బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తి ఏమిటి?
సంస్థ యొక్క పుస్తక విలువను దాని మార్కెట్ విలువతో పోల్చడం ద్వారా కంపెనీ విలువను కనుగొనడానికి బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తి ఉపయోగించబడుతుంది. సంస్థ యొక్క చారిత్రక వ్యయం లేదా అకౌంటింగ్ విలువను చూడటం ద్వారా కంపెనీ పుస్తక విలువ లెక్కించబడుతుంది. ఒక సంస్థ యొక్క మార్కెట్ విలువ స్టాక్ మార్కెట్లో దాని వాటా ధర మరియు దాని వాటాల సంఖ్యను బట్టి నిర్ణయించబడుతుంది, ఇది దాని మార్కెట్ క్యాపిటలైజేషన్.
కీ టేకావేస్
- సంస్థ యొక్క పుస్తక విలువను దాని మార్కెట్ విలువతో పోల్చడం ద్వారా పెట్టుబడిదారులకు సంస్థ యొక్క విలువను కనుగొనడంలో బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తి సహాయపడుతుంది. అధిక పుస్తక-నుండి-మార్కెట్ నిష్పత్తులను మార్కెట్ దాని పుస్తక విలువతో పోల్చితే కంపెనీ ఈక్విటీని చౌకగా అంచనా వేస్తుంది. చాలా మంది పెట్టుబడిదారులు ధర-నుండి-పుస్తక నిష్పత్తితో సుపరిచితులు, ఇది కేవలం పుస్తకం నుండి మార్కెట్ నిష్పత్తి సూత్రం యొక్క విలోమం.
బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తి కోసం ఫార్ములా
బుక్-టు-మార్కెట్ = మార్కెట్ క్యాప్ కామన్ వాటాదారుల ఈక్విటీ
బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తి
బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తి మీకు ఏమి చెబుతుంది?
ఒక సంస్థ యొక్క మార్కెట్ విలువ ప్రతి షేరుకు దాని పుస్తక విలువ కంటే ఎక్కువగా వర్తకం చేస్తుంటే, అది అతిగా అంచనా వేయబడుతుంది. పుస్తక విలువ మార్కెట్ విలువ కంటే ఎక్కువగా ఉంటే, విశ్లేషకులు సంస్థను తక్కువగా అంచనా వేస్తారు. సంస్థ యొక్క నికర ఆస్తి విలువ లేదా పుస్తక విలువను దాని ప్రస్తుత లేదా మార్కెట్ విలువతో పోల్చడానికి, పుస్తకం నుండి మార్కెట్ నిష్పత్తి ఉపయోగించబడుతుంది.
సంస్థ యొక్క పుస్తక విలువ దాని చారిత్రక వ్యయం లేదా సంస్థ యొక్క బ్యాలెన్స్ షీట్ నుండి లెక్కించిన అకౌంటింగ్ విలువ. ఒక సంస్థ యొక్క మొత్తం ఆస్తుల నుండి మొత్తం బాధ్యతలు, ఇష్టపడే వాటాలు మరియు అసంపూర్తిగా ఉన్న ఆస్తులను తీసివేయడం ద్వారా పుస్తక విలువను లెక్కించవచ్చు. ఈ రోజు వ్యాపారం నుండి బయటపడితే ఒక సంస్థ ఆస్తులలో ఎంత మిగిలి ఉందో పుస్తక విలువ సూచిస్తుంది. కొంతమంది విశ్లేషకులు బ్యాలెన్స్ షీట్‌లోని మొత్తం వాటాదారుల ఈక్విటీ ఫిగర్‌ను పుస్తక విలువగా ఉపయోగిస్తున్నారు.
బహిరంగంగా వర్తకం చేసే సంస్థ యొక్క మార్కెట్ విలువ దాని మార్కెట్ క్యాపిటలైజేషన్‌ను లెక్కించడం ద్వారా నిర్ణయించబడుతుంది, ఇది ప్రస్తుత వాటా ధరతో గుణించబడిన మొత్తం వాటాల సంఖ్య. మార్కెట్ విలువ అంటే ద్వితీయ మార్కెట్లలో స్టాక్‌ను సంపాదించడానికి లేదా విక్రయించడానికి పెట్టుబడిదారులు చెల్లించడానికి సిద్ధంగా ఉన్న ధర. ఇది మార్కెట్లో సరఫరా మరియు డిమాండ్ ద్వారా నిర్ణయించబడుతుంది కాబట్టి, ఇది ఎల్లప్పుడూ సంస్థ యొక్క వాస్తవ విలువను సూచించదు.
