కదిలే సగటులు (MA లు) ముందుగా నిర్వచించిన చక్రాల పొడవుపై ధర చర్య ద్వారా ఉత్పన్నమయ్యే మద్దతు మరియు నిరోధక స్థాయిలను గుర్తిస్తాయి, విస్తృత పోకడలకు ప్రతిస్పందనగా అధికంగా మరియు తక్కువగా మారుతాయి. దీర్ఘకాలిక సగటులు స్వల్పకాలిక సగటుల కంటే నెమ్మదిగా మారుతాయి, వాలులు చొచ్చుకుపోయే సాంకేతిక పరిస్థితులను గుర్తించి ధర చొచ్చుకుపోవడానికి అసమానతలను పెంచుతాయి. ఎక్స్‌పోనెన్షియల్ కదిలే సగటులు (EMA లు) వేగవంతమైన నిర్మాణం కారణంగా వాలులను సాధారణ కదిలే సగటు (SMA) కంటే వేగంగా మారుస్తాయి.
పై నుండి పెరుగుతున్న సగటును పరీక్షించడానికి ధర వెనక్కి లాగడం పడిపోతున్న సగటును పరీక్షించేటప్పుడు కంటే మద్దతును కలిగి ఉంటుంది. పెరుగుతున్న సగటును పరీక్షించేటప్పుడు కంటే దిగువ నుండి పడిపోతున్న సగటులోకి బౌన్స్ అయ్యే అవకాశం ఉంది. వేర్వేరు చక్రాల పొడవులో బహుళ కదిలే సగటులు ఈ దృశ్యాలను క్లిష్టతరం చేస్తాయి, ఎందుకంటే కొన్ని పెరుగుతున్నప్పుడు మరికొన్ని పడిపోతున్నాయి.
వాలు సాపేక్షత
దీర్ఘకాలిక సగటులు స్వల్పకాలిక సగటుల కంటే తక్కువ తరచుగా వాలును మారుస్తాయి. ఉదాహరణకు, 20 రోజుల MA మూడు నెలల కాలంలో పెరుగుతున్న మరియు పడిపోయే వాలుల మధ్య డజన్ల కొద్దీ డోలనం చేయగలదు, 50 రోజుల MA రెండు లేదా మూడు సార్లు మారవచ్చు. ఇంతలో, 200 రోజుల ఎంఏ అస్సలు మారదు లేదా ఒకేసారి ఎక్కువ లేదా తక్కువ మారదు.
ఈ వాలు సాపేక్షత చార్ట్ విశ్లేషణలో రెండు విధాలుగా అమలులోకి వస్తుంది. మొదట, దీర్ఘకాలిక సగటు ఎల్లప్పుడూ స్వల్పకాలిక సగటు కంటే ఎక్కువ మద్దతు లేదా ప్రతిఘటనను కలిగిస్తుంది. ఉదాహరణకు, 200-రోజుల MA వద్ద మద్దతు లేదా ప్రతిఘటన 50 రోజుల MA వద్ద మద్దతు లేదా ప్రతిఘటన కంటే విచ్ఛిన్నం చేయడం కష్టం. రెండవది, పెరుగుతున్న మరియు పడిపోయే వాలులు సగటుతో పోలిస్తే ధర యొక్క స్థానాన్ని బట్టి మద్దతు లేదా ప్రతిఘటన నుండి జతచేస్తాయి లేదా తీసివేయబడతాయి.
ఈ సోపానక్రమంలో, పెరుగుతున్న దీర్ఘకాలిక సగటు ధర స్థాయి కంటే ఎక్కువగా వర్తకం చేస్తున్నప్పుడు ఫ్లాట్ లేదా పడిపోయే సగటు కంటే ఎక్కువ మద్దతునిస్తుంది, అదే సమయంలో స్వల్పకాలిక పెరుగుదల లేదా పడిపోయే సగటు కంటే పెరిగిన మద్దతును ఉత్పత్తి చేస్తుంది. దీనికి విరుద్ధంగా, పడిపోతున్న దీర్ఘకాలిక సగటు ధర ఆ స్థాయి కంటే తక్కువగా వర్తకం చేస్తున్నప్పుడు పెరుగుతున్న లేదా ఫ్లాట్ సగటు కంటే ఎక్కువ ప్రతిఘటనను కలిగిస్తుంది, అదే సమయంలో స్వల్పకాలిక పెరుగుదల లేదా పడిపోయే సగటు కంటే ఎక్కువ ప్రతిఘటనను సృష్టిస్తుంది.
డౌ భాగం కోకాకోలా కంపెనీ (KO) 2017 అప్‌ట్రెండ్ సమయంలో 200 రోజుల EMA పైన రెండుసార్లు బౌన్స్ అయ్యింది మరియు 2018 ప్రారంభంలో మద్దతును విచ్ఛిన్నం చేస్తుంది, ఇది పెద్ద క్షీణతలోకి ప్రవేశిస్తుంది. రాబోయే మూడు నెలల్లో నాలుగు బౌన్స్ కదిలే సగటు వద్ద రివర్స్ అవుతుంది, ఇది అవరోహణ ధోరణిలోకి వస్తుంది. 50-రోజుల EMA మరింత వేగంగా రోల్ అవుతుంది, అదే సమయంలో ఐదు రివర్సల్స్ ఉత్పత్తి అవుతుంది. ఇది మార్చిలో 200 రోజుల EMA ని దాటి, ఎలుగుబంటి డెత్ క్రాస్ ను ముద్రిస్తుంది.
