతకాలం పట్టుకోవాలో కాలపరిమితి లేదు. అన్ని మ్యూచువల్ ఫండ్‌లు ROA బ్రేక్‌పాయింట్‌లను అందించవు కాబట్టి పెట్టుబడిదారులు వాటిని ఉనికిలో ఉంటే మ్యూచువల్ ఫండ్ కోసం ఖచ్చితంగా గుర్తించాలి. ROA బ్రేక్‌పాయింట్లు సాధారణంగా ఫ్రంట్-ఎండ్ సేల్స్ ఛార్జీలను సూచిస్తాయి మరియు అందువల్ల ప్రధానంగా ఫ్రంట్-ఎండ్ సేల్స్ ఛార్జీతో ఫండ్ షేర్ క్లాసులపై ఏర్పాటు చేయబడతాయి.

సంచిత బ్రేక్ పాయింట్ల హక్కులు

పెట్టుబడిదారులు పెద్ద పెట్టుబడులు పెట్టినప్పుడు అమ్మకపు ఛార్జీలపై తగ్గింపును అందించడానికి వివిధ స్థాయిలలో బ్రేక్ పాయింట్స్ సెట్ చేయబడతాయి. బ్రేక్ పాయింట్స్ మ్యూచువల్ ఫండ్ ద్వారా నిర్ణయించబడతాయి మరియు ఫండ్ పంపిణీ ప్రక్రియలో కలిసిపోతాయి. అవి సాధారణంగా ఫ్రంట్-ఎండ్ సేల్స్ ఛార్జీతో నిధుల కోసం అందించబడతాయి కాని ఇతర రకాల అమ్మకపు ఛార్జీలకు కూడా అందుబాటులో ఉండవచ్చు.

ఫండ్ ప్రాస్పెక్టస్‌లో బ్రేక్‌పాయింట్లు మరియు అర్హత అవసరాల వివరణ ఇవ్వడానికి మ్యూచువల్ ఫండ్స్ అవసరం. బ్రేక్‌పాయింట్‌ను చేరుకోవడం లేదా అధిగమించడం ద్వారా, పెట్టుబడిదారుడు తక్కువ అమ్మకపు ఛార్జీని ఎదుర్కొంటాడు మరియు డబ్బు ఆదా చేస్తాడు.

ఫైనాన్షియల్ ఇండస్ట్రీ రెగ్యులేటరీ అథారిటీ (ఫిన్రా) మ్యూచువల్ ఫండ్ ROA బ్రేక్‌పాయింట్ల కోసం ఈ క్రింది మార్గదర్శినిని అందిస్తుంది. పెట్టుబడిదారుడి హోల్డింగ్స్ $ 25, 000 కు చేరుకున్నప్పుడు ROA బ్రేక్ పాయింట్స్ అమలులోకి రావచ్చు.

పెట్టుబడి మరియు అమ్మకాల ఛార్జ్:

• $ 25, 000 కన్నా తక్కువ 5.00% కనీసం $ 25, 000, కానీ $ 50, 000 కంటే తక్కువ 4.25% కనీసం $ 50, 000, కానీ $ 100, 000 కంటే తక్కువ 3.75% కనీసం $ 100, 000, కానీ $ 250, 000 కంటే తక్కువ 3.25% కనీసం $ 250, 000, కానీ $ 500, 000 కంటే తక్కువ 2.75% కనీసం $ 500, 000, కానీ $ 1 మిలియన్ కంటే తక్కువ 2.00% $ 1 మిలియన్ లేదా అంతకంటే ఎక్కువ అమ్మకపు ఛార్జీలు లేవు

అధిక నికర విలువ కలిగిన పెట్టుబడిదారులకు ఫండ్ యొక్క ఫ్రంట్ ఎండ్ సేల్స్ ఛార్జీని వసూలు చేసే ఆర్థిక మధ్యవర్తి ద్వారా వాటాలను కొనుగోలు చేయడానికి సంచిత బ్రేక్ పాయింట్ల హక్కులు ముఖ్యమైనవి. ROA బ్రేక్‌పాయింట్లు పెట్టుబడిదారుల దీర్ఘకాలిక పెట్టుబడి ప్రణాళికలను ప్రభావితం చేస్తాయి. ఈ ఉదాహరణలో, పెట్టుబడిదారుడు తదుపరి ఫ్రంట్-ఎండ్ సేల్స్ బ్రేక్ పాయింట్ 3.75% కి చేరుకోవడానికి మరో $ 20, 000 పెట్టుబడి పెట్టాలి. పెట్టుబడిదారుడికి million 1 మిలియన్ పెట్టుబడి ఉంటే లేదా million 1 మిలియన్ ROA బ్రేక్‌పాయింట్‌కు చేరుకున్నట్లయితే వారు సాధారణంగా ఫ్రంట్ ఎండ్ అమ్మకపు ఛార్జీని చెల్లించాల్సిన అవసరం లేదు.

ROA యొక్క ఉదాహరణ

ఉదాహరణకు: ఒక పెట్టుబడిదారుడు ఫండ్ ఎబిసి క్లాస్ ఎ షేర్లలో $ 5, 000 ను ఫ్రంట్ ఎండ్ సేల్స్ ఛార్జ్‌తో 5.00% మధ్యవర్తి వసూలు చేయాలనుకుంటున్నారని అనుకుందాం. $ 5, 000 పెట్టుబడి ఇప్పటికే ఫండ్ యొక్క క్లాస్ ఎ షేర్లలో పెట్టుబడిదారుడి $ 25, 000 పెట్టుబడికి జతచేస్తుంది. FINRA చెప్పిన అదే ROA బ్రేక్‌పాయింట్ షెడ్యూల్‌ను ఫండ్ ABC అనుసరిస్తుంది.

Investment 5, 000 కొత్త పెట్టుబడితో, పెట్టుబడిదారుడికి ఇప్పుడు $ 30, 000 పేరుకుపోయింది. అందువల్ల, వారి $ 5, 000 అదనపు కొనుగోలు ప్రామాణిక 5.00% కు వ్యతిరేకంగా 4.25% తగ్గింపు ఫ్రంట్-ఎండ్ సేల్స్ ఛార్జీకి అర్హత పొందుతుంది.