రాయ్ భద్రత

రాయ్ యొక్క భద్రత-మొదటి ప్రమాణం అంటే ఏమిటి - SF నిష్పత్తి?

రాయ్ యొక్క భద్రత-మొదటి ప్రమాణం, SFRatio అని కూడా పిలుస్తారు, ఇది పెట్టుబడి నిర్ణయాలకు ఒక విధానం, ఇది ఇచ్చిన స్థాయి ప్రమాదానికి కనీస అవసరమైన రాబడిని నిర్దేశిస్తుంది. రాయ్ యొక్క భద్రత-మొదటి ప్రమాణం పెట్టుబడిదారులకు పోర్ట్‌ఫోలియో రాబడి వారి కనీస కావలసిన రాబడి పరిమితికి తగ్గడానికి సంభావ్యత ఆధారంగా సంభావ్య పోర్ట్‌ఫోలియో పెట్టుబడులను పోల్చడానికి అనుమతిస్తుంది.

SFRatio కోసం ఫార్ములా

SFRatio = rep re −rm where: re = పోర్ట్‌ఫోలియోర్‌పై return హించిన రాబడి = పెట్టుబడిదారుడి కనీస అవసరమైన రాబడి σp = పోర్ట్‌ఫోలియో యొక్క ప్రామాణిక విచలనం

రాయ్ యొక్క భద్రత-మొదటి ప్రమాణాన్ని ఎలా లెక్కించాలి - SFRatio

పోర్ట్‌ఫోలియో యొక్క return హించిన రాబడి నుండి కనీస కావలసిన రాబడిని తీసివేయడం ద్వారా మరియు పోర్ట్‌ఫోలియో రాబడి యొక్క ప్రామాణిక విచలనం ద్వారా ఫలితాన్ని విభజించడం ద్వారా SF నిష్పత్తి లెక్కించబడుతుంది. పోర్ట్‌ఫోలియో యొక్క రాబడి పరిమితి స్థాయి కంటే తగ్గే సంభావ్యతను తగ్గించే ఆప్టిమల్ పోర్ట్‌ఫోలియో ఒకటి.

రాయ్ యొక్క భద్రత-మొదటి ప్రమాణం మీకు ఏమి చెబుతుంది?

పోర్ట్‌ఫోలియోలో కనీస-అవసరమైన రాబడిని పొందే సంభావ్యతను SFRatio అందిస్తుంది. అత్యధిక SF నిష్పత్తి కలిగిన పోర్ట్‌ఫోలియోను ఎంచుకోవడం పెట్టుబడిదారుల సరైన నిర్ణయం. పెట్టుబడిదారులు వేర్వేరు ఆస్తి-తరగతి బరువులు, విభిన్న పెట్టుబడులు మరియు వారి కనీస రాబడి పరిమితిని చేరుకునే సంభావ్యతను ప్రభావితం చేసే ఇతర కారకాలతో కూడిన వివిధ దృశ్యాలను లెక్కించడానికి మరియు అంచనా వేయడానికి సూత్రాన్ని ఉపయోగించవచ్చు.

కొంతమంది పెట్టుబడిదారులు రాయ్ యొక్క భద్రత-మొదటి ప్రమాణం మూల్యాంకన పద్ధతిగా కాకుండా రిస్క్-మేనేజ్మెంట్ ఫిలాసఫీ అని భావిస్తున్నారు. కనీస ఆమోదయోగ్యమైన పోర్ట్‌ఫోలియో రాబడికి కట్టుబడి ఉండే పెట్టుబడులను ఎంచుకోవడం ద్వారా, పెట్టుబడిదారుడు తన పెట్టుబడి కనీస రాబడిని సాధిస్తుందని తెలుసుకొని రాత్రి నిద్రపోవచ్చు మరియు అంతకు మించి ఏదైనా "గ్రేవీ".

SF నిష్పత్తి షార్ప్ నిష్పత్తికి చాలా పోలి ఉంటుంది; సాధారణంగా పంపిణీ చేయబడిన రాబడి కోసం, కనీస రాబడి ప్రమాద రహిత రేటుకు సమానం.

• రాయ్ యొక్క భద్రత-మొదటి నియమం ఒక పెట్టుబడిదారుడు ఒక పోర్ట్‌ఫోలియో కోసం కనీస రాబడిని కొలుస్తుంది. SFRatio అని కూడా పిలుస్తారు, పెట్టుబడిదారులు తమకు అవసరమైన కనీస రాబడిని కొట్టే అవకాశం ఉన్నదాన్ని ఎంచుకోవడానికి వివిధ పెట్టుబడి దృశ్యాలను పోల్చడానికి సూత్రాన్ని ఉపయోగించవచ్చు.

రాయ్ యొక్క భద్రత-మొదటి ప్రమాణానికి ఉదాహరణ

వివిధ ఆశించిన రాబడి మరియు ప్రామాణిక విచలనాలు కలిగిన మూడు దస్త్రాలను ume హించుకోండి. పోర్ట్‌ఫోలియో A 20% ప్రామాణిక విచలనం తో 12% రాబడిని కలిగి ఉంది. పోర్ట్‌ఫోలియో B 10% ప్రామాణిక విచలనం తో 10% రాబడిని కలిగి ఉంది. పోర్ట్‌ఫోలియో సి 5% ప్రామాణిక విచలనం తో 8% రాబడిని ఆశించింది. పెట్టుబడిదారునికి ప్రవేశ రాబడి 5%.

పెట్టుబడిదారుడు ఏ పోర్ట్‌ఫోలియోను ఎంచుకోవాలి? A కోసం SF నిష్పత్తి: (12 - 5) / 20 = 0.35; బి: (10 - 5) / 10 = 0.50; సి: (8 - 5) / 5 = 0.60. పోర్ట్‌ఫోలియో సి అత్యధిక ఎస్‌ఎఫ్‌రేషియోను కలిగి ఉంది మరియు అందువలన ఎంచుకోవాలి.