వాలులకు వ్యూహాలను సర్దుబాటు చేయడం
పెరుగుతున్న దీర్ఘకాలిక మరియు స్వల్పకాలిక సగటులకు పైన ఉన్న ధర పెద్ద స్థానాలు మరియు ఎక్కువ కాలం ఉండే కాలాలతో దీర్ఘ-కాల వ్యూహాలకు అనుకూలంగా ఉండే బుల్లిష్ కన్వర్జెన్స్‌ను సృష్టిస్తుంది. అప్‌ట్రెండ్స్ మరియు బుల్ మార్కెట్లలో ఈ సాంకేతిక అమరిక సాధారణం. పెరుగుతున్న దీర్ఘకాలిక మరియు స్వల్పకాలిక సగటుల కంటే తక్కువ ధర డిప్-కొనుగోలు అవకాశాలు మరియు విలువ నాటకాలకు అనుకూలంగా ఉండే బుల్లిష్ డైవర్జెన్స్‌ను సృష్టిస్తుంది. ప్రత్యర్థి వాలులతో సగటు కంటే ఎక్కువ ధరల వర్తకం సంఘర్షణను సూచిస్తుంది, పెరుగుతున్న దీర్ఘకాలిక సగటు దీర్ఘ-కాల నాటకాలకు మద్దతు ఇస్తుంది, అయితే పడిపోయే వాలు అధిక-ప్రమాద వాతావరణానికి సూచిస్తుంది.
దీర్ఘకాలిక మరియు స్వల్పకాలిక సగటుల కంటే తక్కువ ధర తక్కువ అమ్మకపు వ్యూహాలను ఉత్పత్తి చేస్తుంది, పెద్ద స్థానాలను ప్రోత్సహిస్తుంది మరియు ఎక్కువ కాలం ఉండే కాలాలను కలిగి ఉంటుంది. డౌన్‌ట్రెండ్స్ మరియు బేర్ మార్కెట్లలో ఈ సాంకేతిక అమరిక సాధారణం. దీర్ఘకాలిక మరియు స్వల్పకాలిక సగటుల కంటే ఎక్కువ ధర లాభం తీసుకోవటానికి మరియు స్వల్ప అమ్మకాలకు అనుకూలంగా ఉంటుంది. ప్రత్యర్థి వాలులతో సగటు కంటే తక్కువ ధరల వర్తకం సంఘర్షణను సూచిస్తుంది, తగ్గుతున్న దీర్ఘకాలిక సగటు స్వల్ప వైపు ఆటలకు మద్దతు ఇస్తుంది, అయితే పెరుగుతున్న వాలు రాబోయే దిగువ గురించి హెచ్చరిస్తుంది.
ఈ దృశ్యాలు ధర, కదిలే సగటులు మరియు వాలు మధ్య సంక్లిష్ట పరస్పర సంబంధాలలో కొద్ది భాగాన్ని మాత్రమే కలిగి ఉంటాయి. విభేదాలను స్వాగతించాలి ఎందుకంటే ఇంటర్‌వీవింగ్ ధర నిర్మాణాలు స్వల్ప మరియు దీర్ఘకాలిక వాణిజ్య అవకాశాల కోసం శక్తివంతమైన ఇంజిన్‌లను సృష్టిస్తాయి. ఏదేమైనా, కదిలే సగటులు క్షితిజ సమాంతర ధోరణిలోకి తేలికగా కలుస్తాయి మరియు కలుస్తాయి, మరియు ధర ఆ ఇరుకైన స్థాయిలలో డోలనం చెందడం ప్రారంభిస్తుంది. ఈ మిశ్రమ చర్య అధిక శబ్దం స్థాయిలను సూచిస్తుంది, ఇది చాలా కాలం బలహీనమైన అవకాశాన్ని సూచిస్తుంది: ఖర్చు.
కదిలే సగటులు పక్క మార్కెట్లలో క్షితిజ సమాంతర పథాలలోకి తేలికగా, వాణిజ్యం మరియు పెట్టుబడి నిర్ణయం తీసుకోవడంలో వాటి విలువను తగ్గిస్తాయి. డౌ కాంపోనెంట్ మెక్‌డొనాల్డ్స్ కార్పొరేషన్ (ఎంసిడి) 2018 ప్రారంభంలో అమ్ముడవుతుంది మరియు తరువాతి నాలుగు నెలలు పక్కదారి పట్టించి అస్థిరమైన నమూనాలో గడుపుతుంది. ఈ కాలంలో 200 రోజుల EMA ను 30 కన్నా ఎక్కువ సార్లు క్రాస్ క్రాస్ చేస్తుంది, తప్పుడు సంకేతాల యొక్క బహుళ తరంగాలను విడుదల చేస్తుంది. 50 రోజుల EMA అడ్డంగా వెళుతుంది, అయితే ధర దాని సరిహద్దులను డజనుకు పైగా దాటుతుంది.
బాటమ్ లైన్
ధర దీర్ఘ మరియు స్వల్పకాలిక కదిలే సగటు కంటే ఎక్కువగా ఉన్నప్పుడు దీర్ఘ వైపు దూకుడుగా ఉండండి. ధర స్వల్ప మరియు దీర్ఘకాలిక కదిలే సగటుల కంటే తక్కువగా ఉన్నప్పుడు చిన్న వైపు దూకుడుగా ఉండండి. వాలు సరిపోలనప్పుడు లేదా ధర పెరుగుతున్న సగటుల కంటే లేదా పడిపోయే సగటు కంటే ఎక్కువగా ఉన్నప్పుడు రక్షణ పొందండి. (అదనపు పఠనం కోసం, తనిఖీ చేయండి: కదిలే సగటులు .)