ఉదాహరణ బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తిని ఎలా ఉపయోగించాలి
బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తి పుస్తక విలువను తీసుకొని మార్కెట్ విలువ ద్వారా విభజించడం ద్వారా తక్కువ లేదా ఎక్కువ విలువైన సెక్యూరిటీలను గుర్తించడానికి ప్రయత్నిస్తుంది. సంస్థ యొక్క వాస్తవ విలువకు సంబంధించి మార్కెట్ విలువను నిర్ణయించడానికి ఇది సహాయపడుతుంది. పెట్టుబడిదారులు మరియు విశ్లేషకులు ఈ పోలిక నిష్పత్తిని బహిరంగంగా వర్తకం చేసే సంస్థ యొక్క నిజమైన విలువ మరియు పెట్టుబడిదారుల ulation హాగానాల మధ్య తేడాను గుర్తించడానికి ఉపయోగిస్తారు.
ప్రాథమిక పరంగా, నిష్పత్తి 1 కంటే ఎక్కువగా ఉంటే స్టాక్ తక్కువగా అంచనా వేయబడుతుంది; ఇది 1 కన్నా తక్కువ ఉంటే, స్టాక్ అతిగా అంచనా వేయబడుతుంది. 1 కంటే ఎక్కువ నిష్పత్తి ఒక సంస్థ యొక్క స్టాక్ ధర దాని ఆస్తుల విలువ కంటే తక్కువకు వర్తకం చేస్తుందని సూచిస్తుంది. అధిక నిష్పత్తిని విలువ నిర్వాహకులు ఇష్టపడతారు, వారు కంపెనీ విలువ స్టాక్ అని అర్ధం, అంటే దాని పుస్తక విలువతో పోలిస్తే ఇది మార్కెట్లో చౌకగా వర్తకం చేస్తుంది.
1 కంటే తక్కువ ఉన్న బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తి పెట్టుబడిదారులు ఒక సంస్థకు దాని నికర ఆస్తుల విలువ కంటే ఎక్కువ చెల్లించడానికి సిద్ధంగా ఉన్నారని సూచిస్తుంది. సంస్థ ఆరోగ్యకరమైన భవిష్యత్ లాభ అంచనాలను కలిగి ఉందని మరియు పెట్టుబడిదారులు ఆ అవకాశం కోసం ప్రీమియం చెల్లించడానికి సిద్ధంగా ఉన్నారని ఇది సూచిస్తుంది. చాలా భౌతిక ఆస్తులు లేని పరిశ్రమలలో టెక్నాలజీ కంపెనీలు మరియు ఇతర కంపెనీలు తక్కువ బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తిని కలిగి ఉంటాయి.
బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తి మరియు మార్కెట్-టు-బుక్ నిష్పత్తి మధ్య వ్యత్యాసం
మార్కెట్-టు-బుక్ రేషియో, ప్రైస్-టు-బుక్ రేషియో అని కూడా పిలుస్తారు, ఇది బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తి యొక్క రివర్స్. బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తి వలె, ఇది అన్ని కంపెనీల నికర ఆస్తులతో ఉన్న అన్ని వాటాల మార్కెట్ ధరను పోల్చడం ద్వారా ఒక కంపెనీ స్టాక్ ముగిసిందా లేదా తక్కువగా అంచనా వేయబడిందా అని అంచనా వేయడానికి ప్రయత్నిస్తుంది.
1 కంటే ఎక్కువ మార్కెట్-టు-బుక్ నిష్పత్తి అంటే కంపెనీ స్టాక్ అతిగా అంచనా వేయబడిందని మరియు 1 కన్నా తక్కువ అది తక్కువగా అంచనా వేయబడిందని సూచిస్తుంది; రివర్స్ అనేది బుక్-టు-మార్కెట్ నిష్పత్తికి సంబంధించినది. సంస్థ యొక్క పుస్తకం మరియు మార్కెట్ విలువపై పోలికను అమలు చేయడానికి విశ్లేషకులు నిష్పత్తిని ఉపయోగించవచ్చు.
